华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告2023年12月31日基金管理人：华夏基金管理有限公司基金托管人：中国建设银行股份有限公司送出日期：二〇二四年三月二十八日华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告1§1重要提示及目录1.1重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年3月26日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告中的财务资料经审计，普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。本报告期自2023年1月1日起至12月31日止。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告21.2目录§1重要提示及目录......................................................................................................................................1§2基金简介..................................................................................................................................................3§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况...................................................................................43.1主要会计数据和财务指标................................................................................................................43.2基金净值表现....................................................................................................................................53.3过去三年基金的利润分配情况........................................................................................................8§4管理人报告..............................................................................................................................................8§5托管人报告............................................................................................................................................16§6审计报告................................................................................................................................................17§7年度财务报表........................................................................................................................................187.1资产负债表......................................................................................................................................187.2利润表..............................................................................................................................................207.3净资产变动表..................................................................................................................................217.4报表附注..........................................................................................................................................22§8投资组合报告........................................................................................................................................458.1期末基金资产组合情况..................................................................................................................458.2报告期末按行业分类的股票投资组合..........................................................................................458.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细......................................458.4报告期内股票投资组合的重大变动..............................................................................................458.5期末按债券品种分类的债券投资组合..........................................................................................468.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细..................................468.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细......................468.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细......................468.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细..................................478.10本基金投资股指期货的投资政策................................................................................................478.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明........................................................................478.12投资组合报告附注........................................................................................................................47§9基金份额持有人信息............................................................................................................................489.1期末基金份额持有人户数及持有人结构......................................................................................489.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况..........................................................................489.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况......................................48§10开放式基金份额变动..........................................................................................................................48§11重大事件揭示......................................................................................................................................49§12影响投资者决策的其他重要信息......................................................................................................52§13备查文件目录......................................................................................................................................52华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告3§2基金简介2.1基金基本情况基金名称华夏纯债债券型证券投资基金基金简称华夏纯债债券基金主代码000015交易代码000015基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2013年3月8日基金管理人华夏基金管理有限公司基金托管人中国建设银行股份有限公司报告期末基金份额总额9,080,645,354.00份基金合同存续期不定期下属分级基金的基金简称华夏纯债债券A华夏纯债债券C下属分级基金的交易代码000015000016报告期末下属分级基金的份额总额8,554,816,187.00份525,829,167.00份2.2基金产品说明投资目标在控制风险的前提下，追求较高的当期收入和总回报。投资策略主要投资策略包括债券类属配置策略、久期管理策略、收益率曲线策略、信用债券投资策略、中小企业私募债券投资策略等。业绩比较基准中债综合指数。风险收益特征本基金为债券型基金，其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、混合基金，高于货币市场基金。