建信转债增强债券型证券投资基金 2023年第4季度报告 2023年12月31日 基金管理人：建信基金管理有限责任公司 基金托管人：中国民生银行股份有限公司 报告送出日期：2024年1月19日 §1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年1月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2023年10月1日起至12月31日止。 §2 基金产品概况基金简称 建信转债增强债券 基金主代码 530020 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2012年5月29日 报告期末基金份额总额 33,518,066.06份 投资目标 通过自上而下的分析对固定收益类资产和权益类资产进行配置，并充分利用可转债兼具权益类证券与固定收益类证券的特性，实施对大类资产的配置，在控制风险并保持良好流动性的基础上，追求超越业绩比较基准的超额收益。 投资策略 本基金在合同约定的范围内实施稳健的整体资产配置，根据各项重要的经济指标分析宏观经济发展变动趋势，判断当前所处的经济周期，进而对未来做出科学预测。 在此基础上，结合对流动性及资金流向的分析，综合股市估值水平和债市收益率情况及风险分析，进行灵活的大类资产配置进而在固定收益类资产、权益类资产以及货币类资产之间进行动态配置，确定资产的最优配置比例和相应的风险水平。 业绩比较基准 60%×中证可转换债券指数收益率+30%×中国债券总指数收益率+10%×沪深300指数收益率 风险收益特征 本基金为债券型基金，债券型基金的风险高于货币市场基金，低于混合型和股票型基金，属于中低风险收益的品种。 基金管理人 建信基金管理有限责任公司 基金托管人 中国民生银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 建信转债增强债券A 建信转债增强债券C 下属分级基金的交易代码 530020 531020 报告期末下属分级基金的份额总额 15,511,942.14份 18,006,123.92份 §3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2023年10月1日-2023年12月31日） 建信转债增强债券A 建信转债增强债券C 1.本期已实现收益 -404,288.17 -486,252.99 2.本期利润 246,188.40 245,648.17 3.加权平均基金份额本期利润 0.0155 0.0135 4.期末基金资产净值 45,587,110.26 50,741,663.78 5.期末基金份额净值 2.939 2.818 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较建信转债增强债券A 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 0.62% 0.67% -2.22% 0.32% 2.84% 0.35% 过去六个月 -3.04% 0.60% -2.71% 0.29% -0.33% 0.31% 过去一年 -0.47% 0.63% -0.04% 0.30% -0.43% 0.33% 过去三年 1.34% 0.98% 3.96% 0.41% -2.62% 0.57% 过去五年 38.50% 1.01% 33.08% 0.47% 5.42% 0.54% 自基金合同 生效起至今 193.90% 0.94% 50.63% 0.77% 143.27% 0.17% 过去三个月 0.54% 0.67% -2.22% 0.32% 2.76% 0.35% 过去六个月 -3.19% 0.60% -2.71% 0.29% -0.48% 0.31% 过去一年 -0.81% 0.62% -0.04% 0.30% -0.77% 0.32% 过去三年 0.25% 0.98% 3.96% 0.41% -3.71% 0.57% 过去五年 36.00% 1.01% 33.08% 0.47% 2.92% 0.54% 自基金合同 生效起至今 181.80% 0.94% 50.63% 0.77% 131.17% 0.17% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较注：本报告期，本基金投资组合比例符合基金合同要求。 3.3 其他指标无。 §4 管理人报告4.1 基金经理（或基金经理小组）简介姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 牛兴华 本基金的基金经理 2021年1月25日 - 13 牛兴华先生，硕士，2008年毕业于英国卡迪夫大学国际经济、银行与金融学专业。曾任神州数码中国有限公司投资专员、中诚信国际信用评级有限责任公司高级分析师。2013年4月加入本公司，历任债券研究员、基金经理。2014年12月2日至2017年6月30日任建信稳定得利债券型证券投资基金的基金经理；2015年4月17日至2020年8月6日任建信稳健回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2015年5月13日至2019年1月21日任建信回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2015年5月14日至2022年12月27日任建信鑫安回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2015年6月16日至2018年1月23 日任建信鑫丰回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2015年7月2日至2015年11月25日任建信鑫裕回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2015年10月29日至2017年7月12日任建信安心保本二号混合型证券投资基金的基金经理；2016年2月22日至2018年1月23日任建信目标收益一年期债券型证券投资基金的基金经理；2016年10月25日至2017年12月6日任建信瑞盛添利混合型证券投资基金的基金经理；2016年12月2日至2018年4月2日任建信鑫悦回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2016年12月23日至2017年12月29日任建信鑫荣回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2017年3月1日至2023年9月26日任建信鑫瑞回报灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2018年4月20日起任建信安心保本混合型证券投资基金的基金经理，该基金在2019年10月11日转型为建信灵活配置混合型证券投资基金，牛兴华继续担任该基金的基金经理；2019年3月26日起任建信润利增强债券型证券投资基金的基金经理；2019年8月6日至2020年12月15日任建信瑞丰添利混合型证券投资基金的基金经理；2019年8月6日至2021年3月9日任建信稳定添利债券型证券投资基金的基金经理；2020年4月10日起任建信兴利灵活配置混合型证券投资基金的基金经理；2021年1月25日起任建信转债增强债券型证券投资基金的基金经理；2021年9月30日起任建信收益增强债券型证券投资基金的基金经理。 