招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告2023年12月31日基金管理人：招商基金管理有限公司基金托管人：中国银行股份有限公司送出日期：2024年3月29日招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第1页共77页§1重要提示及目录1.1重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年3月28日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告财务资料已经审计，毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了2023年度无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。本报告期自2023年1月1日起至12月31日止。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第2页共77页1.2目录§1重要提示及目录.........................................................................................................................11.1重要提示............................................................................................................................11.2目录....................................................................................................................................2§2基金简介.....................................................................................................................................42.1基金基本情况....................................................................................................................42.2基金产品说明....................................................................................................................42.3基金管理人和基金托管人................................................................................................52.4信息披露方式....................................................................................................................52.5其他相关资料....................................................................................................................5§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况.....................................................................53.1主要会计数据和财务指标................................................................................................53.2基金净值表现....................................................................................................................63.3过去三年基金的利润分配情况........................................................................................9§4管理人报告.................................................................................................................................94.1基金管理人及基金经理情况..........................................................................................104.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明..................................................104.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明..............................................................114.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明..............................................124.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望..............................................124.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况..............................................................134.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明..........................................................144.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明..............................................................144.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明......................14§5托管人报告...............................................................................................................................155.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明..................................................................155.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明................................................................................................................................................155.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见..................15§6审计报告...................................................................................................................................156.1审计报告的基本内容......................................................................................................15§7年度财务报表...........................................................................................................................187.1资产负债表......................................................................................................................187.2利润表..............................................................................................................................197.3净资产变动表..................................................................................................................217.4报表附注..........................................................................................................................22§8投资组合报告...........................................................................................................................588.1期末基金资产组合情况..................................................................................................588.2期末按行业分类的股票投资组合..................................................................................588.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细......................608.4报告期内股票投资组合的重大变动..............................................................................638.5期末按债券品种分类的债券投资组合..........................................................................658.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细..................65招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第3页共77页8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细......658.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细......658.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细..................658.10本基金投资股指期货的投资政策................................................................................668.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明........................................................668.12投资组合报告附注........................................................................................................66§9基金份额持有人信息...............................................................................................................679.1期末基金份额持有人户数及持有人结构......................................................................679.2期末上市基金前十名持有人..........................................................................................689.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况..........................................................689.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况..........................68§10开放式基金份额变动.............................................................................................................69§11重大事件揭示.........................................................................................................................6911.1基金份额持有人大会决议............................................................................................6911.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动............................6911.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼................................................6911.4基金投资策略的改变....................................................................................................7011.5为基金进行审计的会计师事务所情况........................................................................7011.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况........................................7011.7基金租用证券公司交易单元的有关情况....................................................................7011.8其他重大事件................................................................................................................74§12备查文件目录.........................................................................................................................7712.1备查文件目录................................................................................................................7712.2存放地点........................................................................................................................7712.3查阅方式........................................................................................................................77招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第4页共77页§2基金简介2.1基金基本情况基金名称招商中证白酒指数证券投资基金基金简称招商中证白酒指数场内简称白酒基金LOF基金主代码161725交易代码161725基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2015年5月27日基金管理人招商基金管理有限公司基金托管人中国银行股份有限公司报告期末基金份额总额59,315,992,088.49份基金合同存续期不定期基金份额上市的证券交易所深圳证券交易所上市日期2021年1月15日下属分级基金的基金简称招商中证白酒指数A招商中证白酒指数C下属分级基金的场内简称白酒基金LOF-下属分级基金的交易代码161725012414报告期末下属分级基金的份额总额46,544,062,812.93份12,771,929,275.56份注：1、本基金从2021年5月18日起新增C类份额，C类份额自2021年5月20日起存续。2、招商中证白酒指数证券投资基金由招商中证白酒指数分级证券投资基金终止分级运作变更而来。《招商中证白酒指数证券投资基金基金合同》于2021年1月1日正式生效，《招商中证白酒指数分级证券投资基金基金合同》同时失效。2.2基金产品说明投资目标本基金进行被动式指数化投资，通过严格的投资纪律约束和数量化的风险管理手段，实现对标的指数的有效跟踪，获得与标的指数收益相似的回报。本基金的投资目标是保持基金净值收益率与业绩基准日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过4%。投资策略本基金以中证白酒指数为标的指数，采用完全复制法，按照标的指数成份股组成及其权重构建基金股票投资组合，进行被动式指数化投资。股票投资组合的构建主要按照标的指数的成份股组成及其权重来拟合复制标的指数，并根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整，以复制和跟踪标的指数。基金管理人将对成份股的流动性进行分析，如发现流动性欠佳的个股将可能采用基本面替代策略、相关性检验策略构造替代股组合。本基金管理人每日跟踪基金组合与标的指数表现的偏离度，每月末、季度末定期分析基金的实际组合与标的指数表现的累计偏离度、跟踪误差变化情况及其原因，并优化跟踪偏离度管理方案。本基金管理人可运用招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第5页共77页股指期货，以提高投资效率更好地达到本基金的投资目标。本基金将在充分考虑风险和收益特征的基础上，审慎参与融资及转融通证券出借业务。业绩比较基准中证白酒指数收益率*95%+金融机构人民币活期存款基准利率(税后)*5%风险收益特征本基金为股票型基金，具有较高风险、较高预期收益的特征。