2.3基金管理人和基金托管人项目基金管理人基金托管人名称华夏基金管理有限公司中国建设银行股份有限公司信息披露负责人姓名李彬王小飞联系电话400-818-6666021-60637103电子邮箱service@ChinaAMC.comwangxiaofei.zh@ccb.com客户服务电话400-818-6666021-60637228传真010-63136700021-60635778注册地址北京市顺义区安庆大街甲3号院北京市西城区金融大街25号办公地址北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座8层北京市西城区闹市口大街1号院1号楼邮政编码100033100033法定代表人张佑君田国立华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告42.4信息披露方式本基金选定的信息披露报纸名称《上海证券报》登载基金年度报告正文的管理人互联网网址www.ChinaAMC.com基金年度报告备置地点基金管理人和/或基金托管人的住所/办公地址2.5其他相关资料项目名称办公地址会计师事务所普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）上海市浦东新区东育路588号前滩中心42楼注册登记机构华夏基金管理有限公司北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座8层§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况3.1主要会计数据和财务指标金额单位：人民币元3.1.1期间数据和指标2023年2022年2021年华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券A华夏纯债债券C本期已实现收益173,787,992.5514,363,537.99126,239,120.0611,712,590.23120,863,425.4112,070,535.49本期利润201,373,670.1317,402,214.1397,573,015.648,922,532.24149,766,041.4914,624,431.29加权平均基金份额本期利润0.03950.03550.03370.02830.04640.0378本期加权平均净值利润率3.09%2.84%2.65%2.30%3.79%3.18%本期基金份额净值增长率3.69%3.28%2.64%2.23%3.90%3.50%3.1.2期末数据和指标2023年末2022年末2021年末华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券A华夏纯债债券C期末可122,327,319.8644,258,174.28383,870,832.2245,083,115.96393,908,830.9131,650,409.06华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告5供分配利润期末可供分配基金份额利润0.01430.08420.17480.13120.13170.0944期末基金资产净值9,698,428,059.74632,086,860.952,819,341,218.51425,708,961.393,740,226,874.28406,291,897.59期末基金份额净值1.13371.20211.28401.23901.25101.21203.1.3累计期末指标2023年末2022年末2021年末华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券A华夏纯债债券C基金份额累计净值增长率53.14%46.53%47.69%41.88%43.89%38.79%注：①所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。③期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。④自2023年8月30日起，本基金基金份额净值计算小数点后保留位数由小数点后3位调整为小数点后4位，即基金份额净值计算精确到0.0001元，小数点后第5位四舍五入。3.2基金净值表现3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较华夏纯债债券A阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月0.84%0.03%0.82%0.04%0.02%-0.01%过去六个月1.40%0.04%0.83%0.04%0.57%0.00%过去一年3.69%0.04%2.06%0.04%1.63%0.00%过去三年10.58%0.05%4.74%0.05%5.84%0.00%过去五年19.17%0.05%6.04%0.06%13.13%-0.01%自基金合同生效起至今53.14%0.08%12.01%0.08%41.13%0.00%华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告6华夏纯债债券C阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月0.74%0.03%0.82%0.04%-0.08%-0.01%过去六个月1.16%0.04%0.83%0.04%0.33%0.00%过去一年3.28%0.04%2.06%0.04%1.22%0.00%过去三年9.28%0.05%4.74%0.05%4.54%0.00%过去五年16.89%0.05%6.04%0.06%10.85%-0.01%自基金合同生效起至今46.53%0.08%12.01%0.08%34.52%0.00%3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较华夏纯债债券型证券投资基金份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图(2013年3月8日至2023年12月31日)华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告73.2.3过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较华夏纯债债券型证券投资基金过去五年基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图华夏纯债债券A华夏纯债债券C华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告83.3过去三年基金的利润分配情况华夏纯债债券A：单位：人民币元年度-每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额年度利润分配合计备注2023年1.9651,314,390,463.75376,728,738.941,691,119,202.69-合计1.9651,314,390,463.75376,728,738.941,691,119,202.69-华夏纯债债券C：单位：人民币元年度-每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额年度利润分配合计备注2023年0.77034,798,494.605,835,125.3840,633,619.98-合计0.77034,798,494.605,835,125.3840,633,619.98-§4管理人报告4.1基金管理人及基金经理情况4.1.1基金管理人及其管理基金的经验华夏基金管理有限公司成立于1998年4月9日，是经中国证监会批准成立的首批全国性基金管理公司之一。公司总部设在北京，在北京、上海、深圳、成都、南京、杭州、广州、青岛、武汉及沈阳设有分公司，在香港、深圳、上海、北京设有子公司。公司是首批全国社保基金管理人、首批企业华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告9年金基金管理人、境内首批QDII基金管理人、境内首只ETF基金管理人、境内首只沪港通ETF基金管理人、首批内地与香港基金互认基金管理人、首批基本养老保险基金投资管理人资格、首家加入联合国责任投资原则组织的公募基金公司、首批公募FOF基金管理人、首批公募养老目标基金管理人、首批个人养老金基金管理人、境内首批中日互通ETF基金管理人、首批商品期货ETF基金管理人、首批公募MOM基金管理人、首批纳入互联互通ETF基金管理人、首批北交所主题基金管理人以及特定客户资产管理人、保险资金投资管理人、公募REITs管理人，国内首家承诺“碳中和”具体目标和路径的公募基金公司，香港子公司是首批RQFII基金管理人。华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。华夏基金是境内权益ETF管理规模最大的基金管理公司之一，在指数基金管理方面积累了丰富的经验，形成了覆盖宽基、港股、行业主题、策略、跨境、商品等较为完整的指数产品线。华夏基金以深入的投资研究为基础，尽力捕捉市场机会，为投资人谋求良好的回报。根据银河证券基金研究中心《中国基金业绩评价报告》，截至2023年12月31日，华夏基金旗下多只产品近1年同类排名领先（基金排名不作为产品未来表现的保证），其中：主动权益产品：在北交所主题偏股型基金(A类)中华夏北交所创新中小企业精选两年定开混合发起式排名第1/10；在对冲策略绝对收益目标基金(A类)中华夏安泰对冲策略3个月定开混合排名第1/22；在消费行业偏股型基金(A类)中华夏网购精选混合(A类)排名第2/68、华夏消费升级混合(A类)排名第11/68、华夏消费龙头混合(A类)排名第13/68、华夏新兴消费混合(A类)排名第21/68；在低碳环保行业股票型基金(A类)中华夏节能环保股票(A类)排名第3/10；在增强规模指数股票型基金(A类)中华夏中证500指数增强(A类)排名第3/145、华夏中证500指数智选增强(A类)排名第4/145、华夏中证1000指数增强(A类)排名第20/145；在TMT与信息技术行业偏股型基金(A类)中华夏数字经济龙头混合发起式(A类)排名第4/30；在新能源主题股票型基金(A类)中华夏能源革新股票(A类)排名第4/14；在汽车主题行业偏股型基金(A类)中华夏新能源车龙头混合发起式(A类)排名第4/13；在灵活配置型基金(基准股票比例30%-60%)(A类)中华夏新锦绣混合(A类)排名第4/421、华夏稳增混合排名第10/421；在偏股型基金(股票上限95%)(A类)中华夏磐锐一年定开混合(A类)排名第4/216、华夏磐利一年定开混合(A类)排名第21/216、华夏新兴经济一年持有混合(A类)排名第33/216；在标准股票型基金(A类)中华夏智胜先锋股票（LOF）(A类)排名第8/326、华夏智胜价值成长股票(A类)排名第15/326。固收与固收+产品：在普通偏债型基金(股票上限不高于30%)(A类)中华夏磐泰混合（LOF）(A类)排名第1/349、华夏稳福六个月持有混合(A类)排名第17/349、华夏睿磐泰兴混合(A类)排名第28/349；在长期纯债债券型基金(A类)中华夏鼎成一年定开债券排名第12/1340、华夏鼎航债券(A类)华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告10排名第14/1340；在普通债券型基金(二级)(A类)中华夏稳享增利6个月债券(A类)排名第13/402、华夏鼎源债券(A类)排名第14/402、华夏卓信一年定开债券发起式排名第25/402、华夏希望债券(A类)排名第32/402、华夏鼎泓债券(A类)排名第34/402、华夏卓享债券(A类)排名第38/402；在中短期纯债债券型基金(A类)中华夏中短债债券(A类)排名第34/137。指数产品：在主题指数股票ETF基金中华夏中证动漫游戏ETF排名第2/343、华夏中证5G通信主题ETF排名第10/343、华夏中证云计算与大数据主题ETF排名第16/343、华夏中证人工智能主题ETF排名第20/343、华夏国证消费电子主题ETF排名第24/343、华夏中证智能汽车主题ETF排名第25/343、华夏中证金融科技主题ETF排名第28/343、华夏中证文娱传媒ETF排名第31/343、华夏中证机器人ETF排名第39/343；在策略指数股票ETF基金中华夏中证智选500价值稳健策略ETF排名第6/37、华夏中证智选1000价值稳健策略ETF排名第10/37；在行业指数股票ETF基金中华夏中证全指证券公司ETF排名第10/66；在规模指数股票ETF基金中华夏中证1000ETF排名第17/146、华夏中证500ETF排名第26/146；在主题指数股票ETF联接基金(A类)中华夏中证动漫游戏ETF发起式联接(A类)排名第2/125、华夏中证5G通信主题ETF联接(A类)排名第6/125、华夏中证人工智能主题ETF联接(A类)排名第9/125、华夏中证央企ETF联接(A类)排名第25/125；在行业指数股票ETF联接基金(A类)中华夏中证全指证券公司ETF联接(A类)排名第6/36；在规模指数股票ETF联接基金(A类)中华夏中证1000ETF发起式联接(A类)排名第11/106、华夏中证500ETF联接(A类)排名第19/106；在信用债指数债券型基金(A类)中华夏亚债中国指数(A类)排名第5/16；在利率债指数债券型基金(A类)中华夏彭博政金债1-5年(A类)排名第13/115。在《证券时报》主办的第十八届中国基金业“明星基金奖”评选活动上，华夏基金将两大奖项收入囊中：公司层面，华夏基金荣获“三年海外投资明星基金公司”；产品层面，华夏沪深300ETF荣获“三年持续回报指数型明星基金奖”。在《上海证券报》主办的第二十届“金基金”奖评选活动上，华夏基金荣膺三项大奖，公司层面获得“被动投资基金管理公司奖”，产品层面华夏创新前沿股票和华夏行业景气混合分别荣获股票型基金五年期奖和偏股混合型基金五年期奖。在客户服务方面，2023年，华夏基金继续以客户需求为导向，努力提高客户使用的便利性和服务体验：（1）华夏基金直销渠道优化页面显示，升级搜索及查询功能，让客户操作更加便利；（2）华夏基金管家客户端优化“忘记密码”功能及定投模块，上线亲子账户、资产诊断等功能，贴合客户投资需求，进一步提升使用体验；（3）与华润银行、贵州银行、武汉农商行等代销机构合作，拓展更加丰富的客户理财渠道；（4）开展“帮你问了ChatGPT”、“指数攻防值来啦！”、“华夏基金模拟投基大赛”、“煎熬的磨底期里找机会”等活动，为客户提供了多样化的投资者教育和关怀服务。4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告11姓名职务任本基金的基金经理（助理）期限证券从业年限说明任职日期离任日期柳万军本基金的基金经理、投委会成员2017-09-08-16年硕士。曾任中国人民银行上海总部副主任科员、泰康资产固定收益部投资经理、交银施罗德基金固定收益部基金经理助理等。2013年6月加入华夏基金管理有限公司。