国泰国证房地产行业指数证券投资基金 2023年第3季度报告 2023年9月30日 基金管理人：国泰基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二三年十月二十五日§1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同约定，于2023年10月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2023年7月1日起至9月30日止。 §2 基金产品概况基金简称 国泰国证房地产行业指数 场内简称 房地产LOF 基金主代码 160218 交易代码 160218 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2021年1月1日 报告期末基金份额总额 648,089,855.42份 投资目标 本基金通过被动的指数化投资管理，紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。 投资策略 1、股票投资策略；2、存托凭证投资策略；3、债券投资策略；4、股指期货投资策略。 业绩比较基准 国证房地产行业指数收益率×95%+银行活期存款利率（税后）×5% 风险收益特征 本基金为股票型指数基金，具有与标的指数相似的风险收益特征，理论上其预期收益及预期风险水平高于混合型基金、债券型基金和货币市场基金。 基金管理人 国泰基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 下属分级基金的基金简 称 国泰国证房地产行业指数A 国泰国证房地产行业指数C 下属分级基金的交易代 码 160218 015042 报告期末下属分级基金 的份额总额 535,279,828.91份 112,810,026.51份 §3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元 主要财务指标 报告期 (2023年7月1日-2023年9月30日) 国泰国证房地产行业指数A 国泰国证房地产行业指数C 1.本期已实现收益 -2,772,642.72 -705,690.24 2.本期利润 10,000,053.78 3,984,132.05 3.加权平均基金份额本期利润 0.0181 0.0311 4.期末基金资产净值 418,964,605.41 87,871,653.53 5.期末基金份额净值 0.7827 0.7789 注：(1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 (2)所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较1、国泰国证房地产行业指数A：阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 1.74% 1.56% 0.55% 1.56% 1.19% 0.00% 过去六个月 -3.79% 1.43% -6.38% 1.45% 2.59% -0.02% 过去一年 -10.53% 1.51% -13.03% 1.53% 2.50% -0.02% 自基金合同 生效起至今 -23.05% 1.59% -32.30% 1.62% 9.25% -0.03% 2、国泰国证房地产行业指数C：阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 1.66% 1.56% 0.55% 1.56% 1.11% 0.00% 过去六个月 -3.93% 1.43% -6.38% 1.45% 2.45% -0.02% 过去一年 -10.80% 1.51% -13.03% 1.53% 2.23% -0.02% 自新增C类 份额起至今 -16.78% 1.71% -21.56% 1.75% 4.78% -0.04% 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较国泰国证房地产行业指数证券投资基金 累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2021年1月1日至2023年9月30日) 1．国泰国证房地产行业指数A：注：本基金的合同生效日为2021年1月1日，本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。 2．国泰国证房地产行业指数C：注：本基金的合同生效日为2021年1月1日，本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。自2022年2月16日起，本基金增加C类份额并分别设置对应的基金代码。自2022年2月17日起，C类基金份额净值和基金份额累计净值开始计算。 §4 管理人报告4.1 基金经理（或基金经理小组）简介姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 吴中昊 国泰中证500指数增强、国泰中证内地运输主题ETF、国泰沪深300指数增强、国泰国证新能源汽车指数（LOF）、国泰国证有色金属行业指数、国泰上证综合ETF、国泰 2022-12-30 - 8年 硕士研究生。曾任职于Arrowstreet Capita（美国）。2019年12月加入国泰基金，历任研究员、基金经理助理。2022年1月起任国泰中证500指数增强型证券投资基金的基金经理，2022年11月起兼任国泰中证内地运输主题交易型开放式指数证券投资基金的基金经理，2022年12月起兼任国泰沪深300指数证券投资基金、国泰国证新能源汽车指数证券投资基金（LOF）、国泰沪深300指数增强型证券投资基金、国泰上证综合交易型开放式指数证券投资基金、国泰国证房地产行业指数证券投资基金、国泰国证有色金属行业指数证券投资基金和国泰沪深300增强策略交易型开放式指数证券投资基金的基金经理，2023年2月起兼任国泰中证1000增强策略交易型开放式指数证券投资基金的基金经理，2023年5月起兼任国泰中证钢铁交易型开放式指数证券投资基金和国泰中证煤炭交易型开放式指数证券投资基金的基金经理，2023年6月起兼任国泰创业板指数证券投资基金（LOF）的基金经理，2023年8月起兼任国泰中证香港内地国有企业交易型开放式指数证券投 沪深300指数、国泰国证房地产行业指数、国泰沪深300增强策略ETF、国泰中证1000增强策略ETF、国泰中证钢铁ETF、国泰中证煤炭ETF、国泰创业板指数（LOF）、国泰中证香港内地国有企业ETF（QDII）的基金经理 资基金（QDII）的基金经理。 