2.3基金管理人和基金托管人项目基金管理人基金托管人名称招商基金管理有限公司中国银行股份有限公司信息披露负责人姓名潘西里许俊联系电话0755－83196666010-66596688电子邮箱cmf@cmfchina.comfxjd_hq@bank-of-china.com客户服务电话400-887-955595566传真0755－83196475010－66594942注册地址深圳市福田区深南大道7088号北京市西城区复兴门内大街1号办公地址深圳市福田区深南大道7088号北京市西城区复兴门内大街1号邮政编码518040100818法定代表人王小青葛海蛟2.4信息披露方式本基金选定的信息披露报纸名称证券时报登载基金年度报告正文的管理人互联网网址http://www.cmfchina.com基金年度报告备置地点基金管理人及基金托管人住所2.5其他相关资料项目名称办公地址会计师事务所毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）中国北京市东长安街1号东方广场毕马威大楼8楼注册登记机构招商中证白酒指数A:中国证券登记结算有限责任公司招商中证白酒指数C:招商基金管理有限公司北京市西城区太平桥大街17号深圳市福田区深南大道7088号§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况3.1主要会计数据和财务指标单位：人民币元招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第6页共77页1、招商中证白酒指数A3.1.1期间数据和指标2023年2022年2021年本期已实现收益1,314,424,798.89-1,407,316,482.199,610,449,552.16本期利润-7,046,301,257.87-7,552,802,493.821,796,813,993.85加权平均基金份额本期利润-0.1675-0.13620.0364本期加权平均净值利润率-15.24%-12.21%2.69%本期基金份额净值增长率-17.64%-11.92%-2.37%3.1.2期末数据和指标2023年末2022年末2021年末期末可供分配利润25,176,135,979.1526,787,514,399.8128,926,104,109.37期末可供分配基金份额利润0.54090.51110.5352期末基金资产净值44,172,454,302.0660,391,939,855.5370,707,162,507.18期末基金份额净值0.94901.15231.30833.1.3累计期末指标2023年末2022年末2021年末基金份额累计净值增长率283.82%366.05%429.14%2、招商中证白酒指数C3.1.1期间数据和指标2023年2022年2021年5月20日-2021年12月31日本期已实现收益145,708,703.04-231,140,589.55287,436,614.18本期利润-1,076,611,277.49-437,351,703.28291,130,603.36加权平均基金份额本期利润-0.1613-0.05640.0617本期加权平均净值利润率-15.03%-5.11%4.67%本期基金份额净值增长率-17.72%-12.01%-2.86%3.1.2期末数据和指标2023年末2022年末2021年末期末可供分配利润-680,921,425.651,047,397,088.961,627,288,209.76期末可供分配基金份额利润-0.05330.15060.3076期末基金资产净值12,091,007,849.918,003,510,697.876,917,417,738.71期末基金份额净值0.94671.15061.30763.1.3累计期末指标2023年末2022年末2021年末基金份额累计净值增长率-29.67%-14.52%-2.86%注：1、基金业绩指标不包括持有人认（申）购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数；4、本基金从2021年5月18日起新增C类份额，C类份额自2021年5月20日起存续。3.2基金净值表现招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第7页共77页3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较招商中证白酒指数A阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①-③②-④过去三个月-10.40%1.29%-10.35%1.31%-0.05%-0.02%过去六个月-6.23%1.38%-6.22%1.39%-0.01%-0.01%过去一年-17.64%1.43%-18.23%1.43%0.59%0.00%过去三年-29.18%2.00%-29.85%2.01%0.67%-0.01%过去五年182.25%1.99%176.95%2.00%5.30%-0.01%自基金合同生效起至今283.82%2.02%268.04%2.02%15.78%0.00%招商中证白酒指数C阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①-③②-④过去三个月-10.41%1.30%-10.35%1.31%-0.06%-0.01%过去六个月-6.27%1.38%-6.22%1.39%-0.05%-0.01%过去一年-17.72%1.43%-18.23%1.43%0.51%0.00%自基金合同生效起至今-29.67%1.87%-29.97%1.88%0.30%-0.01%3.2.2自基金合同生效/自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第8页共77页注：本基金从2021年5月18日起新增C类份额，C类份额自2021年5月20日起存续。3.2.3过去五年以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第9页共77页注：本基金从2021年5月18日起新增C类份额，C类份额自2021年5月20日起存续，故存续起始当年净值增长率按当年实际存续期计算。3.3过去三年基金的利润分配情况单位：人民币元招商中证白酒指数A年度每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额年度利润分配合计备注2023年-----2022年-----2021年0.85003,699,547,281.961,046,533,902.394,746,081,184.35-合计0.85003,699,547,281.961,046,533,902.394,746,081,184.35-招商中证白酒指数C年度每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额年度利润分配合计备注2023年-----2022年-----2021年0.8500336,967,768.24116,906,187.11453,873,955.35-合计0.8500336,967,768.24116,906,187.11453,873,955.35-§4管理人报告招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第10页共77页4.1基金管理人及基金经理情况4.1.1基金管理人及其管理基金的经验招商基金管理有限公司于2002年12月27日经中国证监会【2002】100号文批准设立。目前，公司注册资本金为人民币13.1亿元，招商银行股份有限公司持有公司全部股权的55%，招商证券股份有限公司持有公司全部股权的45%。招商基金管理有限公司首批获得企业年金基金投资管理人资格、基本养老保险基金投资管理人资格；2004年获得全国社保基金投资管理人资格；同时拥有合格境内机构投资者（QDII）业务资格、专户理财（特定客户资产管理业务）资格、公募基金投顾业务资格，在主动权益、固定收益、指数投资、量化投资、海外投资、FOF投资等领域全面布局。4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介姓名职务任本基金的基金经理（助理）期限证券从业年限说明任职日期离任日期侯昊本基金基金经理2017年8月22日-14男，硕士。2009年7月加入招商基金管理有限公司，曾任风险管理部风控经理，量化投资部助理投资经理、投资经理，现任量化投资部专业总监兼招商中证白酒指数证券投资基金、招商国证生物医药指数证券投资基金、招商深证100指数证券投资基金、招商央视财经50指数证券投资基金、招商中证大宗商品股票指数证券投资基金（LOF）、招商中证煤炭等权指数证券投资基金、招商中证银行指数证券投资基金、招商中证消费龙头指数增强型证券投资基金、招商中证新能源汽车指数型证券投资基金、招商中证物联网主题交易型开放式指数证券投资基金、招商国证食品饮料行业交易型开放式指数证券投资基金基金经理。注：1、本基金首任基金经理的任职日期为本基金合同生效日，后任基金经理的任职日期以及历任基金经理的离任日期为公司相关会议作出决定的公告（生效）日期；2、证券从业年限计算标准遵从中国证监会《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》中关于证券从业人员范围的相关规定。4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明基金管理人声明：在本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》等有关法律法规及其各项实施准则的规定招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第11页共77页以及本基金的基金合同等基金法律文件的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的前提下，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围以及投资运作符合有关法律法规及基金合同的规定。4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明4.3.1公平交易制度和控制方法基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》《公开募集证券投资基金运作管理办法》和《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》（2011年修订）的规定，制定了《招商基金管理有限公司公平交易管理办法》，对投资决策的内部控制、交易执行的内部控制、公平交易实施情况的监控与检查稽核、异常交易的监控等进行了规定。为保证各投资组合在投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会，基金管理人合理设置了各类资产管理业务之间以及各类资产管理业务内部的组织结构，建立了科学的投资决策体系，加强交易执行环节的内部控制，并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同时，通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。4.3.2公平交易制度的执行情况基金管理人已建立较完善的研究方法和投资决策流程，确保各投资组合享有公平的投资决策机会。基金管理人建立了所有组合适用的投资对象备选库，制定明确的备选库建立、维护程序。基金管理人拥有健全的投资授权制度，明确投资决策委员会、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限划分，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。基金管理人的相关研究成果向内部所有投资组合开放，在投资研究层面不存在各投资组合间不公平的问题。基金管理人按照法规要求，对连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组合间的同向交易的交易价差进行分析，相关投资组合经理也对分析中发现的价格差异次数占比超过正常范围的情况进行了合理性解释。报告期内，公司旗下投资组合同向交易价差分析中未发现异常情形。4.3.3异常交易行为的专项说明基金管理人严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易。确因投资组合的投资策略或流动性等需要而发生的同日反向交易，基金管理人要求相关投资组合经理提供决策依据，并留存记录备查，完全按照有关指数的构成比例进行投资的组合等除外。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第12页共77页本报告期内，本基金各项交易均严格按照相关法律法规、基金合同的有关要求执行，公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有28次，其中21次为旗下指数及量化组合因投资策略需要而发生反向交易，7次为不同基金经理管理的基金因投资策略不同而发生的反向交易。报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的重大异常交易行为。4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析2023年中证白酒指数下跌19.22%，估值进一步承压；行情整体较弱。主要原因有如下三个方面，一是宏观维度经济弱复苏，市场普遍预期不高；二是中观行业维度白酒产品和批价有一定压力；三是交易维度外资持续流出和公募基金持仓下降对板块走势有一定影响。企业基本面方面，高端白酒发展整体稳健，次高端和地产酒业绩有所分化，估值在经过2021、2022、2023年三年左右的回调后，绝大多数的企业市盈率估值已经处于五年来10%以下的分位水平。目前市场主要对宏观经济增长速度、白酒产品市场库存和批发价格以及2024年白酒行业上市公司的报表整体增速是否会下降有一定担忧。我们认为头部白酒企业依然有望凭借自己的品牌品质优势获得良好稳健发展，白酒依然是具备较好生意属性的行业，也是一个值得长期布局投资的好赛道。在年前高频指标偏弱、资金信心不足等因素的影响下，短期估计行情还会有一些震荡和波动。不过短期股价是对当下信息的反应，市场调整反而是为我们提供投资窗口，当前白酒股票估值无论横向比其他企业，还是纵向比历史区间均处于相对的估值低位，可以在平衡风险和收益的基础上考虑适量长线布局。4.4.2报告期内基金的业绩表现报告期内，本基金A类份额净值增长率为-17.64%，同期业绩基准增长率为-18.23%，C类份额净值增长率为-17.72%，同期业绩基准增长率为-18.23%。4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望2023年A股震荡走弱，下半年以来波动扩大。分阶段来看：（1）年初，防疫政策优化和地产政策出台使经济快速修复成为市场共识，加之2月经济数据普遍好于预期、人工智能技术革新催化，A股出现小波反弹；（2）3月以后，广义财政赤字同比回落，消费、投资等经济数据不及市场预期，强复苏预期走弱，市场横盘震荡；（3）8月至今，增长和政策预期担忧持续升温，尽管7月下旬政治局会议后政策密集出台，但A股仍震荡回落；（4）10月下旬以来，随着财政部宣布增发万亿国债，叠加中美关系预期缓和，A股一度边际反弹，但后续经济基本面偏弱令市场再度承压。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第13页共77页2023年主要宽基指数下跌，其中中小盘风格相对占优。展望2024年盈利角度上，PMI与工业企业库存走弱，CPI与PPI同比也有所回落，表明当前需求恢复仍需进一步巩固，及实际利率水平处于偏高的状态。中央经济工作会议表态“以进促稳、先立后破”，并指出“积极的财政政策要适度加力、提质增效，稳健的货币政策要灵活适度、精准有效”。对于白酒来说，整体好于此前悲观预期，大众消费旺盛下地产酒稳健，高端稳健。白酒有几个方面需要关注，一是宏观环境反馈到收入水平的变化决定未来景气周期的拐点；二是品牌白酒的需求在某方面是有稳定性的，并且在这轮周期里品牌集中化是大趋势；三是白酒作为长久期质量资产，机会的判断要根据分母端相对利率的变化来。低估值低预期，并且上述三方面的变化会在未来的时间发生，市场会随着条件的变化重新开始新的风格周期，白酒需要的是坚持，对于长久期资产来说长期配置辅助根据估值选择时点。低估值白酒需要的是时间。4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况报告期内，本基金管理人本着诚实信用、勤勉尽责、合法经营和保障基金持有人利益的原则，经营管理和业务运作稳健、合规，基金的投资、交易、后台等运作规范有序。基金管理人的风险管理及合规控制部门依据独立、客观、公正的原则，主要从以下几个方面进一步加强了公司内部控制和基金投资风险管理工作：1、公司实施了员工全面培训和形式多样的专题培训，包括不定期推送监管动态和风险案例，持续整理风险点录入系统定期推送，定期或不定期组织法规考试，不定期开展各类合规主题培训等，丰富培训形式，不断提升员工合规与风控意识；2、公司合规风控部门通过事中合规控制系统、事后投资风险管理系统、风险管理模型等对基金投资合规情况及风险情况进行严格的内部监控和管理；3、定期稽核方面，除了每季度会对各业务领域进行一次全面的稽核，公司合规审计部门还根据监察稽核计划，对公司的关键业务部门及业务流程进行了专项稽核和检查；4、根据法律法规的更新及业务的发展变化情况，公司各业务部门对相关内部控制制度提出修改意见和建议，并关注内部控制制度的健全性和有效性，进一步完善了公司内控制度体系，更好的防范法律风险和合规风险。报告期内，本基金的投资运作符合国家相关法律法规、监管部门的有关规定以及公司相关制度的规定。本基金的投资目标、投资决策依据和投资管理程序均符合相关基金合同和招募说明书的约定，未发现重大异常交易、利益输送、内幕交易及其他有损基金投资者利益的情形。报告期内，本基金若曾因市场波动、申购赎回等原因出现了相关投资比例限制被动突破的情形，均在法规规定的时间内完成了调整，符合法律法规和基金合同的规定和要求。报告期内，本基金未出现因权证未行权、可转债未及时卖出或转股等有损基金份招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第14页共77页额持有人利益的投资失误行为。本基金管理人承诺将一如既往本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在规范经营、控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明报告期内，本基金的估值业务严格按照相关的法律法规、基金合同以及《招商基金管理有限公司基金估值委员会管理制度》进行。基金核算部负责日常的基金资产的估值业务，执行基金估值政策。另外，公司设立由投资和研究部门、风险管理部、基金核算部、法律合规部负责人和基金经理代表组成的估值委员会。公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和相关工作经历。公司估值委员会主要负责制定、修订和完善基金估值政策和程序，定期评价现有估值政策和程序的适用性及对估值程序执行情况进行监督。投资和研究部门以及基金核算部共同负责关注相关投资品种的动态，评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的投资品种；投资和研究部门定期审核公允价值的确认和计量；研究部提出合理的数量分析模型对需要进行估值测算或者调整的投资品种进行公允价值定价与计量并定期对估值政策和程序进行评价，以保证其持续适用；基金核算部定期审核估值政策和程序的一致性，并负责与托管行沟通估值调整事项；风险管理部负责估值委员会工作流程中的风险控制；法律合规部负责日常的基金估值调整结果的事后复核监督工作；法律合规部与基金核算部共同负责估值调整事项的信息披露工作。基金经理代表向估值委员会提供估值参考信息，参与估值政策讨论；对需采用特别估值程序的证券，基金及时启动特别估值程序，由公司估值委员会集体讨论议定特别估值方案，咨询会计事务所的专业意见，并与托管行沟通后由基金核算部具体执行。本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。截止报告期末本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司、中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定提供相关债券品种、流通受限股票的估值参考数据。4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明根据相关法律法规的规定和基金合同的约定，以及本基金的实际运作情况，本基金报告期未进行利润分配。在符合分红条件的前提下，本基金已实现尚未分配的可供分配收益部分，将严格按照基金合同的约定适时向投资者予以分配。4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第15页共77页报告期内，本基金未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。§5托管人报告5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在招商中证白酒指数证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”、“关联方承销证券”、“关联方证券出借”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。§6审计报告6.1审计报告的基本内容审计报告标题审计报告审计报告收件人招商中证白酒指数证券投资基金全体基金份额持有人审计意见我们审计了后附的招商中证白酒指数证券投资基金(以下简称“该基金”)财务报表，包括2023年12月31日的资产负债表，2023年度的利润表、净资产变动表以及相关财务报表附注。我们认为，后附的财务报表在所有重大方面招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第16页共77页按照中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》(以下合称“企业会计准则”)及财务报表附注7.4.2中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)和中国证券投资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定编制，公允反映了该基金2023年12月31日的财务状况以及2023年度的经营成果和净资产变动情况。形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则(以下简称“审计准则”)的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于该基金，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。强调事项-其他事项-其他信息该基金管理人招商基金管理有限公司(以下简称“该基金管理人”)管理层对其他信息负责。其他信息包括该基金2023年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。管理层和治理层对财务报表的责任该基金管理人管理层负责按照企业会计准则及财务报表附注7.4.2中所列示的中国证监会和中国证券投资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。在编制财务报表时，该基金管理人管理层负招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第17页共77页责评估该基金的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运用持续经营假设，除非该基金预计在清算时资产无法按照公允价值处置。该基金管理人治理层负责监督该基金的财务报告过程。注册会计师对财务报表审计的责任我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：(1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。