历任固定收益部研究员、华夏货币市场基金基金经理（2013年12月31日至2017年8月7日期间)、华夏薪金宝货币市场基金基金经理（2014年5月26日至2017年8月7日期间)、华夏恒利6个月定期开放债券型证券投资基金基金经理（2016年3月29日至2018年6月28日期间)、华夏新活力灵活配置混合型证券投资基金基金经理（2016年2月23日至2018年12月17日期间)、华夏鼎旺三个月定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理（2018年4月24日至2019年7月29日期间)、华夏新机遇灵活配置混合型证券投资基金基金经理（2016年3月30日至2019年11月29日期间)、华夏恒利3个月定期开放债券型证券投资基金基金经理（2018年6月29日至2019年11月29日期间)、亚债中国债券指数基金基金经理（2015华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告12年7月16日至2020年1月6日期间)、华夏鼎诺三个月定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理（2018年12月17日至2020年1月6日期间)、华夏鼎康债券型证券投资基金基金经理（2019年8月12日至2020年8月25日期间)、华夏鼎淳债券型证券投资基金基金经理（2019年8月21日至2020年8月25日期间)、华夏恒融一年定期开放债券型证券投资基金基金经理（2019年4月25日至2021年1月27日期间)、华夏恒融债券型证券投资基金基金经理（2019年4月25日至2021年1月27日期间)、华夏鼎源债券型证券投资基金基金经理（2020年5月20日至2021年12月21日期间)、华夏鼎沛债券型证券投资基金基金经理（2018年6月26日至2022年2月9日期间)等。注：①上述“任职日期”和“离任日期”为根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。首任基金经理的，其“任职日期”为基金合同生效日。②证券从业的含义遵从行业协会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。4.1.3基金经理薪酬机制本基金管理人旗下基金经理兼任私募资产管理计划投资经理的，公司对其进行年度综合考核，考核结果作为确定其薪酬激励的重要参考因素之一。因此，基金经理个人薪酬激励与其管理的私募资产管理计划浮动管理费或产品业绩表现不直接挂钩。4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告13报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司开展投资、研究活动防控内幕交易指导意见》等法律法规和基金合同，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明4.3.1公平交易制度和控制方法本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规制定了《华夏基金管理有限公司公平交易制度》。公司通过科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同时，通过监察稽核、事后分析和信息披露来保证公平交易过程和结果的监督。4.3.2公平交易制度的执行情况本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《华夏基金管理有限公司公平交易制度》的规定。4.3.2.1增加执行的基金经理公平交易制度执行情况及公平交易管理情况本基金管理人一贯严格执行公平交易原则，对兼任基金经理的交易情况进行持续监测。本年度所有相关组合的交易行为均符合法规、制度和流程要求，未发现违反公平交易原则的情况。本年度同一基金经理管理的不同组合在邻近交易日的同向和反向交易，交易时机和交易价差均可合理解释，未发现异常。本基金管理人根据《基金经理兼任私募资产管理计划投资经理工作指引（试行）》要求，针对同经理管理多个组合间的收益率差异进行归因分析，本年度各组合间收益率差异均属正常情况，主要原因为业绩基准不同、投资策略不同，收益率差异可以合理解释。4.3.3异常交易行为的专项说明报告期内未发现本基金存在异常交易行为。报告期内，本基金管理人旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有255次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告142023年，海外经济和通胀韧性较强，美联储多次加息控制通胀，联邦基金利率从4.5%上调至5.5%，直至4季度美国包括通胀和劳动力市场在内的部分经济数据放缓，市场开始交易美联储政策宽松预期，长端美债利率高位回落。国内看，政策面强调高质量发展和高水平安全，全年经济维持弱复苏态势，转型阶段结构压力相对较大。市场方面，2023年中债总净价指数上涨1.54%，债券市场偏牛走势。货币政策方面虽然受到汇率、资金空转、银行息差等多项因素掣肘，但央行多次通过降准降息等方式保障流动性合理充裕，货币市场总体维持宽松。债券市场经历了三个阶段：1-7月，财政政策强刺激被不断证伪、经济复苏动力不足，收益率下行。8-11月，稳增长政策出台推动经济预期从过度悲观修复，而货币政策与财政政策配合出现错位，资金利率上行导致债市从9月开始经历两个多月回调，曲线平坦化上行，短端调整幅度更大。12月，资金价格中枢回落，机构配置盘提前抢跑，资产荒格局下超长端利率债和高票息信用债资产受到追捧，收益率快速下行。10Y国债收益率从年初2.8228%下行26.75bp至2.5553%，1Y国债收益率从年初2.1120%下行3.24bp至2.0796%，期限利差收窄23.51bp，曲线显著平坦化。报告期内，本基金整体维持中性久期和杠杆，上半年对中短端适当进行波段操作，三季度降低纯债久期和仓位应对市场调整，四季度基于偏低的期限利差和品种利差，组合对持仓的期限分布进行了适当调整。4.4.2报告期内基金的业绩表现截至2023年12月31日，华夏纯债债券A基金份额净值为1.1337元，本报告期份额净值增长率为3.69%；华夏纯债债券C基金份额净值为1.2021元，本报告期份额净值增长率为3.28%，同期业绩比较基准增长率为2.06%。4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望从宏观角度看，2024年经济有望延续弱复苏态势。中国经济的底层基础依然较好，细项看，基建增速可能阶段受化债压制弱于2023年，消费则预计继续弱平稳，出口可能有阶段性小幅改善。但地产和收入预期偏弱的环境下，微观主体体感较弱，宏观和微观可能会阶段性存在数据端的偏差。若从聚焦资产价格的宏观视角来看，当前不可避免会被判断为面临与过去东亚其他国家历史的经济表象有相似性，也容易出现市场情绪在资产价格联动阶段会过度悲观。对此带来的启示可能是，一方面，面对经济主体的新状态和政策新范式，以历史数据线性外推的策略研究方法阶段性不再适用，需要更关注模式转换或执行中的机会或风险；另一方面，还是要基于国内经济的底层基础，关注周期波动的可能性。从市场角度看，资产荒格局下，各类机构的配置热度高，机构行为的一致性使得市场行情的演华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告15绎速度加快，策略应用的空间快速收窄，需要更多预判分析来把握机会和应对风险。从信用风险角度看，地方化债、地产支持政策的持续出台，导致市场对短期内的信用风险尤其是城投板块的担忧明显减少，信用下沉程度加深。应当关注的是，城投再融资未放松导致融资功能受限、产业转型困难导致造血能力不足，基本面还有待改善。银行在化债中承担主力，但由于资产端收益率和负债端成本下行速度的差异导致银行净息差持续收窄，部分中小行已有缩表迹象，银行行业自身压力和风险有所积累，未来可能面临考验。大体上，对纯债类资产，要相对灵活久期操作，不过度宏大叙事，也不过度左侧。珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，本基金将继续奉行华夏基金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况报告期内，本基金管理人持续加强合规管理、风险控制和监察稽核工作。在合规管理方面，公司通过合规审核、合规检查、合规咨询、合规宣传与合规培训等对合规风险进行管理，确保公司合规体系高效运行，合规风险有效控制。报告期内，公司不断加强合规制度建设，结合法律法规和业务实际，在信息披露、洗钱风险管理、关联交易管理等方面新增和修订多项管理制度，制度化水平显著提高。持续开展合规培训，在全员覆盖的基础上，着重加强投资研究和基金销售等重点业务领域的合规督导培训，强化员工主动合规意识。积极优化合规管理的机制化和系统化，完善合规考核评价机制、子公司管理机制，大力推进合规管理综合服务、制度管理、知识搜索等系统化建设，提高合规管理效能。持续做好信息披露业务，通过流程优化、系统优化及强化培训持续保障信息披露的完整性、准确性、及时性。持续规范基金销售业务，通过严格审查宣传推介材料，认真开展投资者适当性管理工作等，确保基金销售业务依法合规。公司高度重视洗钱风险管理，深入实践风险为本方法，认真贯彻落实各项反洗钱监管要求，持续加强“风险评估+合规检查”双支柱管理框架，深入推进洗钱风险管理数智化转型，持续提升洗钱风险管理水平。在风险控制方面，公司秉承数字化管理理念，持续完善内部风险管理系统建设，稳步夯实投资风险管理基础。在严格管控基金日常投资运作风险的同时，持续完善风险管理制度建设，提升基金流动性风险、市场风险、合规风险、操作风险等关键风险的管控水平，努力保障各项风险管理措施落实到位。在监察稽核方面，公司按照法规要求，做好日常合规监控，定期及不定期开展内部检查，排查业务风险隐患，促进公司整体业务合规运作、稳健经营。报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规。本基金管理人将继续以风险控制为华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告16核心，坚持基金份额持有人利益优先的原则，提高监察稽核工作的科学性和有效性，切实保障基金合规稳健运作。4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明根据中国证监会相关规定及基金合同约定，本基金管理人为准确、及时进行基金估值和份额净值计价，制定了基金估值和份额净值计价的业务管理制度，建立了估值委员会，使用可靠的估值业务系统，设有完善的风险监测、控制和报告机制。本基金托管人审阅本基金管理人采用的估值原则及技术，并复核、审查基金资产净值和基金份额申购、赎回价格。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在0.25%以上时对所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性发表专业意见。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》及本基金的基金合同等规定，本基金本报告期实施利润分配3次，符合相关法规及基金合同的规定。4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。§5托管人报告5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。报告期内，本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告17§6审计报告普华永道中天审字（2024）第21434号华夏纯债债券型证券投资基金全体基金份额持有人：6.1审计意见(一)我们审计的内容我们审计了华夏纯债债券型证券投资基金(以下简称“华夏纯债债券”)的财务报表，包括2023年12月31日的资产负债表，2023年度的利润表和净资产变动表以及财务报表附注。(二)我们的意见我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了华夏纯债债券2023年12月31日的财务状况以及2023年度的经营成果和净资产变动情况。6.2形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于华夏纯债债券，并履行了职业道德方面的其他责任。6.3管理层和治理层对财务报表的责任华夏纯债债券的基金管理人华夏基金管理有限公司(以下简称“基金管理人”)管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估华夏纯债债券的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算华夏纯债债券、终止运营或别无其他现实的选择。基金管理人治理层负责监督华夏纯债债券的财务报告过程。6.4注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告18具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。(二)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。(三)评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。(四)对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对华夏纯债债券持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致华夏纯债债券不能持续经营。