注：1、此处的任职日期和离任日期均指公司决定生效之日，首任基金经理，任职日期为基金合同生效日。 2、证券从业的含义遵从法律法规及行业协会的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《基金管理公司公平交易制度指导意见》等有关法律法规的规定，严格遵守基金合同和招募说明书约定，本着诚实信用、勤勉尽责、最大限度保护投资人合法权益等原则管理和运用基金资产，在控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合规，未发生损害基金份额持有人利益的行为，未发生内幕交易、操纵市场和不当关联交易及其他违规行为，信息披露及时、准确、完整，本基金与本基金管理人所管理的其他基金资产、投资组合与公司资产之间严格分开、公平对待，基金管理团队保持独立运作，并通过科学决策、规范运作、精心管理和健全内控体系，有效保障投资人的合法权益。 4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关规定，通过严格的内部风险控制制度和流程，对各环节的投资风险和管理风险进行有效控制，严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易，确保公平对待所管理的所有基金和投资组合，切实防范利益输送行为。 4.3.2 异常交易行为的专项说明本报告期内，本基金与本基金管理人所管理的其他投资组合未发生大额同日反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析第三季度A股震荡下跌，上证指数下跌2.86%。沪深300，中证500和中证1000这三支大，中，小盘的代表分别下跌3.98%，5.13%和7.92%。从中信行业上看，涨幅前三的分别是煤炭，非银金融以及石油石化，跌幅前三的分别是电力设备及新能源，计算机和传媒。 今年以来，国内宏观经济持续承压，一方面出口数据走弱，同时，国内消费数据受收入预期的影响难以提振。七月份，中央政治局会议确定了下半年加大宏观政策调控的基调，着力扩大内需，提振信心，防范风险。随即，八月份出台了一系列利好政策。金融方面包括降低印花税，规范减持、再融资等政策，地产方面也出台松绑限购，降低贷款利率等一些列政策。 4.4.2报告期内基金的业绩表现本基金A类本报告期内的净值增长率为1.74%，同期业绩比较基准收益率为0.55%。 本基金C类本报告期内的净值增长率为1.66%，同期业绩比较基准收益率为0.55%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望三季度投资人的风险偏好继续下降，市场上体现为追捧低估值，高分红类股票。同时，总成交量萎缩，北向资金持续净流出，大盘呈现缩量下跌的特征。在一系列活跃资本市场，提振投资人信心的政策落地后，我们预计长期来看，资本市场将会更加趋于良性，上市公司可以更好的回馈投资人。但是，短期A股可能继续受情绪影响，需要持续防范四季度的下跌风险。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明无。 §5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 477,339,412.81 93.21 其中：股票 477,339,412.81 93.21 2 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 31,228,002.76 6.10 7 其他各项资产 3,526,084.67 0.69 8 合计 512,093,500.24 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合5.2.1积极投资按行业分类的境内股票投资组合代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 897,378.88 0.18 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 33,563.97 0.01 E 建筑业 11,369.83 0.00 F 批发和零售业 286,769.42 0.06 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 57,407.90 0.01 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 14,669.76 0.00 N 水利、环境和公共设施管理业 19,659.89 0.00 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 21,185.46 0.00 R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 1,342,005.11 0.26 5.2.2指数投资按行业分类的境内股票投资组合代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 3,773,005.20 0.74 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 11,320,984.04 2.23 F 批发和零售业 4,194,197.50 0.83 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 422,131,335.72 83.29 L 租赁和商务服务业 26,136,198.24 5.16 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 8,441,687.00 1.67 合计 