(2)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。(3)评价该基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。(4)对该基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对该基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致该基金不能持续经营。(5)评价财务报表的总体列报(包括披露)、结招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第18页共77页构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。我们与该基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。会计师事务所的名称毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）注册会计师的姓名吴钟鸣，刘西茜会计师事务所的地址中国北京市东长安街1号东方广场毕马威大楼8楼审计报告日期2024年3月28日§7年度财务报表7.1资产负债表会计主体：招商中证白酒指数证券投资基金报告截止日：2023年12月31日单位：人民币元资产附注号本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日资产：货币资金7.4.7.12,418,678,929.723,599,200,957.11结算备付金93,613,469.9687,292,319.33存出保证金4,883,345.473,842,357.42交易性金融资产7.4.7.254,146,669,384.2764,789,511,846.79其中：股票投资53,433,496,695.9464,789,511,846.79基金投资--债券投资713,172,688.33-资产支持证券投资--贵金属投资--其他投资--衍生金融资产7.4.7.3--买入返售金融资产7.4.7.4--债权投资--其中：债券投资--资产支持证券投资--其他投资--其他债权投资--其他权益工具投资--应收清算款-204,471,629.66招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第19页共77页应收股利--应收申购款341,540,043.51217,167,823.39递延所得税资产--其他资产7.4.7.5119,676.7251,542.20资产总计57,005,504,849.6568,901,538,475.90负债和净资产附注号本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日负债：短期借款--交易性金融负债--衍生金融负债7.4.7.3--卖出回购金融资产款--应付清算款218,171,875.16-应付赎回款454,322,522.15404,914,735.74应付管理人报酬45,636,135.6159,581,974.81应付托管费9,127,227.1213,108,034.47应付销售服务费928,294.59762,288.25应付投资顾问费--应交税费9,611.938,148.57应付利润--递延所得税负债--其他负债7.4.7.613,847,031.1227,712,740.66负债合计742,042,697.68506,087,922.50净资产：实收基金7.4.7.725,023,394,624.3320,751,603,639.51其他综合收益--未分配利润7.4.7.831,240,067,527.6447,643,846,913.89净资产合计56,263,462,151.9768,395,450,553.40负债和净资产总计57,005,504,849.6568,901,538,475.90注：报告截止日2023年12月31日，招商中证白酒指数A份额净值0.9490元，基金份额总额46,544,062,812.93份；招商中证白酒指数C份额净值0.9467元，基金份额总额12,771,929,275.56份；总份额合计59,315,992,088.49份。7.2利润表会计主体：招商中证白酒指数证券投资基金本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日单位：人民币元项目附注号本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日一、营业总收入-7,456,385,262.29-7,106,399,182.01招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第20页共77页1.利息收入12,685,623.6822,687,273.09其中：存款利息收入7.4.7.911,602,799.6217,179,392.33债券利息收入--资产支持证券利息收入--买入返售金融资产收入--其他利息收入1,082,824.065,507,880.762.投资收益（损失以“-”填列）2,065,696,446.79-880,883,602.19其中：股票投资收益7.4.7.101,150,311,400.96-1,829,840,660.29基金投资收益--债券投资收益7.4.7.114,893,283.554,977,530.60资产支持证券投资收益7.4.7.12--贵金属投资收益7.4.7.13--衍生工具收益7.4.7.14--股利收益7.4.7.15910,491,762.28943,979,527.50以摊余成本计量的金融资产终止确认产生的收益--其他投资收益--3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）7.4.7.16-9,583,046,037.29-6,351,697,125.364.汇兑收益（损失以“－”号填列）--5.其他收入（损失以“-”号填列）7.4.7.1748,278,704.53103,494,272.45减：二、营业总支出666,527,273.07883,755,015.091.管理人报酬7.4.10.2.1535,612,175.45705,554,341.43其中：暂估管理人报酬--2.托管费7.4.10.2.2112,752,809.35155,221,955.213.销售服务费7.4.10.2.37,132,422.668,536,565.334.投资顾问费--5.利息支出--其中：卖出回购金融资产支出--6.信用减值损失7.4.7.18--7.税金及附加3,899.1419,829.658.其他费用7.4.7.1911,025,966.4714,422,323.47三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）-8,122,912,535.36-7,990,154,197.10减：所得税费用--招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第21页共77页四、净利润（净亏损以“-”号填列）-8,122,912,535.36-7,990,154,197.10五、其他综合收益的税后净额--六、综合收益总额-8,122,912,535.36-7,990,154,197.10注：根据最新《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号》中的利润表格式的要求：上年度可比期间“证券出借利息收入”项目的“本期”金额列示于本期“其他利息收入”项目的“上年度可比期间”金额中。7.3净资产变动表会计主体：招商中证白酒指数证券投资基金本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日实收基金其他综合收益未分配利润净资产合计一、上期期末净资产20,751,603,639.51-47,643,846,913.8968,395,450,553.40加：会计政策变更----前期差错更正----其他----二、本期期初净资产20,751,603,639.51-47,643,846,913.8968,395,450,553.40三、本期增减变动额（减少以“-”号填列）4,271,790,984.82--16,403,779,386.25-12,131,988,401.43（一）、综合收益总额---8,122,912,535.36-8,122,912,535.36（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列）4,271,790,984.82--8,280,866,850.89-4,009,075,866.07其中：1.基金申购款33,289,389,750.49-23,426,073,732.2156,715,463,482.702.基金赎回款-29,017,598,765.67--31,706,940,583.10-60,724,539,348.77（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列）----（四）、其他综合收益结转留存收益----四、本期期末净资产25,023,394,624.33-31,240,067,527.6456,263,462,151.97项目上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日实收基金其他综合收益未分配利润净资产合计一、上期期末净资产19,516,108,288.44-58,108,471,957.4577,624,580,245.89招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第22页共77页加：会计政策变更----前期差错更正----其他----二、本期期初净资产19,516,108,288.44-58,108,471,957.4577,624,580,245.89三、本期增减变动额（减少以“-”号填列）1,235,495,351.07--10,464,625,043.56-9,229,129,692.49（一）、综合收益总额---7,990,154,197.10-7,990,154,197.10（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列）1,235,495,351.07--2,474,470,846.46-1,238,975,495.39其中：1.基金申购款42,543,295,986.07-47,444,037,046.3389,987,333,032.402.基金赎回款-41,307,800,635.00--49,918,507,892.79-91,226,308,527.79（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列）----（四）、其他综合收益结转留存收益----四、本期期末净资产20,751,603,639.51-47,643,846,913.8968,395,450,553.40报表附注为财务报表的组成部分。本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署：____徐勇_______欧志明__________何剑萍____基金管理人负责人主管会计工作负责人会计机构负责人7.4报表附注7.4.1基金基本情况招商中证白酒指数分级证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)《关于准予招商中证白酒指数分级证券投资基金注册的批复》(证监许可[2015]666号文)准予公开募集注册，由招商基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则和《招商中证白酒指数分级证券投资基金基金合同》发售，基金合同于2015年5月27日生效。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集规模为396,484,771.61份基金份额。本基金的基金管理人为招商基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司(以下简称“中国银行”)。本基金于2015年5月12日至2015年5月22日募集，募集期间净认购资金人民币396,385,570.38元，认购资金在募集期间产生的利息人民币99,201.23元，募集的有效认招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第23页共77页购份额及利息结转的基金份额合计396,484,771.61份。上述募集资金已由毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)验证，并出具了毕马威华振验字第1500165号验资报告。根据中国证监会2017年8月31日发布的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(以下简称《流动性风险管理规定》)，对已经存续的开放式证券投资基金且基金合同内容不符合《流动性风险管理规定》要求的，应当在《流动性风险管理规定》施行之日起6个月内予以调整。根据《流动性风险管理规定》等法律法规，经与基金托管人协商一致，招商基金管理有限公司对本基金合同相关条款进行修订，修订后的合同的全部条款已于2018年3月31日起正式实施。根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》的要求，基金管理人于2020年12月2日对本基金的基金合同进行修改，取消分级运作机制，申请并获批招商中证白酒A份额与招商中证白酒B份额终止上市；并于2020年12月31日将招商中证白酒A份额与招商中证白酒B份额折算为招商中证白酒份额。修改后的《招商中证白酒指数证券投资基金基金合同》2021年1月1日生效，原基金合同于同一日失效。根据《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则、《招商中证白酒指数证券投资基金基金合同》和基金招募说明书的有关规定，基金投资于具有良好流动性的金融工具，包括中证白酒指数的成份股、备选成份股、股指期货、固定收益投资品种(如债券、资产支持证券、货币市场工具等)以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。基金投资于股票的资产不低于基金资产的85%，投资于中证白酒指数成份股和备选成份股的资产不低于股票资产的90%，且不低于非现金资产的80%；基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值5%的现金或到期日在一年以内的政府债券，其中，现金类资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。基金可根据相关法律法规和基金合同的约定，参与融资业务和转融通证券出借业务。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。基金的业绩比较基准为:中证白酒指数收益率×95%＋金融机构人民币活期存款基准利率(税后)×5%。7.4.2会计报表的编制基础本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及《资产管理产品相关会计处理规定》和其他相关规定(统称“企业会计准则”)、中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制，同时在具体会计核算和信息披露方面也参考了中国证券投资基金业协会发布的若干基金行业实务操作。本财务报表以持续经营为基础编制。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第24页共77页7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明本基金财务报表的编制符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定的要求，真实、完整地反映了本基金2023年12月31日的财务状况以及自2023年1月1日至2023年12月31日止期间的经营成果和净资产变动情况。7.4.4重要会计政策和会计估计7.4.4.1会计年度本基金的会计年度为公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。7.4.4.2记账本位币本基金以人民币为记账本位币。7.4.4.3金融资产和金融负债的分类(a)金融资产的分类本基金的金融工具包括股票投资、债券投资等。本基金通常根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，在初始确认时将金融资产分为不同类别：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以摊余成本计量的金融资产。除非本基金改变管理金融资产的业务模式，在此情形下，所有受影响的相关金融资产在业务模式发生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类，否则金融资产在初始确认后不得进行重分类。本基金将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，分类为以摊余成本计量的金融资产：-本基金管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；-该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。除上述以摊余成本计量的金融资产外，本基金将其余所有的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。本基金现无分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。管理金融资产的业务模式，是指本基金如何管理金融资产以产生现金流量。业务模式决定本基金所管理金融资产现金流量的来源是收取合同现金流量、出售金融资产还是两者兼有。本基金以客观事实为依据、以关键管理人员决定的对金融资产进行管理的特定业务目标为基础，确定管理金融资产的业务模式。本基金对金融资产的合同现金流量特征进行评估，以确定相关金融资产在特定日期产生的合同现金流量是否仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。其中，本金招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第25页共77页是指金融资产在初始确认时的公允价值；利息包括对货币时间价值、与特定时期未偿付本金金额相关的信用风险、以及其他基本借贷风险、成本和利润的对价。此外，本基金对可能导致金融资产合同现金流量的时间分布或金额发生变更的合同条款进行评估，以确定其是否满足上述合同现金流量特征的要求。(b)金融负债的分类本基金将金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及以摊余成本计量的金融负债。-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债该类金融负债包括交易性金融负债(含属于金融负债的衍生工具)和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。-以摊余成本计量的金融负债初始确认后，对于该类金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。本基金现无分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认(a)金融工具的初始确认金融资产和金融负债在本基金成为相关金融工具合同条款的一方时，于资产负债表内确认。在初始确认时，金融资产及金融负债均以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。(b)后续计量-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失(包括利息和股利收入)计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。-以摊余成本计量的金融资产初始确认后，对于该类金融资产采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债初始确认后，对于该类金融负债以公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，产生的利得或损失(包括利息费用)计入当期损益。-以摊余成本计量的金融负债初始确认后，对于该类金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第26页共77页(c)金融工具的终止确认满足下列条件之一时，本基金终止确认该金融资产：-收取该金融资产现金流量的合同权利终止；-该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；-该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。金融资产整体转移满足终止确认条件的，本基金将下列两项金额的差额计入当期损益：-所转移金融资产在终止确认日的账面价值；-因转移金融资产而收到的对价。金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，本基金终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。(d)金融工具的减值本基金以预期信用损失为基础，对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备：-以摊余成本计量的金融资产本基金持有的其他以公允价值计量的金融资产不适用预期信用损失模型。预期信用损失的计量预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指本基金按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。在计量预期信用损失时，本基金需考虑的最长期限为面临信用风险的最长合同期限(包括考虑续约选择权)。整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导致的预期信用损失。