(五)评价财务报表的总体列报(包括披露)、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师朱宏宇朱寅婷上海市浦东新区东育路588号前滩中心42楼2024年3月26日§7年度财务报表7.1资产负债表会计主体：华夏纯债债券型证券投资基金华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告19报告截止日：2023年12月31日单位：人民币元资产附注号本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日资产：货币资金7.4.7.139,483,268.31131,154,967.44结算备付金53,719,213.4836,537,816.56存出保证金25,153.55-交易性金融资产7.4.7.212,157,737,706.683,502,163,453.28其中：股票投资--基金投资--债券投资12,139,008,957.903,419,702,003.74资产支持证券投资18,728,748.7882,461,449.54贵金属投资--其他投资--衍生金融资产7.4.7.3--买入返售金融资产7.4.7.4--应收清算款63,156,048.22-应收股利--应收申购款20,987,971.80732,560.86递延所得税资产--其他资产7.4.7.5--资产总计12,335,109,362.043,670,588,798.14负债和净资产附注号本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日负债：短期借款--交易性金融负债--衍生金融负债7.4.7.3--卖出回购金融资产款1,923,068,591.67306,888,975.42应付清算款-115,222,049.16应付赎回款75,972,155.471,291,544.17应付管理人报酬2,810,392.48849,707.72应付托管费1,873,595.00566,471.82应付销售服务费219,990.79141,620.12应付投资顾问费--应交税费387,777.28338,299.83应付利润--递延所得税负债--其他负债7.4.7.6261,938.66239,950.00负债合计2,004,594,441.35425,538,618.24净资产：实收基金7.4.7.79,080,645,354.002,538,993,721.73华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告20未分配利润7.4.7.81,249,869,566.69706,056,458.17净资产合计10,330,514,920.693,245,050,179.90负债和净资产总计12,335,109,362.043,670,588,798.14注：报告截止日2023年12月31日，华夏纯债债券A基金份额净值1.1337元，华夏纯债债券C基金份额净值1.2021元；华夏纯债债券基金份额总额9,080,645,354.00份（其中A类8,554,816,187.00份，C类525,829,167.00份）。7.2利润表会计主体：华夏纯债债券型证券投资基金本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日单位：人民币元项目附注号本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日一、营业总收入276,090,450.44137,520,747.701.利息收入1,514,923.562,253,127.53其中：存款利息收入7.4.7.9949,148.26880,718.26债券利息收入--资产支持证券利息收入--买入返售金融资产收入565,775.301,372,409.27其他利息收入--2.投资收益（损失以“-”填列）239,004,028.51165,811,960.19其中：股票投资收益7.4.7.10--基金投资收益7.4.7.11--债券投资收益7.4.7.12237,687,709.19160,221,641.94资产支持证券投资收益7.4.7.131,316,319.325,590,318.25贵金属投资收益7.4.7.14--衍生工具收益7.4.7.15--股利收益7.4.7.16--其他投资收益--3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）7.4.7.1730,624,353.72-31,456,162.414.汇兑收益（损失以“-”号填列）--5.其他收入（损失以“-”号填列）7.4.7.184,947,144.65911,822.39减：二、营业总支出57,314,566.1831,025,199.821.管理人报酬21,220,061.7612,233,562.282.托管费14,146,707.888,155,708.183.销售服务费2,425,956.891,546,911.054.投资顾问费--5.利息支出18,909,728.408,453,831.67其中：卖出回购金融资产支出18,909,728.408,453,831.67华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告216.信用减值损失7.4.7.20--7.税金及附加324,801.21364,848.508.其他费用7.4.7.21287,310.04270,338.14三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）218,775,884.26106,495,547.88减：所得税费用--四、净利润（净亏损以“-”号填列）218,775,884.26106,495,547.88五、其他综合收益的税后净额--六、综合收益总额218,775,884.26106,495,547.887.3净资产变动表会计主体：华夏纯债债券型证券投资基金本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日实收基金未分配利润净资产合计一、上期期末净资产2,538,993,721.73706,056,458.173,245,050,179.90二、本期期初净资产2,538,993,721.73706,056,458.173,245,050,179.90三、本期增减变动额（减少以“-”号填列）6,541,651,632.27543,813,108.527,085,464,740.79（一）、综合收益总额-218,775,884.26218,775,884.26（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列）6,541,651,632.272,056,790,046.938,598,441,679.20其中：1.基金申购款17,468,498,675.395,095,532,801.3322,564,031,476.722.基金赎回款-10,926,847,043.12-3,038,742,754.40-13,965,589,797.52（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列）--1,731,752,822.67-1,731,752,822.67四、本期期末净资产9,080,645,354.001,249,869,566.6910,330,514,920.69项目上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日实收基金未分配利润净资产合计一、上期期末净资产3,325,820,322.42820,698,449.454,146,518,771.87二、本期期初净资产3,325,820,322.42820,698,449.454,146,518,771.87华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告22报表附注为财务报表的组成部分。本报告7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署：基金管理人负责人：张佑君，主管会计工作负责人：朱威，会计机构负责人：朱威7.4报表附注7.4.1基金基本情况华夏纯债债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2013]50号《关于核准华夏纯债债券型证券投资基金募集的批复》的核准，由华夏基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、《华夏纯债债券型证券投资基金基金合同》及其他有关法律法规负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限为不定期。本基金自2013年2月21日至2013年3月6日期间共募集5,211,609,927.14元（不含认购资金利息），业经德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）德师报（验）字（13）第0029号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《华夏纯债债券型证券投资基金基金合同》于2013年3月8日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为5,212,694,899.42份基金份额，其中认购资金利息折合1,084,972.28份基金份额。本基金的基金管理人为华夏基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华夏纯债债券型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的债券、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。7.4.2会计报表的编制基础三、本期增减变动额（减少以“-”号填列）-786,826,600.69-114,641,991.28-901,468,591.97（一）、综合收益总额-106,495,547.88106,495,547.88（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列）-786,826,600.69-221,137,539.16-1,007,964,139.85其中：1.基金申购款4,872,025,886.451,282,490,300.386,154,516,186.832.基金赎回款-5,658,852,487.14-1,503,627,839.54-7,162,480,326.68（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列）---四、本期期末净资产2,538,993,721.73706,056,458.173,245,050,179.90华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告23本基金的财务报表按照财政部颁布和修订的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则(以下合称“企业会计准则”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会发布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号》和中国证监会、中国基金业协会允许的如财务报表附注7.4.4所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。本财务报表以持续经营为基础编制。7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以及本报告期间的经营成果和净资产变动情况等有关信息。7.4.4重要会计政策和会计估计7.4.4.1会计年度本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。7.4.4.2记账本位币本基金的记账本位币为人民币。7.4.4.3金融资产和金融负债的分类金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。1、金融资产分类金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量：以摊余成本计量：本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。以公允价值计量且其变动计入当期损益：华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告24本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益。基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要为债券投资和资产支持证券投资，在资产负债表中以交易性金融资产列示。2、金融负债的分类本基金的金融负债于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。基金持有的以摊余成本计量的金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。3、衍生金融工具本基金将持有的衍生金融工具以公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为衍生金融资产/负债。7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益。对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，确认为应计利息，包含在交易性金融资产的账面价值中。划分为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关交易费用计入其初始确认金额。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，采用公允价值进行后续计量，其公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，采用实际利率法确认利息收入，其终止确认、修改或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。本基金对以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础，进行减值处理并确认损失准备。本基金考虑有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。对于不含重大融资成分的应收款项，本基金运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。除上述采用简化计量方法以外的金融资产，本基金在每个估值日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后未显著增加，处于第一华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告25阶段，本基金按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果初始确认后发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息收入。