吕怡 本基金的基金经理 2022年9月13日 - 7 吕怡女士，硕士。2016年6月毕业于复旦大学金融学专业。曾任国海富兰克林基金管理有限公司研究分析部债券研究员。2019年12月加入建信基金，历任固定收益投资部转债研究员、基金经理助理兼研究员。2022年9月13日起任建信转债增强债券型证券投资基金、建信收益增强债券型证券投资基金的基金经理。 4.1.1 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况无。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明在本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《证券法》、《证券投资基金法》、其他有关法律法规的规定和《建信转债增强债券型证券投资基金基金合同》的规定。 4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为，公司根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》、《证券投资基金公司公平交易制度指导意见》等法律法规和公司内部制度，制定和修订了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》、《公司防范内幕交易管理办法》、《利益冲突管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公平交易模块，一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行操作，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。 4.3.2 异常交易行为的专项说明本报告期内未出现所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5％的情况。本报告期，未发现本基金存在异常交易行为。 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析2023年四季度债券市场收益率前高后低。10月再融资债发行以及增发国债预期推动长端收益率上行，11月初市场博弈降息预期带动收益率下行，随后资金收紧及强监管预期推动止盈调整，12月中央经济工作会议表态不强刺激，收益率下行。 2023年四季度股票市场震荡调整，走势分化。受地产销售、企业生产强度、通胀等宏观动能走弱的影响，沪深300为代表的大盘蓝筹持续下跌，医药、电子、汽车、机器人、煤炭等板块表现较好。 2023年四季度转债市场整体下跌，中证转债指数四季度下跌3.22%。一方面受股票市场下跌的影响，另一方面资金赎回也影响了转债市场的表现。目前已有部分转债估值有一定压缩，相比之前的高估值状态具备一定性价比。 报告期初本基金重点布局了医药、养殖和科技方向，由于短期有些品种涨幅较大，本基金在12月对部分品种进行了兑现，并降低了权益类资产的仓位。操作思路上一方面在板块内部高低切换、底部挖掘，另一方面左侧布局了一些和地产链相对无关、但看1-2年维度景气度有可能上行的板块，重点以制造业方向为主，相信在中国经济的韧性下，有一部分优秀的制造业公司将率先走出底部。未来一段时间，本基金会系统性按照细分行业梳理，挖掘未来可能优先体现成长属性的行业板块，并在细分行业内部自下而上筛选个股和转债标的。 4.5 报告期内基金的业绩表现本报告期本基金A净值增长率0.62%，波动率0.67%，业绩比较基准收益率-2.22%，波动率0.32%。本报告期本基金C净值增长率0.54%，波动率0.67%，业绩比较基准收益率-2.22%，波动率0.32%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明无。 §5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 15,649,113.59 16.04 其中：股票 15,649,113.59 16.04 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 78,559,064.37 80.52 其中：债券 78,559,064.37 80.52 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 1,399,869.80 1.43 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 1,445,517.91 1.48 8 其他资产 506,317.32 0.52 9 合计 97,559,882.99 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 373,394.00 0.39 C 制造业 15,268,575.59 15.85 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 7,144.00 0.01 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 15,649,113.59 16.25 5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合无。 5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 688377 迪威尔 33,630 901,956.60 0.94 2 300129 泰胜风能 61,700 664,509.00 0.69 3 000400 许继电气 30,000 658,800.00 0.68 4 600150 中国船舶 20,500 603,520.00 0.63 5 603179 新泉股份 11,900 603,449.00 0.63 6 002653 海思科 21,300 493,095.00 0.51 7 688426 康为世纪 15,911 486,081.05 0.50 8 300174 元力股份 30,300 485,103.00 0.50 9 002294 信立泰 14,700 480,102.00 0.50 10 002068 黑猫股份 40,800 473,280.00 0.49 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 国家债券 7,018,245.04 7.29 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债（可交换债） 71,540,819.33 74.27 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 78,559,064.37 81.55 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 019703 23国债10 69,200 7,018,245.04 7.29 2 118024 冠宇转债 31,830 3,848,744.07 4.00 3 111000 起帆转债 27,320 3,394,689.64 3.52 4 113043 财通转债 30,290 3,376,675.26 3.51 5 113675 新23转债 25,920 3,304,904.39 3.43 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细无。