未来12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后12个月内(若金融工具的预计存续期少于12个月，则为预计存续期)可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失，是整个存续期预期信用损失的一部分。本基金对满足下列情形的金融工具按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量其损失准备，对其他金融工具按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备：-该金融工具在资产负债表日只具有较低的信用风险；或-该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。预期信用损失准备的列报招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第27页共77页为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化，本基金在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，应当作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。核销如果本基金不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回，则直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在本基金确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。但是，被减记的金融资产仍可能受到本基金催收到期款项相关执行活动的影响。已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损益。7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则除特别声明外，本基金按下述原则计量公允价值：公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。本基金在确定相关金融资产和金融负债的公允价值时，根据企业会计准则的规定采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的金融工具，在估值日有报价的，除会计准则规定的情况外，将该报价不加调整地应用于该资产或负债的公允价值计量；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，对报价进行调整，确定公允价值。与上述金融工具相同，但具有不同特征的，以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，本基金不考虑因其大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。对不存在活跃市场的金融工具，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件，参考类似金融工具的现行市价及重大变化等因素，对估值进行调整并确定公允价值。7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且目前可执行该种法定权利，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第28页共77页金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。7.4.4.7实收基金实收基金为对外发行基金份额所对应的金额。申购、赎回、转换及红利再投资等引起的实收基金的变动分别于上述各交易确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。7.4.4.8损益平准金损益平准金指申购、赎回、转入、转出及红利再投资等事项导致基金份额变动时，相关款项中包含的未分配利润。根据交易申请日利润分配(未分配利润)已实现与未实现部分各自占基金净值的比例，损益平准金分为已实现损益平准金和未实现损益平准金。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入利润分配(未分配利润)。7.4.4.9收入/（损失）的确认和计量利息收入存款利息收入是按借出货币资金的时间和实际利率计算确定。买入返售金融资产款在资金实际占用期间内按实际利率法逐日确认为利息收入。投资收益股票投资收益、债券投资收益和衍生工具收益按相关金融资产于处置日成交金额与其初始计量金额的差额确认，处置时产生的交易费用计入投资收益。股利收益按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资，在其持有期间，按票面金额和票面利率计算的利息计入投资收益。公允价值变动收益公允价值变动收益核算基金持有的采用公允价值模式计量的以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产、衍生金融资产、以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失。7.4.4.10费用的确认和计量本基金的基金管理人报酬、基金托管费和销售服务费（如适用）按基金合同及相关公告约定的费率和计算方法逐日计提。卖出回购金融资产支出按卖出回购金融资产款的摊余成本在回购期内以实际利率逐日计提。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第29页共77页7.4.4.11基金的收益分配政策1、在符合有关基金分红条件的前提下，基金管理人可进行收益分配；2、本基金场外收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，登记在注册登记系统的基金份额持有人开放式基金账户下的基金份额可选择现金红利或将现金红利自动转为本基金相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红。本基金场内收益分配方式仅为现金分红，登记在证券登记结算系统的基金份额持有人深圳证券账户下的基金份额只能选择现金分红的方式，具体权益分配程序等有关事项遵循深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的相关规定；3、由于本基金A类基金份额不收取而C类基金份额收取销售服务费，将导致各基金份额类别对应的可供分配利润有所不同；本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权；4、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。在不影响基金份额持有人利益的情况下，基金管理人可在不违反法律法规的前提下酌情调整以上基金收益分配原则，此项调整不需要召开基金份额持有人大会，但应于变更实施日前在指定媒介公告。7.4.4.12外币交易外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额直接计入汇兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，与所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。7.4.4.13分部报告根据本基金的内部组织机构、管理要求及内部报告制度，本基金整体为一个报告分部，且向管理层报告时采用的会计政策及计量基础与编制财务报表时的会计政策与计量基础一致。7.4.4.14其他重要的会计政策和会计估计编制财务报表时，本基金需要运用估计和假设，这些估计和假设会对会计政策的应用及资产、负债、收入和支出的金额产生影响。实际情况可能与这些估计不同。本基金对估计涉及的关键假设和不确定因素的判断进行持续评估，会计估计变更的影响在变更当期和未来期间予以确认。对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证券监督管理委员会关于证招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第30页共77页券投资基金估值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。对于在发行时明确一定期限限售期的股票，包括但不限于非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等，不包括停牌、新发行未上市、回购交易中的质押券等流通受限股票，根据中基协发[2017]6号《关于发布的通知》，在估值日按照流通受限股票计算公式确定估值日流通受限股票的价值。根据中国证券投资基金业协会《关于发布的通知》(中基协字[2022]566号)所规定的固定收益品种，对以公允价值计量的固定收益品种选取第三方估值基准服务机构提供估值全价进行估值；对以摊余成本计量的固定收益品种用第三方估值机构提供的预期信用损失减值计量结果。7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明7.4.5.1会计政策变更的说明本基金在本报告期间未发生重大会计政策变更。7.4.5.2会计估计变更的说明本基金本报告期间未发生重大会计估计变更。7.4.5.3差错更正的说明本基金本报告期内无需要说明的重大会计差错更正。7.4.6税项根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2012]85号文《财政部、国家税务总局、证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《财政部、国家税务总局、证监会关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、《关于继续实施全国中小企业股份转让系统挂牌公司股息红利差别化个人所得税政策的公告》（财政部、税务总局、证监会公告2019年第78号）、财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》、上证交字[2008]16号《关于做好调整证券交易印花税税率相关工作的通知》及深圳证券交易所于2008年9月18日发布的《深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、财税[2008]1号文《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号文《财政部、国家税务总局关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号文《关招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第31页共77页于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号文《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关税务法规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下：(a)对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，暂不征收企业所得税。(b)自2016年5月1日起，在全国范围内全面推开营业税改征增值税(以下称营改增)试点，建筑业、房地产业、金融业、生活服务业等全部营业税纳税人，纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。自2018年1月1日起，资管产品管理人(以下称管理人)运营资管产品提供的贷款服务、发生的部分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：提供贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额；转让2017年12月31日前取得的股票（不包括限售股）、债券、基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的股票收盘价（2017年最后一个交易日处于停牌期间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、债券估值（中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。2018年1月1日(含)以后，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，以管理人为增值税纳税人，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日以前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券收入取得的金融商品转让收入免征增值税；对国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来取得的利息收入免征增值税；同业存款利息收入免征增值税以及一般存款利息收入不征收增值税。(c)基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金对价，暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。(d)对基金从上市公司取得的股息、红利所得，由上市公司在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税。自2013年1月1日起，对所取得的股息红利收入根据持股期限差别化计算个人所得税的应纳税所得额：持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入个人所得税应纳税所得额。对基金从全国中小企业股份转让系统公开转让股票的非上市公众公司（“挂牌公司”）取得的股息、红利所得，由挂牌公司代扣代缴20%的个人所得税。对所取得的股息红利收入根据持股期限差别化计算个人所得税的应纳税所得额：持股期限在1个月以内（含1个月）的，其股息红招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第32页共77页利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，其股息红利所得暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。(e)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。(f)对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。(g)对基金在2018年1月1日(含)以后运营过程中缴纳的增值税，分别按照证券投资基金管理人所在地适用的税率，计算缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加。7.4.7重要财务报表项目的说明7.4.7.1货币资金单位：人民币元项目本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日活期存款2,418,678,929.723,599,200,957.11等于：本金2,418,454,353.543,598,805,125.56加：应计利息224,576.18395,831.55减：坏账准备--定期存款--等于：本金--加：应计利息--减：坏账准备--其中：存款期限1个月以内--存款期限1-3个月--存款期限3个月以上--其他存款--等于：本金--加：应计利息--减：坏账准备--合计2,418,678,929.723,599,200,957.117.4.7.2交易性金融资产单位：人民币元项目本期末2023年12月31日成本应计利息公允价值公允价值变动股票63,408,099,361.02-53,433,496,695.94-9,974,602,665.08贵金属投资-金交所黄金合约----债券交易所市场218,999.04239.48225,288.656,050.13银行间市场707,613,132.934,485,399.68712,947,399.68848,867.07招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第33页共77页合计707,832,131.974,485,639.16713,172,688.33854,917.20资产支持证券----基金----其他----合计64,115,931,492.994,485,639.1654,146,669,384.27-9,973,747,747.88项目上年度末2022年12月31日成本应计利息公允价值公允价值变动股票65,180,213,557.38-64,789,511,846.79-390,701,710.59贵金属投资-金交所黄金合约----债券交易所市场----银行间市场----合计----资产支持证券----基金----其他----合计65,180,213,557.38-64,789,511,846.79-390,701,710.597.4.7.3衍生金融资产/负债7.4.7.3.1衍生金融资产/负债期末余额本基金本报告期末及上年度末无衍生金融工具。7.4.7.4买入返售金融资产7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额本基金本报告期末及上年度末无各项买入返售金融资产。7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券本基金本报告期末及上年度末无买断式逆回购交易中取得的债券。7.4.7.5其他资产单位：人民币元项目本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日应收利息--其他应收款119,676.7251,542.20待摊费用--合计119,676.7251,542.207.4.7.6其他负债单位：人民币元招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第34页共77页项目本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日应付券商交易单元保证金--应付赎回费490,760.56940,459.98应付证券出借违约金--应付交易费用10,461,306.5619,528,659.21其中：交易所市场10,452,681.5619,528,659.21银行间市场8,625.00-应付利息--预提费用220,000.00220,000.00应付指数使用费2,674,964.007,023,621.47合计13,847,031.1227,712,740.667.4.7.7实收基金金额单位：人民币元招商中证白酒指数A项目本期2023年1月1日至2023年12月31日基金份额（份）账面金额上年度末52,409,918,700.7313,795,490,030.60本期申购26,880,736,206.287,075,627,964.34本期赎回（以“-”号填列）-32,746,592,094.08-8,619,652,646.17基金份额折算变动份额--本期末46,544,062,812.9312,251,465,348.77招商中证白酒指数C项目本期2023年1月1日至2023年12月31日基金份额（份）账面金额上年度末6,956,113,608.916,956,113,608.91本期申购26,213,761,786.1526,213,761,786.15本期赎回（以“-”号填列）-20,397,946,119.50-20,397,946,119.50基金份额折算变动份额--本期末12,771,929,275.5612,771,929,275.56注：本期申购含红利再投、转换入份（金）额，本期赎回含转换出份（金）额。7.4.7.8未分配利润单位：人民币元招商中证白酒指数A项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末26,787,514,399.8119,808,935,425.1246,596,449,824.93加：会计政策变更---前期差错更正---其他---招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第35页共77页本期期初26,787,514,399.8119,808,935,425.1246,596,449,824.93本期利润1,314,424,798.89-8,360,726,056.76-7,046,301,257.87本期基金份额交易产生的变动数-2,925,803,219.55-4,703,356,394.22-7,629,159,613.77其中：基金申购款14,457,147,256.397,440,693,793.5821,897,841,049.97基金赎回款-17,382,950,475.94-12,144,050,187.80-29,527,000,663.74本期已分配利润---本期末25,176,135,979.156,744,852,974.1431,920,988,953.29招商中证白酒指数C项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末2,946,109,648.55-1,898,712,559.591,047,397,088.96加：会计政策变更---前期差错更正---其他---本期期初2,946,109,648.55-1,898,712,559.591,047,397,088.96本期利润145,708,703.04-1,222,319,980.53-1,076,611,277.49本期基金份额交易产生的变动数2,683,451,234.58-3,335,158,471.70-651,707,237.12其中：基金申购款11,818,612,679.96-10,290,379,997.721,528,232,682.24基金赎回款-9,135,161,445.386,955,221,526.02-2,179,939,919.36本期已分配利润---本期末5,775,269,586.17-6,456,191,011.82-680,921,425.657.4.7.9存款利息收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日活期存款利息收入9,858,474.2214,157,198.27定期存款利息收入--其他存款利息收入--结算备付金利息收入1,581,197.792,893,985.90其他163,127.61128,208.16合计11,602,799.6217,179,392.337.4.7.10股票投资收益7.4.7.10.1股票投资收益项目构成单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第36页共77页股票投资收益——买卖股票差价收入1,150,311,400.96-1,829,840,660.29股票投资收益——赎回差价收入--股票投资收益——申购差价收入--股票投资收益——证券出借差价收入--合计1,150,311,400.96-1,829,840,660.297.4.7.10.2股票投资收益——买卖股票差价收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日卖出股票成交总额26,000,899,182.5934,836,838,944.55减：卖出股票成本总额24,779,225,413.7036,566,992,975.48减：交易费用71,362,367.9399,686,629.36买卖股票差价收入1,150,311,400.96-1,829,840,660.297.4.7.10.3股票投资收益——赎回差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无股票赎回差价收入。