本基金在每个估值日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。本基金以单项金融工具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在估值日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的变化情况。当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。当本基金不再合理预期能够全部或部分收回金融资产合同现金流量时，本基金直接减记该金融资产的账面余额。金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3)该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则本基金持有的金融工具按如下原则确定公允价值并进行估值：1、存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。2、当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告263、如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行调整并确定公允价值。7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法有权抵销债权债务且交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。7.4.4.7实收基金实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。对于曾经实施份额拆分或折算的基金，由于基金份额拆分或折算引起的实收基金份额变动于基金份额拆分日或基金份额折算日根据拆分前或折算前的基金份额数及确定的拆分或折算比例计算认列。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。对于已开放转换业务的基金，上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。7.4.4.8损益平准金损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占净资产比例计算的金额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占净资产比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/（累计亏损）。7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量境内债券投资和资产支持证券在持有期间应取得的按票面利率(对于贴现债为按发行价计算的利率)或合同利率计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。境外债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在交易所在地适用的预缴所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值变动损益；处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额扣除相关交易费用在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的按直线法近似计算。7.4.4.10费用的确认和计量华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告27针对基金合同约定费率和计算方法的费用，本基金在费用涵盖期间按合同约定进行确认。其他以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的按直线法近似计算。7.4.4.11基金的收益分配政策同一类别内的每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红权益再投资日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。期末可供分配利润指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。由于本基金各基金份额类别在费用收取上不同，其对应的可分配收益可能有所不同。经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从净资产转出。7.4.4.12其他重要的会计政策和会计估计根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及中国基金业协会中基协字[2022]566号《关于发布的通知》之附件《关于固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券除外)，按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场交易的固定收益品种，按照中债金融估值中心有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明7.4.5.1会计政策变更的说明本基金本报告期无会计政策变更。7.4.5.2会计估计变更的说明本基金本报告期无会计估计变更。7.4.5.3差错更正的说明本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。7.4.6税项根据财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告28号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：1、以发行基金方式募集资金不属于增值税征收范围，不征收增值税。2、资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。3、基金买卖债券的差价收入免征增值税，暂不征收企业所得税。4、存款利息收入不征收增值税。5、国债、地方政府债利息收入，金融同业往来利息收入免征增值税。6、对基金取得的债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。7、本基金分别按实际缴纳的增值税额的7%、3%、2%缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加。7.4.7重要财务报表项目的说明7.4.7.1货币资金单位：人民币元项目本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日活期存款39,483,268.31131,154,967.44等于：本金39,462,184.71131,140,330.02加：应计利息21,083.6014,637.42定期存款--等于：本金--加：应计利息--其中：存款期限1个月以内--存款期限1-3个月--存款期限3个月以上--其他存款--等于：本金--加：应计利息--合计39,483,268.31131,154,967.447.4.7.2交易性金融资产单位：人民币元华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告29项目本期末2023年12月31日成本应计利息公允价值公允价值变动股票----贵金属投资-金交所黄金合约----债券交易所市场2,384,712,103.4329,322,807.712,416,947,007.712,912,096.57银行间市场9,587,424,216.17111,466,450.199,722,061,950.1923,171,283.83合计11,972,136,319.60140,789,257.9012,139,008,957.9026,083,380.40资产支持证券18,766,651.608,748.7818,728,748.78-46,651.60基金----其他----合计11,990,902,971.20140,798,006.6812,157,737,706.6826,036,728.80项目上年度末2022年12月31日成本应计利息公允价值公允价值变动股票----贵金属投资-金交所黄金合约----债券交易所市场1,157,018,362.5417,406,969.901,167,593,639.90-6,831,692.54银行间市场2,215,015,902.1134,916,363.842,252,108,363.842,176,097.89合计3,372,034,264.6552,323,333.743,419,702,003.74-4,655,594.65资产支持证券82,352,030.2741,449.5482,461,449.5467,969.73基金----其他----合计3,454,386,294.9252,364,783.283,502,163,453.28-4,587,624.927.4.7.3衍生金融资产/负债7.4.7.3.1衍生金融资产/负债期末余额无。7.4.7.4买入返售金融资产华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告307.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额无。7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券无。7.4.7.5其他资产无。7.4.7.6其他负债单位：人民币元项目本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日应付券商交易单元保证金--应付赎回费--应付证券出借违约金--应付交易费用41,938.6619,950.00其中：交易所市场--银行间市场41,938.6619,950.00应付利息--预提费用220,000.00220,000.00合计261,938.66239,950.007.4.7.7实收基金华夏纯债债券A金额单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日基金份额（份）账面金额上年度末2,195,431,344.652,195,431,344.65本期申购15,866,166,344.9115,866,166,344.91本期赎回（以“-”号填列）-9,506,781,502.56-9,506,781,502.56本期末8,554,816,187.008,554,816,187.00华夏纯债债券C金额单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日基金份额（份）账面金额上年度末343,562,377.08343,562,377.08本期申购1,602,332,330.481,602,332,330.48本期赎回（以“-”号填列）-1,420,065,540.56-1,420,065,540.56本期末525,829,167.00525,829,167.00华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告317.4.7.8未分配利润华夏纯债债券A单位：人民币元项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末383,870,832.22240,039,041.64623,909,873.86本期期初383,870,832.22240,039,041.64623,909,873.86本期利润173,787,992.5527,585,677.58201,373,670.13本期基金份额交易产生的变动数1,255,787,697.78753,659,833.662,009,447,531.44其中：基金申购款2,826,529,143.411,862,852,573.074,689,381,716.48基金赎回款-1,570,741,445.63-1,109,192,739.41-2,679,934,185.04本期已分配利润-1,691,119,202.69--1,691,119,202.69本期末122,327,319.861,021,284,552.881,143,611,872.74华夏纯债债券C单位：人民币元项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末45,083,115.9637,063,468.3582,146,584.31本期期初45,083,115.9637,063,468.3582,146,584.31本期利润14,363,537.993,038,676.1417,402,214.13本期基金份额交易产生的变动数25,445,140.3121,897,375.1847,342,515.49其中：基金申购款221,133,574.75185,017,510.10406,151,084.85基金赎回款-195,688,434.44-163,120,134.92-358,808,569.36本期已分配利润-40,633,619.98--40,633,619.98本期末44,258,174.2861,999,519.67106,257,693.957.4.7.9存款利息收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日活期存款利息收入358,415.04395,129.93定期存款利息收入--其他存款利息收入--结算备付金利息收入590,607.83485,251.66其他125.39336.67合计949,148.26880,718.267.4.7.10股票投资收益无。