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细无。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细无。 5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明5.9.1 本期国债期货投资政策无。 5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细无。 5.9.3 本期国债期货投资评价无。 5.10 投资组合报告附注5.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形本基金该报告期内投资前十名证券的发行主体未披露被监管部门立案调查和在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 5.10.2 基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的投资范围。 5.10.3 其他资产构成序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 59,490.03 2 应收证券清算款 431,502.57 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 15,324.72 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 506,317.32 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细序号 债券代码 债券名称 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 118024 冠宇转债 3,848,744.07 4.00 2 111000 起帆转债 3,394,689.64 3.52 3 113043 财通转债 3,376,675.26 3.51 4 110090 爱迪转债 2,914,290.61 3.03 5 127050 麒麟转债 2,862,282.70 2.97 6 118019 金盘转债 2,796,492.82 2.90 7 113648 巨星转债 2,739,685.69 2.84 8 123063 大禹转债 2,697,406.67 2.80 9 123174 精锻转债 2,592,008.22 2.69 10 118015 芯海转债 2,473,364.05 2.57 11 123158 宙邦转债 2,453,048.44 2.55 12 128123 国光转债 2,424,450.19 2.52 13 118012 微芯转债 2,391,234.51 2.48 14 113663 新化转债 2,345,194.95 2.43 15 123076 强力转债 2,285,418.60 2.37 16 111007 永和转债 2,094,404.96 2.17 17 110088 淮22转债 2,049,453.12 2.13 18 113061 拓普转债 1,984,706.93 2.06 19 128141 旺能转债 1,939,913.18 2.01 20 113639 华正转债 1,820,115.90 1.89 21 118009 华锐转债 1,791,322.45 1.86 22 113664 大元转债 1,680,809.76 1.74 23 123150 九强转债 1,489,501.15 1.55 24 111008 沿浦转债 1,465,861.14 1.52 25 128106 华统转债 1,308,535.22 1.36 26 128122 兴森转债 1,237,325.62 1.28 27 127058 科伦转债 1,121,029.86 1.16 28 118025 奕瑞转债 1,001,005.17 1.04 29 123038 联得转债 972,864.03 1.01 30 113621 彤程转债 955,823.92 0.99 31 113667 春23转债 786,499.96 0.82 32 123194 百洋转债 407,276.66 0.42 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明无。 5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。 §6 开放式基金份额变动单位：份 项目 建信转债增强债券A 建信转债增强债券C 报告期期初基金份额总额 16,163,513.72 18,320,105.19 报告期期间基金总申购份额 177,818.61 347,791.72 减:报告期期间基金总赎回份额 829,390.19 661,772.99 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 少以“-”填列） - - 报告期期末基金份额总额 15,511,942.14 18,006,123.92 注：如有相应情况，申购含红利再投、转换入份额及金额，赎回含转换出份额及金额。 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况无。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细无。 §8 影响投资者决策的其他重要信息8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况无。 8.2 影响投资者决策的其他重要信息无。 §9 备查文件目录9.1 备查文件目录1、中国证监会批准建信转债增强债券型证券投资基金设立的文件； 2、《建信转债增强债券型证券投资基金基金合同》； 3、《建信转债增强债券型证券投资基金招募说明书》； 4、《建信转债增强债券型证券投资基金托管协议》； 5、基金管理人业务资格批件和营业执照； 6、基金托管人业务资格批件和营业执照； 7、报告期内基金管理人在指定报刊上披露的各项公告。 9.2 存放地点基金管理人或基金托管人处。 9.3 查阅方式投资者可在营业时间免费查阅。也可在支付工本费后，在合理时间内取得上述文件的复印件。 建信基金管理有限责任公司 2024年1月19日