7.4.7.10.4股票投资收益——申购差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无股票申购差价收入。7.4.7.10.5股票投资收益——证券出借差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无证券出借差价收入。7.4.7.11债券投资收益7.4.7.11.1债券投资收益项目构成单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日债券投资收益——利息收入5,180,555.625,691,828.35债券投资收益——买卖债券（债转股及债券到期兑付）差价收入-287,272.07-714,297.75债券投资收益——赎回差价收入--债券投资收益——申购差价收入--合计4,893,283.554,977,530.607.4.7.11.2债券投资收益——买卖债券差价收入招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第37页共77页单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额1,001,655,491.801,165,246,941.00减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额996,563,647.071,138,757,589.67减：应计利息总额5,370,491.8027,202,675.57减：交易费用8,625.00973.51买卖债券差价收入-287,272.07-714,297.757.4.7.11.3债券投资收益——赎回差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无债券赎回差价收入。7.4.7.11.4债券投资收益——申购差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无债券申购差价收入。7.4.7.12资产支持证券投资收益7.4.7.12.1资产支持证券投资收益项目构成本基金本报告期内及上年度可比期间无资产支持证券投资收益。7.4.7.12.2资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无买卖资产支持证券差价收入。7.4.7.12.3资产支持证券投资收益——赎回差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无资产支持证券赎回差价收入。7.4.7.12.4资产支持证券投资收益——申购差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无资产支持证券申购差价收入。7.4.7.13贵金属投资收益7.4.7.13.1贵金属投资收益项目构成本基金本报告期内及上年度可比期间无贵金属投资收益。7.4.7.13.2贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无买卖贵金属差价收入。7.4.7.13.3贵金属投资收益——赎回差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无贵金属赎回差价收入。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第38页共77页7.4.7.13.4贵金属投资收益——申购差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无贵金属申购差价收入。7.4.7.14衍生工具收益7.4.7.14.1衍生工具收益——买卖权证差价收入本基金本报告期内及上年度可比期间无衍生工具买卖权证差价收入。7.4.7.14.2衍生工具收益——其他投资收益本基金本报告期内及上年度可比期间无衍生工具其他投资收益。7.4.7.15股利收益单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日股票投资产生的股利收益910,491,762.28943,979,527.50其中：证券出借权益补偿收入56,260.002,254,414.70基金投资产生的股利收益--合计910,491,762.28943,979,527.507.4.7.16公允价值变动收益单位：人民币元项目名称本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日1.交易性金融资产-9,583,046,037.29-6,351,697,125.36——股票投资-9,583,900,954.49-6,351,168,117.43——债券投资854,917.20-529,007.93——资产支持证券投资--——贵金属投资--——其他--2.衍生工具--——权证投资--3.其他--减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税--合计-9,583,046,037.29-6,351,697,125.367.4.7.17其他收入单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日基金赎回费收入48,278,704.53103,494,258.09招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第39页共77页其他-14.36合计48,278,704.53103,494,272.457.4.7.18信用减值损失本基金本报告期内及上年度可比期间无信用减值损失。7.4.7.19其他费用单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日审计费用100,000.00100,000.00信息披露费120,000.00120,000.00证券出借违约金--银行费用75,723.0573,236.72指数使用费10,712,243.4214,111,086.75其他18,000.0018,000.00合计11,025,966.4714,422,323.477.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明7.4.8.1或有事项截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。7.4.8.2资产负债表日后事项截至财务报告批准报出日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。7.4.9关联方关系关联方名称与本基金的关系招商基金管理有限公司基金管理人中国银行股份有限公司基金托管人招商银行股份有限公司(以下简称“招商银行”)基金管理人的股东招商证券股份有限公司(以下简称“招商证券”)基金管理人的股东招商财富资产管理有限公司基金管理人的全资子公司博时基金（国际）有限公司基金管理人的参股经营机构注：1、本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。2、基金的主要关联方包含基金管理人、基金管理人的股东及子公司、基金托管人等。7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易7.4.10.1.1股票交易金额单位：人民币元招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第40页共77页关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日成交金额占当期股票成交总额的比例成交金额占当期股票成交总额的比例招商证券8,782,562,521.6317.93%12,382,927,559.7918.01%7.4.10.1.2债券交易金额单位：人民币元关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日成交金额占当期债券成交总额的比例成交金额占当期债券成交总额的比例招商证券--133,085,460.3013.92%7.4.10.1.3债券回购交易本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的债券回购交易。7.4.10.1.4权证交易本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的权证交易。7.4.10.1.5应支付关联方的佣金金额单位：人民币元关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日当期佣金占当期佣金总量的比例期末应付佣金余额占期末应付佣金总额的比例招商证券8,229,110.7019.41%3,163,920.8630.27%关联方名称上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日当期佣金占当期佣金总量的比例期末应付佣金余额占期末应付佣金总额的比例招商证券11,532,223.7719.51%5,417,630.9027.74%注：1、本基金与关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立；2、基金对该类交易的佣金的计算方式是按合同约定的佣金率计算。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供研究成果和市场信息等证券综合服务，并不收取额外对价。7.4.10.2关联方报酬7.4.10.2.1基金管理费单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第41页共77页日当期发生的基金应支付的管理费535,612,175.45705,554,341.43其中：应支付销售机构的客户维护费222,472,498.83292,438,898.98应支付基金管理人的净管理费313,139,676.62413,115,442.45应支付投资顾问的投资顾问费--注：支付基金管理人的基金管理人报酬按前一日基金资产净值×1.00%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值×1.00%÷当年天数7.4.10.2.2基金托管费单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日当期发生的基金应支付的托管费112,752,809.35155,221,955.21注：1、支付基金托管人的基金托管费按前一日基金资产净值×0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.20%÷当年天数2、根据《招商基金管理有限公司关于调低旗下部分基金费率并修订基金合同的公告》，自2023年7月10日起本基金的托管费年费率由0.22%调低至0.20%。7.4.10.2.3销售服务费单位：人民币元获得销售服务费的各关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费招商中证白酒指数A招商中证白酒指数C合计招商基金管理有限公司-220,413.20220,413.20招商银行-229,498.17229,498.17招商证券-5,456.025,456.02中国银行-16,433.3516,433.35合计-471,800.74471,800.74获得销售服务费的各关联方名称上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费招商中证白酒指数A招商中证白酒指数C合计招商基金管理有限-147,986.10147,986.10招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第42页共77页公司招商银行-191,940.48191,940.48招商证券-3,941.923,941.92中国银行-4,796.994,796.99合计-348,665.49348,665.49注：本基金的C类基金份额的年销售服务费率为0.10%，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：C类份额日销售服务费=前一日C类基金资产净值×0.10%÷当年天数7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易本基金本报告期内及上年度可比期间无与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明7.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况本期2023年1月1日至2023年12月31日关联方名称交易金额利息收入期末证券出借业务余额期末应收利息余额-----上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日关联方名称交易金额利息收入期末证券出借业务余额期末应收利息余额招商证券458,060,110.00302,828.667,950,000.004,505.047.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况本期2023年1月1日至2023年12月31日关联方名称交易金额费率区间（%）加权平均费率（%）利息收入期末证券出借业务余额期末应收利息余额招商证券2,845,000.001.701.701,880.86--上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日关联方名称交易金额费率区间（%）加权平均费率（%）利息收入期末证券出借业务余额期末应收利息余额-------7.4.10.5各关联方投资本基金的情况招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第43页共77页7.4.10.5.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况本报告期内及上年度可比期间基金管理人无运用固有资金投资本基金的情况。7.4.10.5.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方无投资本基金的情况。7.4.10.6由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入单位：人民币元关联方名称本期2023年1月1日至2023年12月31日上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入中国银行-活期2,418,678,929.729,858,474.223,599,200,957.1114,157,198.27注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行股份有限公司保管，按银行约定利率计息。7.4.10.7本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况单位：人民币元本期2023年1月1日至2023年12月31日关联方名称证券代码证券名称发行方式基金在承销期内买入数量（单位：股/张）总金额招商证券301305朗坤环境网下申购7,523189,955.75招商证券301428世纪恒通网下申购2,28960,315.15招商证券001378德冠新材网下申购2,04464,753.92招商证券688653康希通信网下申购6,47868,019.00中银国际证券601096宏盛华源网下申购39,17166,590.70上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日关联方名称证券代码证券名称发行方式基金在承销期内买入数量（单位：股/张）总金额招商证券688375国博电子网下申购6,110433,076.80招商证券001323慕思股份网下申购57322,306.89招商证券301123奕东电子网下申购6,551243,893.73注：本表已包含托管人的关联方承销期内承销的证券。7.4.11利润分配情况本基金本报告期内未进行利润分配。7.4.12期末（2023年12月31日）本基金持有的流通受限证券7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第44页共77页金额单位：人民币元7.4.12.1.1受限证券类别：股票证券代码证券名称成功认购日受限期流通受限类型认购价格期末估值单价数量（单位：股）期末成本总额期末估值总额备注001239永达股份2023年12月4日6个月新股流通受限12.0519.921892,277.453,764.88-001306夏厦精密2023年11月9日6个月新股流通受限53.6375.36643,432.324,823.04-001326联域股份2023年11月1日6个月新股流通受限41.1848.64994,076.824,815.36-001358兴欣新材2023年12月14日6个月新股流通受限41.0044.16873,567.003,841.92-001378德冠新材2023年10月23日6个月新股流通受限31.6831.272056,494.406,410.35-300904威力传动2023年8月2日6个月新股流通受限35.4161.5330410,764.6418,705.12-301202朗威股份2023年6月28日6个月新股流通受限25.8231.803067,900.929,730.80-301251威尔高2023年8月30日6个月新股流通受限28.8834.593219,270.4811,103.39-301261恒工精密2023年6月29日6个月新股流通受限36.9050.851987,306.2010,068.30-301292海科新源2023年6月29日6个月新股流通受限19.9919.3558311,654.1711,281.05-301348蓝箭电子2023年8月1日6个月新股流通受限18.0844.5761311,083.0427,321.41-301370国科恒泰2023年7月3日6个月新股流通受限13.3916.011,24016,603.6019,852.40-301371敷尔佳2023年7月246个月新股流通受限55.6837.5856431,403.5221,195.12-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第45页共77页日301372科净源2023年8月3日6个月新股流通受限45.0043.5923110,395.0010,069.29-301381赛维时代2023年7月5日6个月新股流通受限20.4529.6957111,676.9516,952.99-301393昊帆生物2023年7月5日6个月新股流通受限67.6859.3726017,596.8015,436.20-301413安培龙2023年12月11日6个月新股流通受限33.2558.191645,453.009,543.16-301418协昌科技2023年8月10日6个月新股流通受限51.8850.201899,805.329,487.80-301421波长光电2023年8月16日6个月新股流通受限29.3859.373329,754.1619,710.84-301459丰茂股份2023年12月6日6个月新股流通受限31.9039.842086,635.208,286.72-301469恒达新材2023年8月10日6个月新股流通受限36.5833.0927510,059.509,099.75-301486致尚科技2023年6月30日6个月新股流通受限57.6647.2548227,792.1222,774.50-301487盟固利2023年8月1日6个月新股流通受限5.3240.968674,612.4435,512.32-301488豪恩汽电2023年6月26日6个月新股流通受限39.7869.0926210,422.3618,101.58-301498乖宝宠物2023年8月9日6个月新股流通受限39.9938.8155422,154.4621,500.74-301499维科精密2023年7月13日6个月新股流通受限19.5028.933717,234.5010,733.03-301500飞南资源2023年9月13日6个月新股流通受限23.9720.8945510,906.359,504.95-301505苏州规划2023年6个月新股流通26.3535.811945,111.906,947.14-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第46页共77页7月12日受限301507民生健康2023年8月24日6个月新股流通受限10.0015.858298,290.0013,139.65-301508中机认检2023年11月23日6个月新股流通受限16.8226.684197,047.5811,178.92-301509金凯生科2023年7月26日6个月新股流通受限56.5662.2326615,044.9616,553.18-301510固高科技2023年8月4日6个月新股流通受限12.0035.013964,752.0013,863.96-301511德福科技2023年8月8日6个月新股流通受限28.0022.6798227,496.0022,261.94-301515港通医疗2023年7月13日6个月新股流通受限31.1628.272307,166.806,502.10-301516中远通2023年12月1日6个月新股流通受限6.8715.516