农银汇理工业4.0灵活配置混合型证券投
资基金
2023年第1季度报告
2023年3月31日
基金管理人：农银汇理基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：2023年4月20日
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2023年4月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2023年1月1日起至3月31日止。
| 基金简称 | 农银工业4.0混合 |
| 基金主代码 | 001606 |
| 基金运作方式 | 契约型开放式 |
| 基金合同生效日 | 2015年8月13日 |
| 报告期末基金份额总额 | 1,048,734,604.68份 |
| 投资目标 | 本基金通过积极把握中国经济转型升级及工业4.0战略实施所带来的投资机会，精选工业4.0相关行业的优秀上市公司，在严格控制风险和保持良好流动性的前提下，力争实现基金资产的长期稳定增值。 |
| 投资策略 | 本基金基于对宏观经济、政策面、市场面、资金面等因素综合分析，并根据股票资产、债券资产、现金类资产等大类资产的收益特征的前瞻性研究，形成对各类别资产未来表现的预判，在严控投资组合风险的前提下，确定并适时调整基金资产中股票资产、债券资产、现金类资产等大类资产的配置比例。 工业4.0，即以智能制造为主导的第四次工业革命，旨在通过移动互联网、云计算、 物联网、大数据等新一代信息技术在制造业的集成应用，将制造业推向智能化。 本基金所称的工业4.0主题相关股票是指上市公司中属于计算机、通信、传媒、电子、机械设备、家用电器、电力设备、军工、汽车和轻工制造的股票。本基金采用申银万国行业分类标准。 |
| 业绩比较基准 | 沪深300指数收益率×65%+中证全债指数×35% |
| 风险收益特征 | 本基金为混合型基金，属于较高预期风险、较高预期收益的证券投资基金品种，其预期风险与收益高于债券型基金和货币市场基金、低于股票型基金。 |
| 基金管理人 | 农银汇理基金管理有限公司 |
| 基金托管人 | 中国工商银行股份有限公司 |
单位：人民币元
| 主要财务指标 | 报告期（2023年1月1日-2023年3月31日） |
| 1.本期已实现收益 | -229,767,988.19 |
| 2.本期利润 | 233,546,744.01 |
| 3.加权平均基金份额本期利润 | 0.2194 |
| 4.期末基金资产净值 | 4,058,743,052.64 |
| 5.期末基金份额净值 | 3.8701 |
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
| 阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①－③ | ②－④ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 过去三个月 | 6.06% | 1.03% | 3.39% | 0.55% | 2.67% | 0.48% |
| 过去六个月 | 3.80% | 1.27% | 4.64% | 0.71% | -0.84% | 0.56% |
| 过去一年 | -7.33% | 1.64% | -1.05% | 0.74% | -6.28% | 0.90% |
| 过去三年 | 191.66% | 1.90% | 11.47% | 0.78% | 180.19% | 1.12% |
| 过去五年 | 183.92% | 1.75% | 14.22% | 0.83% | 169.70% | 0.92% |
| 自基金合同 生效起至今 | 287.01% | 1.70% | 16.69% | 0.85% | 270.32% | 0.85% |
注：基金的投资组合比例为：本基金的股票资产投资比例为基金资产的0%-95%，其中投资于本基金界定的工业4.0股票的比例不低于非现金基金资产的80%，权证投资占基金资产净值的比例为0-3%，现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。若法律法规的相关规定发生变更或监管机构允许，本基金管理人在履行适当程序后，可对上述资产配置比例进行调整。本基金建仓期为基金合同生效日（2015年8月13日）起六个月，建仓期满时，本基金各项投资比例已达到基金合同规定的投资比例。
| 姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 任职日期 | 离任日期 | ||||
| 张燕 | 本基金的基金经理 | 2022年3月23日 | - | 11年 | 硕士。历任南京东大移动互联有限公司程序员、国金证券股份有限公司传媒研究员、农银汇理基金管理有限公司研究员、农银汇理基金管理有限公司基金经理助理。现任农银汇理基金管理有限公司基金经理。 |
报告期末，本基金基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》和其他有关法律法规、基金合同的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，没有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规和公司内部公平交易制度的规定，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行，确保旗下管理的所有投资组合得到公平对待。
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内，所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过该证券当日成交量的5%。
一季度，市场先涨后跌，1月份，在疫情优化后国内经济复苏，预期海外加息即将结束，外资流入的背景下，市场全面上涨，成长、消费、周期都有明显机会。进入2月，美国通胀数据超预期，美债和美元上升，3月又爆发硅谷银行事件，全球风险偏好下降，全球股市均出现不同程度下跌，A股也进入调整阶段，尤其是创业板指跌幅较大。分板块来看，医药、新能源等赛道行业跌幅较深，TMT在AI的带动下一枝独秀。
本基金主要布局在成长板块，并准确抓住了TMT板块的机会，一季度显著跑赢基准。展望二季度，我们仍旧看好科技行业机会。
截至本报告期末本基金份额净值为3.8701元；本报告期基金份额净值增长率为6.06%，业绩比较基准收益率为3.39%。
本报告期内，本基金管理人严格遵守《公开募集证券投资基金运作管理办法》第四十一条的规定。报告期内，本基金未出现上述情形。
| 序号 | 项目 | 金额（元） | 占基金总资产的比例（%） |
| 1 | 权益投资 | 3,206,982,851.48 | 70.91 |