475,997,407.70 93.92 5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细5.3.1期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(％) 1 600048 保利发展 5,386,412 68,622,888.88 13.54 2 000002 万科A 5,067,929 66,288,511.32 13.08 3 001979 招商蛇口 2,884,066 35,733,577.74 7.05 4 600415 小商品城 2,408,041 21,768,690.64 4.30 5 600383 金地集团 2,987,574 20,375,254.68 4.02 6 600895 张江高科 796,417 18,715,799.50 3.69 7 600325 华发股份 1,607,531 15,400,146.98 3.04 8 600606 绿地控股 4,131,746 11,320,984.04 2.23 9 600848 上海临港 955,685 10,866,138.45 2.14 10 002244 滨江集团 1,114,741 10,690,366.19 2.11 5.3.2期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(％) 1 301558 三态股份 14,578 270,771.02 0.05 2 688719 爱科赛博 1,939 126,707.61 0.02 3 688249 晶合集成 3,110 51,532.70 0.01 4 688361 中科飞测 572 43,580.68 0.01 5 688472 阿特斯 2,588 35,196.80 0.01 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合本基金本报告期末未持有债券。 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细本基金本报告期末未持有债券。 5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明本基金本报告期内未投资股指期货。 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明本基金本报告期内未投资国债期货。 5.11投资组合报告附注5.11.1本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情况。5.11.2基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的情况。5.11.3其他资产构成序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 41,250.26 2 应收证券清算款 663,569.15 3 应收股利 - 4 应收利息 - 5 应收申购款 2,821,265.26 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 3,526,084.67 5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有可转换债券。 5.11.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明5.11.5.1期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末指数投资前十名股票中不存在流通受限情况。 5.11.5.2期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 流通受限情况说明 1 688249 晶合集成 51,532.70 0.01 新股锁定 2 688361 中科飞测 43,580.68 0.01 新股锁定 3 688472 阿特斯 35,196.80 0.01 新股锁定 4 301558 三态股份 22,147.02 0.00 新股锁定 5 688719 爱科赛博 12,287.96 0.00 新股锁定 §6开放式基金份额变动单位：份 项目 国泰国证房地产行业指数A 国泰国证房地产行业指数C 本报告期期初基金份额总额 576,137,393.46 149,878,723.61 报告期期间基金总申购份额 72,488,088.70 235,156,436.23 减：报告期期间基金总赎回份额 113,345,653.25 272,225,133.33 报告期期间基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 535,279,828.91 112,810,026.51 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况7.1基金管理人持有本基金份额变动情况本报告期内本基金管理人未运用固有资金投资本基金。截至本报告期末，本基金管理人未持有本基金。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细本报告期内，本基金的基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 备查文件目录8.1 备查文件目录1、国泰国证房地产行业指数证券投资基金基金合同 2、国泰国证房地产行业指数证券投资基金托管协议 3、关于准予国泰国证房地产行业指数分级证券投资基金变更注册的批复 4、报告期内披露的各项公告 5、法律法规要求备查的其他文件 8.2 存放地点本基金管理人国泰基金管理有限公司办公地点——上海市虹口区公平路18号8号楼嘉昱大厦16层-19层。 基金托管人住所。 8.3 查阅方式可咨询本基金管理人；部分备查文件可在本基金管理人公司网站上查阅。 客户服务中心电话：（021）31089000，400-888-8688 客户投诉电话：（021）31089000 公司网址：http://www.gtfund.com 国泰基金管理有限公司 二〇二三年十月二十五日