044,149.489,368.04-301517陕西华达2023年10月9日6个月新股流通受限26.8743.691854,970.958,082.65-301518长华化学2023年7月26日6个月新股流通受限25.7523.013859,913.758,858.85-301519舜禹股份2023年7月19日6个月新股流通受限20.9320.214429,251.068,932.82-301520万邦医药2023年9月18日6个月新股流通受限67.8852.7416010,860.808,438.40-301525儒竞科技2023年8月23日6个月新股流通受限99.5781.4626626,485.6221,668.36-301526国际复材2023年12月19日6个月新股流通受限2.664.459,72325,863.1843,267.35-301528多浦乐2023年8月17日6个月新股流通受限71.8068.9114810,626.4010,198.68-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第47页共77页301529福赛科技2023年8月31日6个月新股流通受限36.6037.881826,661.206,894.16-301533威马农机2023年8月7日6个月新股流通受限29.5033.162256,637.507,461.00-301548崇德科技2023年9月11日6个月新股流通受限66.8058.991369,084.808,022.64-301550斯菱股份2023年9月6日6个月新股流通受限37.5643.572609,765.6011,328.20-301555惠柏新材2023年10月24日6个月新股流通受限22.8832.442245,125.127,266.56-301558三态股份2023年9月21日6个月新股流通受限7.3313.401,45810,687.1419,537.20-301559中集环科2023年9月26日6个月新股流通受限24.2218.241,31531,849.3023,985.60-301566达利凯普2023年12月22日6个月新股流通受限8.9022.145765,126.4012,752.64-301568思泰克2023年11月21日6个月新股流通受限23.2335.582465,714.588,752.68-301578辰奕智能2023年12月21日6个月新股流通受限48.9468.321185,774.928,061.76-601083锦江航运2023年11月28日6个月新股流通受限11.2511.071,26314,208.7513,981.41-601096宏盛华源2023年12月15日6个月新股流通受限1.704.063,9186,660.6015,907.08-603004鼎龙科技2023年12月20日6个月新股流通受限16.8031.191953,276.006,082.05-603075热威股份2023年9月1日6个月新股流通受限23.1023.311824,204.204,242.42-603107上海汽配2023年10月6个月新股流通受限14.2318.192924,155.165,311.48-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第48页共77页25日603119浙江荣泰2023年7月21日6个月新股流通受限15.3223.872263,462.325,394.62-603193润本股份2023年10月9日6个月新股流通受限17.3816.663035,266.145,047.98-603231索宝蛋白2023年12月6日6个月新股流通受限21.2921.531613,427.693,466.33-603270金帝股份2023年8月25日6个月新股流通受限21.7729.581954,245.155,768.10-603273天元智能2023年10月16日6个月新股流通受限9.5018.971781,691.003,376.66-603276恒兴新材2023年9月18日6个月新股流通受限25.7324.881343,447.823,333.92-603373安邦护卫2023年12月13日6个月新股流通受限19.1034.75881,680.803,058.00-688450光格科技2023年7月17日6个月新股流通受限53.0936.421678,866.036,082.14-688548广钢气体2023年8月8日6个月新股流通受限9.8712.754,04839,953.7651,612.00-688549中巨芯2023年8月30日6个月新股流通受限5.188.094,29422,242.9234,738.46-688563航材股份2023年7月12日6个月新股流通受限78.9960.491,501118,563.9990,795.49-688573信宇人2023年8月9日6个月新股流通受限23.6828.802856,748.808,208.00-688582芯动联科2023年6月21日6个月新股流通受限26.7438.6764817,327.5225,058.16-688591泰凌微2023年8月18日6个月新股流通受限24.9828.0268117,011.3819,081.62-688592司南导航2023年6个月新股流通50.5050.5321610,908.0010,914.48-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第49页共77页8月7日受限688602康鹏科技2023年7月13日6个月新股流通受限8.6611.061,0669,231.5611,789.96-688603天承科技2023年6月30日6个月新股流通受限55.0074.141407,700.0010,379.60-688612威迈斯2023年7月19日6个月新股流通受限47.2937.9742219,956.3816,023.34-688646逸飞激光2023年7月21日6个月新股流通受限46.8036.0721910,249.207,899.33-688648中邮科技2023年11月6日6个月新股流通受限15.1821.433034,599.546,493.29-688651盛邦安全2023年7月19日6个月新股流通受限39.9046.051787,102.208,196.90-688652京仪装备2023年11月22日6个月新股流通受限31.9552.2541613,291.2021,736.00-688653康希通信2023年11月10日6个月新股流通受限10.5015.996486,804.0010,361.52-688657浩辰软件2023年9月25日6个月新股流通受限103.4078.2310110,443.407,901.23-688671碧兴物联2023年8月2日6个月新股流通受限36.1234.302268,163.127,751.80-688693锴威特2023年8月10日6个月新股流通受限40.8343.411787,267.747,726.98-688702盛科通信2023年9月6日6个月新股流通受限42.6648.1854923,420.3426,450.82-688716中研股份2023年9月13日6个月新股流通受限29.6636.392677,919.229,716.13-688719爱科赛博2023年9月20日6个月新股流通受限69.9860.1019413,576.1211,659.40-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第50页共77页688720艾森股份2023年11月29日6个月新股流通受限28.0349.841654,624.958,223.60-7.4.12.1.2受限证券类别：债券证券代码证券名称成功认购日受限期流通受限类型认购价格期末估值单价数量（单位：张）期末成本总额期末估值总额备注118046诺泰转债2023年12月15日1-6个月新债未上市100.00100.01605,999.976,000.42-7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。7.4.12.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券7.4.12.3.1银行间市场债券正回购本基金本报告期末无因银行间市场债券正回购交易而抵押的债券。7.4.12.3.2交易所市场债券正回购本基金本报告期末无因交易所市场债券正回购交易而抵押的债券。7.4.12.4期末参与转融通证券出借业务的证券金额单位：人民币元序号证券代码证券名称出借到期日期末估值单价数量（单位：股）期末估值总额1000568泸州老窖2024年1月2日179.4255,000.009,868,100.002000596古井贡酒2024年1月2日232.8043,000.0010,010,400.003000799酒鬼酒2024年1月2日-2024年1月12日73.15843,100.0061,672,765.004000860顺鑫农业2024年1月2日-2024年1月5日21.29110,800.002,358,932.005002646天佑德酒2024年1月2日-2024年1月11日13.61232,100.003,158,881.006600197伊力特2024年1月2日-2024年1月12日21.75571,000.0012,419,250.007600199金种子酒2024年1月2日-2024年1月16日18.52372,400.006,896,848.008600559老白干酒2024年1月2日-2024年1月11日22.55341,000.007,689,550.009600779水井坊2024年1月2日-2024年1月12日58.77803,500.0047,221,695.0010603198迎驾贡酒2024年1月2日-2024年1月12日66.29304,000.0020,152,160.0011603919金徽酒2024年1月2日24.62421,300.0010,372,406.00合计----4,097,200.00191,820,987.00出借证券中如有其他流通受限的情况详见本报告‘本基金持有的流通受限证券’部分内容。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第51页共77页7.4.13金融工具风险及管理本基金是股票型基金，本基金的运作涉及的金融工具主要包括股票投资(主要是指数成份股、备选成份股)、银行存款等。与这些金融工具有关的风险，以及本基金的基金管理人管理这些风险所采取的风险管理政策如下所述。7.4.13.1风险管理政策和组织架构本基金的基金管理人从事风险管理的目标是提升本基金风险调整后收益水平，保证本基金的基金资产安全，维护基金份额持有人利益。基于该风险管理目标，本基金的基金管理人风险管理的基本策略是识别和分析本基金运作时本基金面临各种类型的风险，确定适当的风险容忍度，并及时可靠地对各种风险进行监督，将风险控制在限定的范围之内。本基金目前面临的主要风险包括：市场风险、信用风险和流动性风险。本基金的基金管理人建立了以全面、独立、互相制约以及定性和定量相结合为原则的，监事会、董事会及下设风险控制委员会、督察长、风险管理委员会、法律合规部和风险管理部等多层次的风险管理组织架构体系。7.4.13.2信用风险信用风险是指金融工具的一方到期无法履行约定义务致使本基金遭受损失的风险。本基金的信用风险主要存在于银行存款、结算备付金、存出保证金、债券投资及其他。本基金的银行存款存放于本基金的基金托管人，与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金在证券交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性很小；本基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估并采用券款对付交割方式，以控制相应的信用风险。对于与债券投资等投资品种相关的信用风险，本基金的基金管理人通过对投资品种的信用等级评估来选择适当的投资对象，并限制单个投资品种的持有比例来管理信用风险。附注7.4.13.2.1至7.4.13.2.6列示了本基金所持有的债券投资及资产支持证券投资的信用评级，该信用评级不包括本基金所持有的国债、央行票据、政策性金融债。7.4.13.2.1按短期信用评级列示的债券投资本基金本报告期末及上年度末无按短期信用评级列示的债券投资。7.4.13.2.2按短期信用评级列示的资产支持证券投资本基金本报告期末及上年度末无按短期信用评级列示的资产支持证券投资。7.4.13.2.3按短期信用评级列示的同业存单投资本基金本报告期末及上年度末无按短期信用评级列示的同业存单投资。7.4.13.2.4按长期信用评级列示的债券投资招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第52页共77页单位：人民币元长期信用评级本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日AAA--AAA以下225,288.65-未评级--合计225,288.65-注：上述评级均由经中国证监会核准从事证券市场资信评级业务的评级机构做出。7.4.13.2.5按长期信用评级列示的资产支持证券投资本基金本报告期末及上年度末无按长期信用评级列示的资产支持证券投资。7.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资本基金本报告期末及上年度末无按长期信用评级列示的同业存单投资。7.4.13.3流动性风险7.4.13.3.1报告期内本基金组合资产的流动性风险分析流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回款项的风险。本基金流动性风险来源于开放式基金每日兑付赎回资金的流动性风险，以及因部分投资品种交易不活跃而出现的变现风险以及因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理价格变现投资的风险。本基金所持有的交易性金融资产在证券交易所交易，除附注7.4.12所披露的流通受限不能自由转让的基金资产外，本基金未持有其他有重大流动性风险的投资品种。除卖出回购金融资产款外，本基金所持有的全部金融负债无固定到期日或合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人在基金合同约定巨额赎回条款，设计了非常情况下赎回资金的处理模式，控制因开放模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。日常流动性风险管理中，本基金的基金管理人每日监控和预测本基金的流动性指标，通过对投资品种的流动性指标来持续地评估、选择、跟踪和控制基金投资的流动性风险。同时，本基金通过预留一定的现金头寸，并且在需要时可通过卖出回购金融资产方式融入短期资金，以缓解流动性风险。7.4.13.4市场风险市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。7.4.13.4.1利率风险招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第53页共77页利率风险是指利率敏感性金融工具的公允价值或将来现金流受市场利率变动而发生波动的风险。本基金的基金管理人日常通过对利率水平的预测、分析收益率曲线及优化利率重新定价日组合等方法对上述利率风险进行管理。下表统计了本基金面临的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。7.4.13.4.1.1利率风险敞口单位：人民币元本期末2023年12月31日1年以内1-5年5年以上不计息合计资产货币资金2,418,678,929.72---2,418,678,929.72结算备付金93,613,469.96---93,613,469.96存出保证金4,883,345.47---4,883,345.47交易性金融资产712,947,399.68-225,288.6553,433,496,695.9454,146,669,384.27衍生金融资产-----买入返售金融资产-----债权投资-----应收股利-----应收申购款---341,540,043.51341,540,043.51应收清算款-----其他资产---119,676.72119,676.72资产总计3,230,123,144.83-225,288.6553,775,156,416.1757,005,504,849.65负债应付赎回款---454,322,522.15454,322,522.15应付管理人报酬---45,636,135.6145,636,135.61应付托管费---9,127,227.129,127,227.12应付清算款---218,171,875.16218,171,875.16卖出回购金融资产款-----应付销售服务费---928,294.59928,294.59应付投资顾问费-----应付利润-----应交税费---9,611.939,611.93其他负债---13,847,031.1213,847,031.12负债总计---742,042,697.68742,042,697.68利率敏感度缺口3,230,123,144.83-225,288.6553,033,113,718.4956,263,462,151.97上年度末2022年12月31日1年以内1-5年5年以上不计息合计资产货币资金3,599,200,957.11---3,599,200,957.11招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第54页共77页结算备付金87,292,319.33---87,292,319.33存出保证金3,842,357.42---3,842,357.42交易性金融资产---64,789,511,846.7964,789,511,846.79衍生金融资产-----买入返售金融资产-----债权投资-----应收股利-----应收申购款---217,167,823.39217,167,823.39应收清算款---204,471,629.66204,471,629.66其他资产---51,542.2051,542.20资产总计3,690,335,633.86--65,211,202,842.0468,901,538,475.90负债应付赎回款---404,914,735.74404,914,735.74应付管理人报酬---59,581,974.8159,581,974.81应付托管费---13,108,034.4713,108,034.47应付清算款-----卖出回购金融资产款-----应付销售服务费---762,288.25762,288.25应付投资顾问费-----应付利润-----应交税费---8,148.578,148.57其他负债---27,712,740.6627,712,740.66负债总计---506,087,922.50506,087,922.50利率敏感度缺口3,690,335,633.86--64,705,114,919.5468,395,450,553.40注：上表按金融资产和金融负债的重新定价日或到期日孰早者进行分类。7.4.13.4.1.2利率风险的敏感性分析假设1.若市场利率平行上升或下降50个基点2.其他市场变量保持不变3.仅存在公允价值变动对基金资产净值的影响分析相关风险变量的变动对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单位：人民币元）本期末（2023年12月31日）上年度末（2022年12月31日）1.市场利率平行上升50个基点-2,407,214.91-2.市场利率平行下降50个基点2,423,903.51-7.4.13.4.2其他价格风险其他价格风险是指交易性金融资产的公允价值受市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动发生波动的风险，该风险可能与特定投资品种相关，也有可能与整体投资品种相招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第55页共77页关。本基金所持有的金融资产以公允价值计量，所有市场价格因素引起的金融资产公允价值变动均直接反映在当期损益中。本基金在构建资产配置和基金资产投资组合的基础上，通过建立事前和事后跟踪误差的方式，对基金资产的市场价格风险进行管理。7.4.13.4.2.1其他价格风险敞口金额单位：人民币元项目本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日公允价值占基金资产净值比例（%）公允价值占基金资产净值比例（%）交易性金融资产-股票投资53,433,496,695.9494.9764,789,511,846.7994.73交易性金融资产-基金投资----交易性金融资产-贵金属投资----衍生金融资产-权证投资----其他----合计53,433,496,695.9494.9764,789,511,846.7994.737.4.13.4.2.2其他价格风险的敏感性分析假设1.若对市场价格敏感的权益性投资的市场价格上升或下降5%2.其他市场变量保持不变分析相关风险变量的变动对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单位：人民币元）本期末（2023年12月31日）上年度末（2022年12月31日）1.权益性投资的市场价格上升5%2,671,674,834.803,239,475,592.342.权益性投资的市场价格下降5%-2,671,674,834.80-3,239,475,592.347.4.14公允价值7.4.14.1金融工具公允价值计量的方法公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。7.4.14.2持续的以公允价值计量的金融工具招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第56页共77页7.4.14.2.1各层次金融工具的公允价值单位：人民币元公允价值计量结果所属的层次本期末2023年12月31日上年度末2022年12月31日第一层次53,432,529,262.3864,787,990,362.09第二层次712,953,400.10-第三层次1,186,721.791,521,484.70合计54,146,669,384.2764,789,511,846.797.4.14.2.2公允价值所属层次间的重大变动本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。