7.4.7.11基金投资收益无。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告327.4.7.12债券投资收益7.4.7.12.1债券投资收益项目构成单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日债券投资收益——利息收入234,152,900.09136,527,022.89债券投资收益——买卖债券（债转股及债券到期兑付）差价收入3,534,809.1023,694,619.05债券投资收益——赎回差价收入--债券投资收益——申购差价收入--合计237,687,709.19160,221,641.947.4.7.12.2债券投资收益——买卖债券差价收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额9,096,298,766.209,585,581,321.63减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额8,990,531,367.439,442,317,838.09减：应计利息总额102,112,802.17119,491,906.15减：交易费用119,787.5076,958.34买卖债券差价收入3,534,809.1023,694,619.057.4.7.13资产支持证券投资收益7.4.7.13.1资产支持证券投资收益项目构成单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日资产支持证券投资收益——利息收入1,941,697.995,373,129.81资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入-625,378.67217,188.44资产支持证券投资收益——赎回差价收入--资产支持证券投资收益——申购差价收入--合计1,316,319.325,590,318.25华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告337.4.7.13.2资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日卖出资产支持证券成交总额62,960,000.00273,234,267.97减：卖出资产支持证券成本总额63,585,378.67269,037,874.63减：应计利息总额-3,976,092.63减：交易费用-3,112.27资产支持证券投资收益-625,378.67217,188.447.4.7.14贵金属投资收益无。7.4.7.15衍生工具收益7.4.7.15.1衍生工具收益——买卖权证差价收入无。7.4.7.15.2衍生工具收益——其他投资收益无。7.4.7.16股利收益无。7.4.7.17公允价值变动收益单位：人民币元项目名称本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日1.交易性金融资产30,624,353.72-31,456,162.41——股票投资--——债券投资30,738,975.05-30,436,037.04——资产支持证券投资-114,621.33-1,020,125.37——基金投资--——贵金属投资--——其他--2.衍生工具--——权证投资--3.其他--减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税--华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告34合计30,624,353.72-31,456,162.417.4.7.18其他收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日基金赎回费收入4,947,144.65911,822.39合计4,947,144.65911,822.397.4.7.19持有基金产生的费用无。7.4.7.20信用减值损失无。7.4.7.21其他费用单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日审计费用100,000.00100,000.00信息披露费120,000.00120,000.00证券出借违约金--银行费用30,110.0413,138.14银行间账户维护费36,000.0036,000.00其他1,200.001,200.00合计287,310.04270,338.147.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明7.4.8.1或有事项截至资产负债表日，本基金无或有事项。7.4.8.2资产负债表日后事项根据本基金管理人于2024年1月25日发布的分红公告，本基金向2024年1月29日本基金登记结算机构登记在册的华夏纯债债券A类基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.035元,华夏纯债债券C类基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.555元。7.4.9关联方关系关联方名称与本基金的关系华夏基金管理有限公司基金管理人中国建设银行股份有限公司（“中国建设银行”）基金托管人华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告35中信证券股份有限公司（“中信证券”）基金管理人的股东MACKENZIEFINANCIALCORPORATION基金管理人的股东POWERCORPORATIONOFCANADA基金管理人的股东天津海鹏科技咨询有限公司基金管理人的股东华夏资本管理有限公司（“华夏资本”）基金管理人的子公司华夏股权投资基金管理（北京）有限公司基金管理人的子公司ChinaAssetManagement(HongKong)Limited（中文名：华夏基金(香港)有限公司）基金管理人的子公司上海华夏财富投资管理有限公司（“华夏财富”）基金管理人的子公司中信证券(山东)有限责任公司（“中信证券（山东）”）基金管理人第一大股东的子公司中信证券华南股份有限公司（“中信证券（华南）”）基金管理人第一大股东的子公司注：①根据华夏基金管理有限公司于2023年1月6日发布的公告，华夏基金管理有限公司股权结构变更为中信证券（出资比例62.2%）、MACKENZIEFINANCIALCORPORATION（出资比例27.8%）、天津海鹏科技咨询有限公司（出资比例10%）。②下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易7.4.10.1.1股票交易无。7.4.10.1.2权证交易无。7.4.10.1.3债券交易无。7.4.10.1.4债券回购交易无。7.4.10.1.5应支付关联方的佣金无。7.4.10.2关联方报酬7.4.10.2.1基金管理费单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日当期发生的基金应支付的管理费21,220,061.7612,233,562.28其中：应支付销售机构的客户维护费4,197,666.501,404,090.00华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告36应支付基金管理人的净管理费17,022,395.2610,829,472.28注：①支付基金管理人的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.30%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。②基金管理人报酬计算公式为：日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.30%/当年天数。③客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，该费用按照代销机构所代销基金的份额保有量作为基数进行计算，从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支的费用项目。7.4.10.2.2基金托管费单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日当期发生的基金应支付的托管费14,146,707.888,155,708.18注：①支付基金托管人的基金托管费按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。②基金托管费计算公式为：日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.20%/当年天数。7.4.10.2.3销售服务费单位：人民币元获得销售服务费的各关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费华夏纯债债券A华夏纯债债券C合计中国建设银行-1,232,244.441,232,244.44华夏基金管理有限公司-218,462.56218,462.56中信证券-13,800.8613,800.86华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告37华夏财富-3,412.083,412.08中信证券（山东）-416.45416.45中信证券（华南）-74.5874.58合计-1,468,410.971,468,410.97获得销售服务费的各关联方名称上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费华夏纯债债券A华夏纯债债券C合计华夏基金管理有限公司-337,903.75337,903.75中国建设银行-300,805.65300,805.65中信证券-5,803.965,803.96华夏财富-4,992.604,992.60中信证券（山东）-98.1198.11中信证券（华南）-75.4275.42合计-649,679.49649,679.49注：①支付基金销售机构的基金销售服务费按C类基金份额前一日基金资产净值0.40%的年费华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告38率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给基金管理人，再由基金管理人计算并支付给各基金销售机构。②基金销售服务费计算公式为：C类日基金销售服务费＝前一日C类基金资产净值×0.40%/当年天数。7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易单位：人民币元本期2023年1月1日至2023年12月31日银行间市场交易的各关联方名称债券交易金额基金逆回购基金正回购基金买入基金卖出交易金额利息收入交易金额利息支出中国建设银行------上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日银行间市场交易的各关联方名称债券交易金额基金逆回购基金正回购基金买入基金卖出交易金额利息收入交易金额利息支出中国建设银行-9,979,360.00----7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明7.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况无。7.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况无。7.4.10.5各关联方投资本基金的情况7.4.10.5.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况无。7.4.10.5.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况无。7.4.10.6由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入单位：人民币元关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告39中国建设银行活期存款39,483,268.31358,415.04131,154,967.44395,129.93注：本基金的活期银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率或约定利率计息。7.4.10.7本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况金额单位：人民币元本期2023年1月1日至2023年12月31日关联方名称证券代码证券名称发行方式基金在承销期内买入数量（单位：股/张）总金额中国建设银行10238104723深业MTN001债券发行1,000,000100,000,000.00上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日关联方名称证券代码证券名称发行方式基金在承销期内买入数量（单位：股/张）总金额中国建设银行-----7.4.10.8其他关联交易事项的说明7.4.10.8.1其他关联交易事项的说明无。