| 其中：股票 | 3,206,982,851.48 | 70.91 | |
| 2 | 基金投资 | - | - |
| 3 | 固定收益投资 | - | - |
| 其中：债券 | - | - | |
| 资产支持证券 | - | - | |
| 4 | 贵金属投资 | - | - |
| 5 | 金融衍生品投资 | - | - |
| 6 | 买入返售金融资产 | 401,349,000.00 | 8.87 |
| 其中：买断式回购的买入返售金融资产 | - | - | |
| 7 | 银行存款和结算备付金合计 | 911,054,443.26 | 20.15 |
| 8 | 其他资产 | 3,084,407.52 | 0.07 |
| 9 | 合计 | 4,522,470,702.26 | 100.00 |
| 代码 | 行业类别 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（%） |
|---|---|---|---|
| A | 农、林、牧、渔业 | - | - |
| B | 采矿业 | - | - |
| C | 制造业 | 1,662,728,264.66 | 40.97 |
| D | 电力、热力、燃气及水生产和供应业 | 6,619.60 | 0.00 |
| E | 建筑业 | - | - |
| F | 批发和零售业 | 41,548,641.00 | 1.02 |
| G | 交通运输、仓储和邮政业 | - | - |
| H | 住宿和餐饮业 | - | - |
| I | 信息传输、软件和信息技术服务业 | 1,050,157,722.84 | 25.87 |
| J | 金融业 | - | - |
| K | 房地产业 | - | - |
| L | 租赁和商务服务业 | 114,832,339.23 | 2.83 |
| M | 科学研究和技术服务业 | 14,091.96 | 0.00 |
| N | 水利、环境和公共设施管理业 | - | - |
| O | 居民服务、修理和其他服务业 | - | - |
| P | 教育 | - | - |
| Q | 卫生和社会工作 | - | - |
| R | 文化、体育和娱乐业 | 337,695,172.19 | 8.32 |
| S | 综合 | - | - |
| 合计 | 3,206,982,851.48 | 79.01 |
本基金本报告期未持有港股通投资股票。
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量（股） | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（%） |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 300750 | 宁德时代 | 665,223 | 270,113,799.15 | 6.66 |
| 2 | 688111 | 金山办公 | 444,215 | 210,113,695.00 | 5.18 |
| 3 | 002517 | 恺英网络 | 14,336,300 | 173,612,593.00 | 4.28 |
| 4 | 300274 | 阳光电源 | 1,412,919 | 148,158,686.34 | 3.65 |
| 5 | 603308 | 应流股份 | 6,864,829 | 136,884,690.26 | 3.37 |
| 6 | 002555 | 三七互娱 | 4,518,600 | 128,554,170.00 | 3.17 |
| 7 | 002850 | 科达利 | 932,177 | 120,521,164.33 | 2.97 |
| 8 | 605168 | 三人行 | 697,950 | 108,880,200.00 | 2.68 |
| 9 | 300454 | 深信服 | 718,400 | 106,294,464.00 | 2.62 |
| 10 | 002371 | 北方华创 | 354,703 | 94,297,792.55 | 2.32 |
本基金本报告期末未持有债券。
本基金本报告期末未持有债券。
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
本基金本报告期末未持有贵金属。
本基金本报告期末未持有权证。
本基金本报告期末未持有股指期货。
本基金本报告期末未持有股指期货。
本基金本报告期末未持有国债期货。
本基金本报告期末未持有国债期货。
本基金本报告期末未持有国债期货。
本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
| 序号 | 名称 | 金额（元） |
|---|---|---|
| 1 | 存出保证金 | 501,865.69 |
| 2 | 应收证券清算款 | - |
| 3 | 应收股利 | - |
| 4 | 应收利息 | - |
| 5 | 应收申购款 | 2,582,541.83 |
| 6 | 其他应收款 | - |
| 7 | 其他 | - |
| 8 | 合计 | 3,084,407.52 |
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
单位：份
| 报告期期初基金份额总额 | 1,074,414,958.54 |
| 报告期期间基金总申购份额 | 54,882,100.45 |
| 减：报告期期间基金总赎回份额 | 80,562,454.31 |
| 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 少以“-”填列） | - |
| 报告期期末基金份额总额 | 1,048,734,604.68 |
注：总申购份额含红利再投、转换入份额；总赎回份额含转换出份额。
截至本季度末，基金管理人无运用固有资金投资本基金情况。
截至本季度末，基金管理人无运用固有资金投资本基金情况。
本基金本报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
无。
1、中国证监会准予注册本基金募集的文件；
2、《农银汇理工业4.0灵活配置混合型证券投资基金基金合同》；
3、《农银汇理工业4.0灵活配置混合型证券投资基金托管协议》；
4、基金管理人业务资格批件、营业执照；
5、基金托管人业务资格批件、营业执照；
6、本报告期内公开披露的临时公告。
备查文件存放于基金管理人的办公地址：中国（上海）自由贸易试验区银城路9号50层。
投资者可到基金管理人的办公地址及网站免费查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
农银汇理基金管理有限公司
2023年4月20日