7.4.14.2.3第三层次公允价值余额及变动情况7.4.14.2.3.1第三层次公允价值余额及变动情况单位：人民币元项目本期2023年1月1日至2023年12月31日交易性金融资产合计债券投资股票投资期初余额-1,521,484.701,521,484.70当期购买-2,472,664.242,472,664.24当期出售/结算---转入第三层次---转出第三层次-3,793,256.333,793,256.33当期利得或损失总额-985,829.18985,829.18其中：计入损益的利得或损失-985,829.18985,829.18计入其他综合收益的利得或损失---期末余额-1,186,721.791,186,721.79期末仍持有的第三层次金融资产计入本期损益的未实现利得或损失的变动——公允价值变动-171,235.03171,235.03招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第57页共77页损益项目上年度可比期间2022年1月1日至2022年12月31日交易性金融资产合计债券投资股票投资期初余额---当期购买-1,746,900.731,746,900.73当期出售/结算---转入第三层次---转出第三层次---当期利得或损失总额--225,416.03-225,416.03其中：计入损益的利得或损失--225,416.03-225,416.03计入其他综合收益的利得或损失---期末余额-1,521,484.701,521,484.70期末仍持有的第三层次金融资产计入本期损益的未实现利得或损失的变动——公允价值变动损益--225,416.03-225,416.037.4.14.2.3.2使用重要不可观察输入值的第三层次公允价值计量的情况金额单位：人民币元项目本期末公允价值采用的估值技术不可观察输入值名称范围/加权平均值与公允价值之间的关系股票投资1,186,721.79平均价格亚式期权模型流通受限股票预期波动率0.1962-2.1988负相关项目上年度末公允价值采用的估值技术不可观察输入值名称范围/加权平均值与公允价值之间的关系股票投资1,521,484.70平均价格亚式期权模型流通受限股票预期波动率0.2063-2.4756负相关7.4.14.3非持续的以公允价值计量的金融工具的说明本基金本报告期末及上年度末未持有非持续的以公允价值计量的金融工具。7.4.14.4不以公允价值计量的金融工具的相关说明招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第58页共77页不以公允价值计量的金融工具主要包括应收款项、卖出回购金融资产和其他金融负债，其账面价值与公允价值之间无重大差异。7.4.15有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项本基金本报告期内无需要说明有助于理解和分析会计报表的其他事项。§8投资组合报告8.1期末基金资产组合情况金额单位：人民币元序号项目金额（元）占基金总资产的比例（%）1权益投资53,433,496,695.9493.73其中：股票53,433,496,695.9493.732基金投资--3固定收益投资713,172,688.331.25其中：债券713,172,688.331.25资产支持证券--4贵金属投资--5金融衍生品投资--6买入返售金融资产--其中：买断式回购的买入返售金融资产--7银行存款和结算备付金合计2,512,292,399.684.418其他资产346,543,065.700.619合计57,005,504,849.65100.00注：本基金本报告期末融出证券市值为人民币191,820,987.00元，占净值比例0.34%。8.2期末按行业分类的股票投资组合8.2.1期末指数投资按行业分类的境内股票投资组合金额单位：人民币元代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例(%)A农、林、牧、渔业--B采矿业--C制造业53,398,357,543.5394.91D电力、热力、燃气及水生产和供应业--E建筑业--F批发和零售业--招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第59页共77页G交通运输、仓储和邮政业--H住宿和餐饮业--I信息传输、软件和信息技术服务业--J金融业--K房地产业--L租赁和商务服务业--M科学研究和技术服务业--N水利、环境和公共设施管理业--O居民服务、修理和其他服务业--P教育--Q卫生和社会工作--R文化、体育和娱乐业--S综合--合计53,398,357,543.5394.918.2.2期末积极投资按行业分类境内股票投资组合金额单位：人民币元代码行业类别公允价值（元）占基金资产净值比例(%)A农、林、牧、渔业--B采矿业--C制造业30,220,092.220.05D电力、热力、燃气及水生产和供应业--E建筑业--F批发和零售业56,342.590.00G交通运输、仓储和邮政业13,981.410.00H住宿和餐饮业--I信息传输、软件和信息技术服务业300,009.160.00J金融业4,300,608.540.01K房地产业--L租赁和商务服务业3,058.000.00M科学研究和技术服务业226,058.380.00N水利、环境和公共设施管理业19,002.110.00O居民服务、修理和其他服务业--P教育--Q卫生和社会工作--R文化、体育和娱乐业--S综合--合计35,139,152.410.068.2.3报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第60页共77页本基金本报告期末未持有港股通投资股票。8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细8.3.1报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（％）1600809山西汾酒37,623,8548,680,951,833.4215.432600519贵州茅台4,922,7178,496,609,542.0015.103000858五粮液57,117,9798,014,223,633.4914.244000568泸州老窖43,071,9797,727,974,472.1813.745002304洋河股份47,406,3715,209,960,172.909.266000596古井贡酒12,857,4552,993,215,524.005.327603369今世缘49,349,3172,405,779,203.754.288600702舍得酒业16,460,6961,591,749,303.202.839603589口子窖28,183,8201,276,727,046.002.2710603198迎驾贡酒18,884,8131,251,874,253.772.2311000799酒鬼酒16,049,1531,173,995,541.952.0912600559老白干酒45,268,9731,020,815,341.151.8113600779水井坊15,290,351898,613,928.271.6014000860顺鑫农业36,615,044779,534,286.761.3915600199金种子酒32,545,343602,739,752.361.0716603919金徽酒19,858,562488,917,796.440.8717600197伊力特22,177,646482,363,800.500.8618002646天佑德酒22,212,499302,312,111.390.548.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例（％）1688981中芯国际462,17524,504,518.500.042601658邮储银行796,5783,465,114.300.013688223晶科能源213,0001,887,180.000.004601077渝农商行204,778835,494.240.005688180君实生物10,617444,109.110.006688295中复神鹰13,998424,279.380.007300999金龙鱼12,114404,365.320.008688686奥普特3,448386,176.000.009688772珠海冠宇12,960285,249.600.00招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第61页共77页10688131皓元医药3,832199,493.920.0011688508芯朋微3,729183,504.090.0012688698伟创电气4,751172,603.830.0013688076诺泰生物2,984134,130.800.0014688339亿华通2,471113,023.540.0015688575亚辉龙4,809109,981.830.0016688733壹石通3,40999,781.430.0017688308欧科亿3,44095,976.000.0018688563航材股份1,50190,795.490.0019688316青云科技1,42873,956.120.0020688317之江生物2,74057,485.200.0021688548广钢气体4,04851,612.000.0022301511德福科技2,11348,489.830.0023301526国际复材9,72343,267.350.0024301487盟固利86735,512.320.0025688549中巨芯4,29434,738.460.0026688613奥精医疗1,31729,316.420.0027301348蓝箭电子61327,321.410.0028688702盛科通信54926,450.820.0029688582芯动联科64825,058.160.0030301559中集环科1,31523,985.600.0031301486致尚科技48222,774.500.0032688652京仪装备41621,736.000.0033301525儒竞科技26621,668.360.0034301498乖宝宠物55421,500.740.0035301371敷尔佳56421,195.120.0036688313仕佳光子1,61020,463.100.0037301370国科恒泰1,24019,852.400.0038301421波长光电33219,710.840.0039301558三态股份1,45819,537.200.0040688591泰凌微68119,081.620.0041300904威力传动30418,705.120.0042301488豪恩汽电26218,101.580.0043301381赛维时代57116,952.990.0044301509金凯生科26616,553.180.0045688612威迈斯42216,023.340.0046601096宏盛华源3,91815,907.080.0047301393昊帆生物26015,436.200.0048601083锦江航运1,26313,981.410.0049301510固高科技39613,863.960.0050301507民生健康82913,139.650.0051301566达利凯普57612,752.640.0052688602康鹏科技1,06611,789.960.00招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第62页共77页53688719爱科赛博19411,659.400.0054301550斯菱股份26011,328.200.0055301292海科新源58311,281.050.0056301508中机认检41911,178.920.0057301251威尔高32111,103.390.0058688592司南导航21610,914.480.0059301499维科精密37110,733.030.0060688603天承科技14010,379.600.0061688653康希通信64810,361.520.0062301528多浦乐14810,198.680.0063301372科净源23110,069.290.0064301261恒工精密19810,068.300.0065301202朗威股份3069,730.800.0066688716中研股份2679,716.130.0067301413安培龙1649,543.160.0068301500飞南资源4559,504.950.0069301418协昌科技1899,487.800.0070301516中远通6049,368.040.0071301469恒达新材2759,099.750.0072301519舜禹股份4428,932.820.0073301518长华化学3858,858.850.0074301568思泰克2468,752.680.0075301520万邦医药1608,438.400.0076301459丰茂股份2088,286.720.0077688720艾森股份1658,223.600.0078688573信宇人2858,208.000.0079688651盛邦安全1788,196.900.0080301517陕西华达1858,082.650.0081301578辰奕智能1188,061.760.0082301548崇德科技1368,022.640.0083688657浩辰软件1017,901.230.0084688646逸飞激光2197,899.330.0085688671碧兴物联2267,751.800.0086688693锴威特1787,726.980.0087301533威马农机2257,461.000.0088301555惠柏新材2247,266.560.0089301505苏州规划1946,947.140.0090301529福赛科技1826,894.160.0091301515港通医疗2306,502.100.0092688648中邮科技3036,493.290.0093001378德冠新材2056,410.350.0094688450光格科技1676,082.140.0095603004鼎龙科技1956,082.050.00招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第63页共77页96603270金帝股份1955,768.100.0097603119浙江荣泰2265,394.620.0098603107上海汽配2925,311.480.0099603193润本股份3035,047.980.00100001306夏厦精密644,823.040.00101001326联域股份994,815.360.00102603075热威股份1824,242.420.00103001358兴欣新材873,841.920.00104001239永达股份1893,764.880.00105603231索宝蛋白1613,466.330.00106603273天元智能1783,376.660.00107603276恒兴新材1343,333.920.00108603373安邦护卫883,058.000.008.4报告期内股票投资组合的重大变动8.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称本期累计买入金额占期初基金资产净值比例（％）1600809山西汾酒3,641,773,354.075.322000858五粮液3,628,881,130.025.313000568泸州老窖3,408,140,113.264.984600519贵州茅台3,035,993,767.884.445002304洋河股份2,521,960,735.223.696000596古井贡酒1,377,221,750.942.017603369今世缘1,129,631,883.101.658600702舍得酒业776,653,215.161.149603589口子窖601,273,980.040.8810603198迎驾贡酒526,215,403.470.7711000799酒鬼酒512,929,310.400.7512600779水井坊388,318,785.190.5713000860顺鑫农业364,870,974.450.5314600559老白干酒278,407,615.800.4115603919金徽酒263,428,828.360.3916600197伊力特220,031,874.770.3217600199金种子酒176,725,940.200.2618002646天佑德酒131,045,724.440.1919688249晶合集成1,470,454.260.0020688563航材股份1,185,639.900.00注：1、买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票；招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第64页共77页2、基金持有的股票分类为交易性金融资产的，本项的“累计买入金额”按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。8.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称本期累计卖出金额占期初基金资产净值比例（％）1000568泸州老窖4,629,855,194.636.772600519贵州茅台4,157,427,635.906.083000858五粮液3,974,784,253.185.814600809山西汾酒3,634,031,911.125.315002304洋河股份2,740,976,390.584.016000596古井贡酒1,233,553,629.521.807603369今世缘1,046,285,361.841.538600702舍得酒业873,870,631.381.289000799酒鬼酒752,245,510.831.1010603589口子窖561,306,115.260.8211603198迎驾贡酒513,441,386.480.7512600779水井坊481,494,237.710.7013000860顺鑫农业371,499,334.620.5414600559老白干酒304,372,069.060.4515600197伊力特222,537,786.910.3316600199金种子酒190,131,881.700.2817603919金徽酒140,617,730.140.2118002646天佑德酒137,396,687.490.2019688249晶合集成1,566,196.840.0020301358湖南裕能1,056,015.840.00注：1、卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票；2、基金持有的股票分类为交易性金融资产的，本项“累计卖出金额”按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。8.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额金额单位：人民币元买入股票成本（成交）总额23,007,111,217.34卖出股票收入（成交）总额26,000,899,182.59注：1、买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票；招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第65页共77页2、“买入股票成本（成交）总额”、“卖出股票收入（成交）总额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。8.5期末按债券品种分类的债券投资组合金额单位：人民币元序号债券品种公允价值（元）占基金资产净值比例（％）1国家债券--2央行票据--3金融债券712,947,399.681.27其中：政策性金融债712,947,399.681.274企业债券--5企业短期融资券--6中期票据--7可转债（可交换债）225,288.650.008同业存单--9其他--10合计713,172,688.331.278.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细金额单位：人民币元序号债券代码债券名称数量（张）公允价值（元）占基金资产净值比例（％）123021123国开117,000,000702,653,114.751.25221020221国开02100,00010,294,284.930.023118034晶能转债2,130219,288.230.004118046诺泰转债606,000.420.008.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属。8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第66页共77页本基金本报告期末未持有权证。8.10本基金投资股指期货的投资政策本基金管理人可运用股指期货，以提高投资效率更好地达到本基金的投资目标。本基金在股指期货投资中将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，在风险可控的前提下，参与股指期货的投资，以改善组合的风险收益特性。本基金主要通过对现货和期货市场运行趋势的研究，结合股指期货定价模型寻求其合理估值水平，采用流动性好、交易活跃的期货合约，达到有效跟踪标的指数的目的。此外，本基金还将运用股指期货来对冲特殊情况下的流动性风险以进行有效的现金管理，如预期大额申购赎回、大量分红等，以及对冲因其他原因导致无法有效跟踪标的指数的风险。8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明8.11.1本期国债期货投资政策根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。8.11.2本期国债期货投资评价根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。8.12投资组合报告附注报告期内基金投资的前十名证券除山西汾酒（证券代码600809）外其他证券的发行主体未有被监管部门立案调查，不存在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。根据2023年8月28日发布的相关公告，该证券发行人因侵犯商标专用权被延安市市场监管局处以罚款、警告,并没收违法所得。对上述证券的投资决策程序的说明：本基金为指数型基金，因复制指数被动持有，上述证券的投资决策程序符合相关法律法规和公司制度的要求。本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库，本基金管理人从制度和流程上要求股票必须先入库再买入。