7.4.11利润分配情况华夏纯债债券A单位：人民币元序号权益登记日除息日每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额利润分配合计备注场内场外12023-09-26-2023-09-260.5000330,293,112.4291,051,842.54421,344,954.96-22023-10-24-2023-10-240.3150210,760,931.4162,353,817.06273,114,748.47-32023-20231.1500773,336,419.92223,323,079.34996,659,499.26-华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告40-12-19-12-19合计1.96501,314,390,463.75376,728,738.941,691,119,202.69-华夏纯债债券C单位：人民币元序号权益登记日除息日每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额利润分配合计备注场内场外12023-09-26-2023-09-260.310014,074,702.171,571,801.3615,646,503.53-22023-10-24-2023-10-240.252011,627,572.942,309,622.5513,937,195.49-32023-12-19-2023-12-190.20809,096,219.491,953,701.4711,049,920.96-合计0.770034,798,494.605,835,125.3840,633,619.98-注：根据本基金管理人于2024年1月25日发布的分红公告，本基金向2024年1月29日本基金登记结算机构登记在册的华夏纯债债券A类基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.035元,华夏纯债债券C类基金份额持有人按每10份基金份额派发红利0.555元。7.4.12期末（2023年12月31日）本基金持有的流通受限证券7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券无。7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票无。7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券7.4.12.3.1银行间市场债券正回购截至本报告期末2023年12月31日止，本基金从事银行间市场债券质押式正回购交易形成的卖出回购证券款余额为400,127,099.88元，是以如下债券作为质押：华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告41金额单位：人民币元债券代码债券名称回购到期日期末估值单价数量（张）期末估值总额23001823附息国债182024-01-03100.421,631,000.00163,790,515.7623020523国开052024-01-03104.721,000,000.00104,723,661.2019040919农发092024-01-03101.86800,000.0081,487,475.4116021316国开132024-01-03102.84400,000.0041,134,000.0023020623国开062024-01-03101.29400,000.0040,517,573.77合计4,231,000.00431,653,226.147.4.12.3.2交易所市场债券正回购截至本报告期末2023年12月31日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额1,522,941,491.79元，于2024年1月26日前先后到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。7.4.12.4期末参与转融通证券出借业务的证券无。7.4.13金融工具风险及管理7.4.13.1风险管理政策和组织架构本基金的风险管理政策是使基金投资风险可测、可控、可承担。本基金管理人建立了由风险管理委员会、督察长、法律部、合规部、稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的多层次风险管理架构体系。风险管理团队在识别、衡量投资风险后，通过正式报告的方式，将分析结果及时传达给基金经理、投资总监、投资决策委员会和风险管理委员会，协助制定风险控制决策，实现风险管理目标。本基金管理人主要通过定性分析和定量分析的方法，估测各种金融工具风险可能产生的损失。本基金管理人从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重性；从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用的金融工具特征，通过特定的风险量化指标、模型和日常的量化报告，参考压力测试结果，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时对各种风险进行监督、检查和评估，并制定相应决策，将风险控制在预期可承受的范围内。7.4.13.2信用风险信用风险是指由于基金所投资债券的发行人出现违约、拒绝支付到期本息，债券发行人信用评级降低导致债券价格下降，或基金在交易过程中发生交收违约，而造成基金资产损失的可能性。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告42本基金管理人通过信用分析团队建立了内部评级体系和交易对手库，对发行人及债券投资进行内部评级，对交易对手的资信状况进行充分评估、设定授信额度，以控制可能出现的信用风险。7.4.13.3流动性风险流动性风险是在市场或持有资产流动性不足的情况下，基金管理人可能无法迅速、低成本地调整基金投资组合，从而对基金收益造成不利影响。本基金管理人通过限制投资集中度来管理投资品种变现的流动性风险。除在“7.4.12期末本基金持有的流通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制的情况外，本基金所投资的证券均能及时变现。7.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析在日常运作中，本基金的流动性安排能够与基金合同约定的申购赎回安排以及投资者的申购赎回规律相匹配。在资产端，本基金主要投资于基金合同约定的具有良好流动性的金融工具。基金管理人持续监测本基金持有资产的市场交易量、交易集中度等涉及资产流动性水平的风险指标，并定期开展压力测试，详细评估在不同的压力情景下资产变现情况的变化。在负债端，基金管理人持续监测本基金开放期内投资者历史申赎、投资者类型和结构变化等数据，审慎评估不同市场环境可能带来的投资者潜在赎回需求，当市场环境或投资者结构发生变化时，及时调整组合资产结构及比例，预留充足现金头寸，保持基金资产可变现规模和期限与负债赎回规模和期限的匹配。如遭遇极端市场情形或投资者非预期巨额赎回情形，基金管理人将采用本基金合同约定的赎回申请处理方式及其他各类流动性风险管理工具，控制极端情况下的潜在流动性风险。7.4.13.4市场风险市场风险是指由于市场变化或波动所引起的资产损失的可能性，本基金管理人通过监测组合敏感性指标来衡量市场风险。7.4.13.4.1利率风险利率风险是指利率变动引起组合中资产特别是债券投资的市场价格变动，从而影响基金投资收益的风险。本基金管理人定期对组合中债券投资部分面临的利率风险进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。7.4.13.4.1.1利率风险敞口单位：人民币元华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告43本期末2023年12月31日1年以内1-5年5年以上合计货币资金39,483,268.31--39,483,268.31结算备付金53,719,213.48--53,719,213.48结算保证金25,153.55--25,153.55债券投资4,222,547,423.686,727,831,499.231,188,630,034.9912,139,008,957.90资产支持证券18,728,748.78--18,728,748.78买入返售金融资产----应收直销申购款----卖出回购金融资产款1,923,068,591.67--1,923,068,591.67上年度末2022年12月31日1年以内1-5年5年以上合计银行存款131,154,967.44--131,154,967.44结算备付金36,537,816.56--36,537,816.56结算保证金----债券投资1,329,460,844.252,090,241,159.49-3,419,702,003.74资产支持证券27,696,848.9254,764,600.62-82,461,449.54买入返售金融资产----应收直销申购款----卖出回购金融资产款306,888,975.42--306,888,975.42注：①本表所示为本基金生息资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。②根据《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号》修订版调整，2022年年度报告中“银行存款”，本年度调整为“货币资金”。7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析假设除市场利率以外的其他市场变量保持不变分析相关风险变量的变动对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单位：人民币元）本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日利率下降25个基点65,622,925.0813,239,395.32利率上升25个基点-64,779,152.49-13,139,893.737.4.13.4.2外汇风险外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金持有的金融工具以人民币计价，因此无重大外汇风险。7.4.13.4.3其他价格风险其他价格风险为除市场利率和外汇汇率以外的市场因素（单个证券发行主体自身经营情况或证华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告44券市场整体波动）发生变动时导致基金资产发生损失的风险。本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险。此外，本基金管理人对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法进行风险度量和分析，以对风险进行跟踪和控制。截至本期末，本基金主要持有利率债、信用债、同业存单、资产支持证券等资产，主要风险为利率风险和信用风险，其他的市场因素对本基金资产净值无重大影响。7.4.14公允价值7.4.14.1金融工具公允价值计量的方法公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。7.4.14.2持续的以公允价值计量的金融工具7.4.14.2.1各层次金融工具的公允价值单位：人民币元公允价值计量结果所属的层次本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日第一层次--第二层次12,157,737,706.683,502,163,453.28第三层次--合计12,157,737,706.683,502,163,453.287.4.14.2.2公允价值所属层次间的重大变动对于公开市场交易的证券等投资，若出现交易不活跃（包括重大事项停牌、境内证券涨跌停等导致的交易不活跃）和非公开发行等情况，本基金不会于交易不活跃期间及限售期间将相关投资的公允价值列入第一层次，并根据估值调整中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次，确定相关投资的公允价值应属第二层次或第三层次。本基金政策以导致各层次之间转换的事项发生日作为确定金融工具公允价值层次之间转换的时点。7.4.14.3非持续的以公允价值计量的金融工具的说明截至2023年12月31日止，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。7.4.14.4不以公允价值计量的金融工具的相关说明本基金持有的不以公允价值计量的金融工具为以摊余成本计量的金融资产和金融负债，这些金融工具因其剩余期限较短，其账面价值与公允价值差异很小。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告457.4.15有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。§8投资组合报告8.1期末基金资产组合情况金额单位：人民币元序号项目金额占基金总资产的比例（%）1权益投资--其中：股票--2基金投资--3固定收益投资12,157,737,706.6898.56其中：债券12,139,008,957.9098.41资产支持证券18,728,748.780.154贵金属投资--5金融衍生品投资--6买入返售金融资产--其中：买断式回购的买入返售金融资产--7银行存款和结算备付金合计93,202,481.790.768其他各项资产84,169,173.570.689合计12,335,109,362.04100.008.2报告期末按行业分类的股票投资组合8.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合本基金本报告期末未持有股票。8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细本基金本报告期末未持有股票。8.4报告期内股票投资组合的重大变动8.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细本基金本报告期未持有股票。8.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细本基金本报告期未持有股票。8.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告46本基金本报告期未持有股票。