8.12.1期末其他各项资产构成金额单位：人民币元序号名称金额（元）1存出保证金4,883,345.472应收清算款-3应收股利-4应收利息-5应收申购款341,540,043.51招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第67页共77页6其他应收款119,676.727待摊费用-8其他-9合计346,543,065.708.12.2期末持有的处于转股期的可转换债券明细序号债券代码债券名称公允价值（元）占基金资产净值比例（％）1118034晶能转债219,288.230.008.12.3期末前十名股票中存在流通受限情况的说明8.12.3.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况说明金额单位：人民币元序号股票代码股票名称流通受限部分的公允价值（元）占基金资产净值比例（%）流通受限情况说明1603198迎驾贡酒20,152,160.000.04转融通证券出借2000596古井贡酒10,010,400.000.02转融通证券出借3000568泸州老窖9,868,100.000.02转融通证券出借8.12.3.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末积极投资前五名股票中不存在流通受限的情况。§9基金份额持有人信息9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构份额单位：份份额级别持有人户数（户）户均持有的基金份额持有人结构机构投资者个人投资者持有份额占总份额比例持有份额占总份额比例招商中证白酒指数A5,857,4587,946.12987,202,971.352.12%45,556,859,841.5897.88%招商中证白酒指数C1,013,28812,604.44309,437,420.002.42%12,462,491,855.5697.58%合计6,870,7468,633.121,296,640,391.352.19%58,019,351,697.1497.81%注：机构投资者/个人投资者持有份额占总份额比例计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第68页共77页9.2期末上市基金前十名持有人序号持有人名称持有份额（份）占上市总份额比例1易方达颐和绝对收益多策略混合型养老金产品-中国工商银行股份有限公司31,642,680.001.97%2中国邮政储蓄银行股份有限公司-工银瑞信养老目标日期2050五年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)15,394,300.000.96%3中行中国南方航空集团公司企业年金计划华泰组合15,385,724.000.96%4宋伟铭14,749,728.000.92%5上海宁苑资产管理有限公司-宁苑沛华二号私募证券投资基金12,511,127.000.78%6招银理财有限责任公司-招银理财招睿鑫远(尊享)3号增强型固定收益类理财计划11,698,200.000.73%7浙江省壹拾贰号职业年金计划-中信银行10,732,600.000.67%8浙江省捌号职业年金计划-农业银行10,660,465.000.66%9郑州铁路局企业年金计划-中国工商银行股份有限公司10,565,100.000.66%10四川省肆号职业年金计划-农业银行10,276,800.000.64%注：以上数据由中国证券登记结算公司提供，持有人为场内持有人。9.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况项目份额级别持有份额总数（份）占基金总份额比例基金管理人所有从业人员持有本基金招商中证白酒指数A3,494,111.530.0075%招商中证白酒指数C946,598.060.0074%合计4,440,709.590.0075%注：分级基金机构投资者/个人投资者持有份额占总份额比例计算中，对下属分级基金，比例的分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总额）。9.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况项目份额级别持有基金份额总量的数量区间（万份）本公司高级管理人员、基金招商中证白酒指数A0~10招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第69页共77页投资和研究部门负责人持有本开放式基金招商中证白酒指数C0~10合计0~10本基金基金经理持有本开放式基金招商中证白酒指数A10~50招商中证白酒指数C0合计10~50§10开放式基金份额变动单位：份项目招商中证白酒指数A招商中证白酒指数C基金合同生效日(2015年5月27日)基金份额总额396,484,771.61-本报告期期初基金份额总额52,409,918,700.736,956,113,608.91本报告期基金总申购份额26,880,736,206.2826,213,761,786.15减：报告期基金总赎回份额32,746,592,094.0820,397,946,119.50本报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列）--本报告期期末基金份额总额46,544,062,812.9312,771,929,275.56§11重大事件揭示11.1基金份额持有人大会决议本报告期未召开基金份额持有人大会。11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动根据本基金管理人2023年6月22日的公告，经招商基金管理有限公司第六届董事会2023年第四次会议审议通过，同意钟文岳先生辞任公司常务副总经理、财务负责人职务。根据本基金管理人2023年8月30日的公告，经招商基金管理有限公司第六届董事会2023年第五次会议审议通过，同意聘任孙明霞女士为公司副总经理。根据本基金管理人2023年9月28日的公告，经招商基金管理有限公司第六届董事会2023年第七次会议审议通过，同意聘任董方先生为公司副总经理。根据本基金管理人2023年12月30日的公告，经招商基金管理有限公司第七届董事会2023年第一次会议审议通过，同意聘任孙明霞女士为公司财务负责人。本报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第70页共77页本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的重大诉讼事项。11.4基金投资策略的改变本报告期基金投资策略无改变。11.5为基金进行审计的会计师事务所情况本报告期本基金的审计事务所无变化，目前毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）已为本基金提供审计服务9年，本报告期应支付给毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）的报酬为人民币100,000.00元。11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况11.6.1管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况本报告期，基金管理人没有受到监管部门的稽查或处罚，亦未收到关于基金管理人的高级管理人员受到监管部门的稽查或处罚的书面通知或文件。11.6.2托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况本报告期内，本基金托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况11.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况金额单位：人民币元券商名称交易单元数量股票交易应支付该券商的佣金备注成交金额占当期股票成交总额的比例佣金占当期佣金总量的比例招商证券68,782,562,521.6317.93%8,229,110.7019.41%-长江证券53,774,606,108.837.71%3,164,973.767.47%-中信建投证券52,805,789,490.155.73%2,621,354.456.18%-开源证券22,582,931,871.255.27%2,410,185.375.69%-华泰证券42,390,546,211.024.88%2,031,269.764.79%-中金公司32,188,425,814.014.47%2,050,253.504.84%-德邦证券42,067,366,357.804.22%1,522,432.923.59%-广发证券72,002,337,065.264.09%1,480,953.293.49%-东方财富31,954,766,145.253.99%1,429,523.863.37%-国联证券41,927,526,197.023.93%1,414,835.883.34%-招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第71页共77页华创证券41,657,573,166.153.38%1,547,824.083.65%-东海证券21,477,616,551.653.02%1,080,596.422.55%-中信证券101,244,099,650.852.54%1,156,244.542.73%-银河证券11,227,377,552.632.51%1,143,046.312.70%-华西证券31,200,310,136.562.45%1,117,848.712.64%-天风证券71,137,851,170.062.32%901,907.182.13%-民生证券51,092,474,821.662.23%808,228.781.91%-方正证券71,044,207,348.932.13%984,301.532.32%-信达证券7998,997,661.472.04%941,738.092.22%-东吴证券6924,633,088.311.89%677,589.961.60%-国盛证券2830,184,425.621.69%773,151.351.82%-海通证券4796,651,000.051.63%753,553.121.78%-国投证券6789,275,059.721.61%704,782.691.66%-兴业证券2762,912,348.881.56%717,849.331.69%-国泰君安3680,323,247.391.39%635,956.971.50%-国金证券1479,536,440.580.98%446,592.411.05%-国信证券3347,631,166.480.71%257,070.640.61%-南京证券1295,552,461.480.60%216,138.710.51%-财通证券3294,181,214.690.60%217,550.340.51%-浙商证券2268,975,462.890.55%199,545.410.47%-华金证券4193,253,137.830.39%141,326.020.33%-华源证券2188,487,532.010.38%140,593.780.33%-东北证券3163,473,744.840.33%152,243.380.36%-光大证券3161,460,770.180.33%118,076.590.28%-中泰证券3137,499,471.000.28%100,552.610.24%-平安证券3113,007,155.230.23%105,243.860.25%-长城证券3-----诚通证券1-----大通证券1-----第一创业3-----东方证券3-----东兴证券3-----国海证券2-----国元证券2-----宏信证券2-----华安证券5-----华宝证券2-----华福证券2-----华鑫证券2-----江海证券1-----金元证券1-----瑞信方正2-----山西证券6-----招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第72页共77页上海证券2-----申港证券2-----申万宏源2-----世纪证券1-----首创证券2-----太平洋证券2-----万和证券1-----五矿证券2-----西部证券1-----湘财证券3-----英大证券1-----粤开证券1-----中航证券2-----中金财富证券2-----中银国际证券4-----中邮证券2-----甬兴证券2-----注：基金交易佣金根据券商季度综合评分结果给与分配，券商综合评分根据研究报告质量、路演质量、联合调研质量等维度进行打分，从多家服务券商中选取符合法律规范经营的综合能力靠前的券商给与佣金分配，季度评分和佣金分配分别由专人负责。11.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况金额单位：人民币元券商名称债券交易债券回购交易权证交易成交金额占当期债券成交总额的比例成交金额占当期债券回购成交总额的比例成交金额占当期权证成交总额的比例招商证券------长江证券------中信建投证券------开源证券------华泰证券------中金公司------德邦证券------广发证券------东方财富------国联证券------招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第73页共77页华创证券------东海证券------中信证券------银河证券------华西证券------天风证券------民生证券------方正证券------信达证券------东吴证券------国盛证券------海通证券------国投证券------兴业证券------国泰君安------国金证券------国信证券------南京证券------财通证券------浙商证券------华金证券------华源证券------东北证券------光大证券------中泰证券------平安证券------长城证券------诚通证券------大通证券------第一创业------东方证券------东兴证券------国海证券------国元证券------宏信证券------华安证券------华宝证券------华福证券------华鑫证券------江海证券------金元证券------瑞信方正------山西证券------招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第74页共77页上海证券------申港证券------申万宏源------世纪证券------首创证券------太平洋证券------万和证券------五矿证券------西部证券------湘财证券------英大证券------粤开证券------中航证券------中金财富证券------中银国际证券------中邮证券------甬兴证券------11.8其他重大事件序号公告事项法定披露方式法定披露日期1招商基金管理有限公司旗下基金2022年第4季度报告提示性公告证券时报及基金管理人网站2023-01-182招商中证白酒指数证券投资基金2022年第4季度报告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-01-183招商基金管理有限公司旗下基金2022年年度报告提示性公告证券时报及基金管理人网站2023-03-304招商中证白酒指数证券投资基金2022年年度报告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-03-305招商中证白酒指数证券投资基金2023年第1季度报告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-04-216招商基金管理有限公司旗下基金2023年第1季度报告提示性公告证券时报及基金管理人网站2023-04-217招商基金管理有限公司关于旗下基金投资关联方承销证券的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-05-11招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第75页共77页8招商基金管理有限公司关于提醒投资者持续完善身份信息资料的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-05-129招商基金管理有限公司关于旗下基金投资关联方承销证券的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-05-1610招商中证白酒指数证券投资基金更新的招募说明书（二零二三年第一号）证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-05-2611招商中证白酒指数证券投资基金（A类份额）基金产品资料概要更新证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-05-2612招商中证白酒指数证券投资基金（C类份额）基金产品资料概要更新证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-05-2613招商基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-06-2214招商基金管理有限公司关于调低旗下部分基金费率并修订基金合同的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-0815招商中证白酒指数证券投资基金托管协议（2023年7月10日修订）证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-1016招商中证白酒指数证券投资基金基金合同（2023年7月10日修订）证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-1017招商中证白酒指数证券投资基金更新的招募说明书（二零二三年第二号）证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-1318招商中证白酒指数证券投资基金（A类份额）基金产品资料概要更新证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-1319招商中证白酒指数证券投资基金（C类份额）基金产品资料概要更新证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-1320招商基金管理有限公司旗下基金2023年第2季度报告提示性公告证券时报及基金管理人网站2023-07-2021招商中证白酒指数证券投资基金2023年第2季度报告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-07-2022关于恢复招商中证白酒指数证券投资基金大额申购（含定期定额投资）和转换转入业务的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-08-08招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第76页共77页23关于暂停招商中证白酒指数证券投资基金大额申购（含定期定额投资）和转换转入业务的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-08-1924招商基金管理有限公司关于运用固有资金投资旗下公募基金的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-08-2125招商中证白酒指数证券投资基金2023年中期报告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-08-3026招商基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-08-3027招商基金管理有限公司旗下基金2023年中期报告提示性公告证券时报及基金管理人网站2023-08-3028招商基金管理有限公司关于终止南京途牛基金销售有限公司办理旗下基金销售业务的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-09-0529招商基金管理有限公司关于终止凤凰金信（海口）基金销售有限公司办理旗下基金销售业务的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-09-0730招商基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-09-2831招商基金管理有限公司旗下基金2023年第3季度报告提示性公告证券时报及基金管理人网站2023-10-2432招商基金管理有限公司关于旗下基金投资关联方承销证券的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-10-2433招商中证白酒指数证券投资基金2023年第3季度报告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-10-2434招商基金管理有限公司关于运用固有资金投资旗下公募基金的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-10-3035招商基金管理有限公司关于旗下基金投资关联方承销证券的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-11-1136招商基金管理有限公司关于旗下基金投资关联方承销证券的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-12-1637招商基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告证券时报、基金管理人网站及中国证监会基金电子披露网站2023-12-30招商中证白酒指数证券投资基金2023年年度报告第77页共77页§12备查文件目录12.1备查文件目录1、中国证券监督管理委员会批准设立招商基金管理有限公司的文件；2、中国证券监督管理委员会批准招商中证白酒指数证券投资基金设立的文件；3、《招商中证白酒指数证券投资基金基金合同》；4、《招商中证白酒指数证券投资基金托管协议》；5、《招商中证白酒指数证券投资基金招募说明书》；6、基金管理人业务资格批件、营业执照。12.2存放地点招商基金管理有限公司地址：深圳市福田区深南大道7088号12.3查阅方式上述文件可在招商基金管理有限公司互联网站上查阅，或者在营业时间内到招商基金管理有限公司查阅。投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人招商基金管理有限公司。客户服务中心电话：400-887-9555网址：http://www.cmfchina.com招商基金管理有限公司2024年3月29日