8.5期末按债券品种分类的债券投资组合金额单位：人民币元序号债券品种公允价值占基金资产净值比例(％)1国家债券905,319,998.328.762央行票据--3金融债券6,223,818,942.7460.25其中：政策性金融债975,259,769.869.444企业债券1,434,194,669.6113.885企业短期融资券887,904,430.628.596中期票据2,687,770,916.6126.027可转债（可交换债）--8同业存单--9其他--10合计12,139,008,957.90117.518.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细金额单位：人民币元序号债券代码债券名称数量(张)公允价值占基金资产净值比例(％)123001823附息国债187,300,000733,090,597.837.102192803319中国银行二级034,100,000416,644,464.484.033192802619兴业银行二级023,500,000357,652,989.073.46423020523国开052,900,000303,698,617.492.945192802819中国银行二级012,400,000244,826,990.162.378.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细金额单位：人民币元序号证券代码证券名称数量(份)公允价值占基金资产净值比例(％)1198934019农盈4A22,000,000.0016,927,636.230.162178908317中盈2A22,000,000.001,801,112.550.028.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告478.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证。8.10本基金投资股指期货的投资政策本基金本报告期末无股指期货投资。8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明8.11.1本期国债期货投资政策本基金本报告期末无国债期货投资。8.11.2本期国债期货投资评价本基金本报告期末无国债期货投资。8.12投资组合报告附注8.12.1本基金投资的前十名证券的发行主体中，中信银行股份有限公司、中国邮政储蓄银行股份有限公司、中国银行股份有限公司出现在报告编制日前一年内受到监管部门公开谴责、处罚的情况。本基金对上述主体发行的相关证券的投资决策程序符合相关法律法规及基金合同的要求。8.12.2基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。8.12.3期末其他各项资产构成单位：人民币元序号名称金额1存出保证金25,153.552应收清算款63,156,048.223应收股利-4应收利息-5应收申购款20,987,971.806其他应收款-7待摊费用-8其他-9合计84,169,173.578.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。8.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末未持有股票。8.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告48§9基金份额持有人信息9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构份额单位：份份额级别持有人户数(户)户均持有的基金份额持有人结构机构投资者个人投资者持有份额占总份额比例持有份额占总份额比例华夏纯债债券A141,23060,573.657,118,336,450.3183.21%1,436,479,736.6916.79%华夏纯债债券C35,62514,760.1220,313,794.783.86%505,515,372.2296.14%合计176,85551,345.147,138,650,245.0978.61%1,941,995,108.9121.39%9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况项目份额级别持有份额总数（份）占基金总份额比例基金管理人所有从业人员持有本基金华夏纯债债券A432,671.540.01%华夏纯债债券C2,258.170.00%合计434,929.710.00%9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况项目份额级别持有基金份额总量的数量区间（万份）本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金华夏纯债债券A0华夏纯债债券C0合计0本基金基金经理持有本开放式基金华夏纯债债券A0华夏纯债债券C0合计0§10开放式基金份额变动单位：份项目华夏纯债债券A华夏纯债债券C基金合同生效日（2013年3月8日）基金份额总额3,212,342,409.642,000,352,489.78本报告期期初基金份额总额2,195,431,344.65343,562,377.08本报告期基金总申购份额15,866,166,344.911,602,332,330.48减：本报告期基金总赎回份额9,506,781,502.561,420,065,540.56本报告期基金拆分变动份额--本报告期期末基金份额总额8,554,816,187.00525,829,167.00华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告49§11重大事件揭示11.1基金份额持有人大会决议本报告期内，本基金无基金份额持有人大会决议。11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动本报告期内，张佑君先生担任本基金管理人董事长，杨明辉先生离任本基金管理人董事长。本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门根据工作需要，任命牛环起、施伟为资产托管业务部副总经理。11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼本报告期未发生影响基金管理人经营或基金运营业务的诉讼。本报告期无涉及基金财产、基金托管业务的诉讼事项。11.4基金投资策略的改变本基金本报告期投资策略未发生改变。11.5为基金进行审计的会计师事务所情况本基金本报告期应支付给普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）的报酬为100,000元人民币。截至本报告期末，该事务所已向本基金提供11年的审计服务。11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况11.6.1管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况本基金管理人及其高级管理人员在本报告期内无受稽查或处罚等情况。11.6.2托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况根据我行审计报告，本行不存在涉嫌犯罪被依法立案调查的情况，本行的控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员不存在涉嫌犯罪被依法采取强制措施、涉嫌严重违纪违法或者职务犯罪被纪检监察机关采取留置措施且影响其履行职责的情况；本行或者本行的控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员不存在受到刑事处罚，涉嫌违法违规被中国证监会立案调查或者受到中国证监会行政处罚，或者受到其他有权机关重大行政处罚，或者被中国证监会采取行政监管措施和被证券交易所采取纪律处分的情况；本行董事、监事、高级管理人员不存在因涉嫌违法违规被其他有权机关采取强制措施且影响其履行职责的情况。11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况11.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况金额单位：人民币元华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告50券商名称交易单元数量股票交易应支付该券商的佣金备注成交金额占当期股票成交总额的比例佣金占当期佣金总量的比例华泰证券1-----东吴证券1-----国泰君安证券2-----中航证券1-----注：①为了贯彻中国证监会的有关规定，我公司制定了选择券商的标准，即：ⅰ经营行为规范。ⅱ公司财务状况良好。ⅲ有良好的内控制度，在业内有良好的声誉。ⅳ有较强的全方位金融服务能力和水平：能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；能积极为公司投资业务的开展，投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。ⅴ建立了广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯和服务。②券商专用交易单元选择程序：ⅰ本基金管理人根据上述标准进行评估并确定选用的券商。ⅱ本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议/证券经纪服务协议。③除本表列示外，本基金还选择了北京高华证券、财通证券、长城证券、长江证券、川财证券、德邦证券、东方证券、东兴证券、东莞证券、方正证券、高华证券、光大证券、广发证券、国海证券、国盛证券、国投证券、国信证券、海通证券、华创证券、华西证券、汇丰前海证券、江海证券、开源证券、民生证券、平安证券、申万宏源、申万宏源证券、天风证券、万联证券、西部证券、信达证券、银河证券、招商证券、中国银河证券、中金公司、中信建投证券、中信证券、中邮证券的交易单元作为本基金交易单元，本报告期无股票交易及应付佣金。④在上述租用的券商交易单元中，中邮证券的交易单元为本基金本期新增的交易单元。本期没有剔除的券商交易单元。11.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况金额单位：人民币元券商名称债券交易债券回购交易权证交易基金交易成交金额占当期债券成交总额的比例成交金额占当期债券回购成交总额的成交金额占当期权成交金额占当期基华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告51比例证成交总额的比例金成交总额的比例华泰证券651,100,745.0087.84%56,437,039,000.0056.13%----东吴证券50,000,000.006.75%488,100,000.000.49%----国泰君安证券40,158,250.005.42%------中航证券--43,614,927,000.0043.38%----11.8其他重大事件序号公告事项法定披露方式法定披露日期1华夏基金管理有限公司公告中国证监会指定报刊及网站2023-01-062华夏基金管理有限公司关于设立武汉分公司的公告中国证监会指定报刊及网站2023-07-203华夏基金管理有限公司关于设立沈阳分公司的公告中国证监会指定报刊及网站2023-07-264华夏基金管理有限公司关于调整旗下部分开放式基金基金份额净值计算小数点后保留位数并修订基金合同的公告中国证监会指定报刊及网站2023-08-255华夏基金管理有限公司关于华夏纯债债券型证券投资基金限制申购、定期定额申购及转换转入业务的公告中国证监会指定报刊及网站2023-09-216华夏纯债债券型证券投资基金第五次分红公告中国证监会指定报刊及网站2023-09-227华夏基金管理有限公司公告中国证监会指定报刊及网站2023-09-228华夏基金管理有限公司关于杭州分公司营业场所变更的公告中国证监会指定报刊及网站2023-09-279华夏基金管理有限公司关于华夏纯债债券型证券投资基金恢复大额申购（含定期定额申购）及转换转入业务的公告中国证监会指定报刊及网站2023-09-2710华夏基金管理有限公司关于设立华夏股权投资基金管理（北京）有限公司的公告中国证监会指定报刊及网站2023-10-1211华夏基金管理有限公司关于华夏纯债债券型证券投资基金限制申购、定期定额申购及转换转入业务的公告中国证监会指定报刊及网站2023-10-1912华夏纯债债券型证券投资基金第六次分红公告中国证监会指定报刊及网站2023-10-2013华夏基金管理有限公司关于华夏纯债债券型中国证监会指定报刊及2023-10-25华夏纯债债券型证券投资基金2023年年度报告52证券投资基金恢复大额申购（含定期定额申购）及转换转入业务的公告网站14华夏基金管理有限公司关于华夏纯债债券型证券投资基金限制申购、定期定额申购及转换转入业务的公告中国证监会指定报刊及网站2023-12-1415华夏纯债债券型证券投资基金第七次分红公告中国证监会指定报刊及网站2023-12-1516华夏基金管理有限公司关于华夏纯债债券型证券投资基金恢复大额申购（含定期定额申购）及转换转入业务的公告中国证监会指定报刊及网站2023-12-20§12影响投资者决策的其他重要信息12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况本基金本报告期内未出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。§13备查文件目录13.1备查文件目录1、中国证监会核准基金募集的文件；2、《华夏纯债债券型证券投资基金基金合同》；3、《华夏纯债债券型证券投资基金托管协议》；4、法律意见书；5、基金管理人业务资格批件、营业执照；6、基金托管人业务资格批件、营业执照。13.2存放地点备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。13.3查阅方式投资者可到基金管理人和/或基金托管人的住所免费查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。华夏基金管理有限公司二〇二四年三月二十八日