融通医疗保健行业混合型证券投资基金
2022年第3季度报告
2022年9月30日
基金管理人：融通基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：2022年10月25日
基金管理人的董事会及董事保证本报告中所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2022年10月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2022年7月1日起至9月30日止。
| 基金简称 | 融通医疗保健混合 | |
|---|---|---|
| 基金主代码 | 161616 | |
| 基金运作方式 | 契约型开放式 | |
| 基金合同生效日 | 2012年7月26日 | |
| 报告期末基金份额总额 | 716,446,961.61份 | |
| 投资目标 | 本基金主要投资于医疗保健行业股票，在合理控制投资风险的基础上，获取基金资产的长期增值，力争实现超越业绩基准的长期收益。 | |
| 投资策略 | 本基金主要投资于医疗保健行业股票，立足行业未来发展主要驱动力“变革与创新”，把握医疗政策改革机遇，发展以药物创新为主的核心竞争力，根据“高增长＋核心竞争力”的选股原则精选个股，力争获取超越业绩基准的业绩表现。 | |
| 业绩比较基准 | 申万医药生物行业指数收益率×80%+中债综合全价（总值）指数收益率×20% | |
| 风险收益特征 | 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基金，属于中等预期收益和预期风险水平的投资品种。 | |
| 基金管理人 | 融通基金管理有限公司 | |
| 基金托管人 | 中国工商银行股份有限公司 | |
| 下属分级基金的基金简称 | 融通医疗保健行业混合A/B | 融通医疗保健行业混合C |
| 下属分级基金的交易代码 | 161616 | 009275 |
| 下属分级基金的前端交易代码 | 161616 | - |
| 下属分级基金的后端交易代码 | 161617 | - |
| 报告期末下属分级基金的份额总额 | 667,674,522.99份 | 48,772,438.62份 |
单位：人民币元
| 主要财务指标 | 报告期（2022年7月1日-2022年9月30日） | |
| 融通医疗保健行业混合A/B | 融通医疗保健行业混合C | |
| 1.本期已实现收益 | -58,003,239.80 | -4,108,338.06 |
| 2.本期利润 | -282,168,222.10 | -21,316,096.39 |
| 3.加权平均基金份额本期利润 | -0.4267 | -0.4263 |
| 4.期末基金资产净值 | 1,281,868,307.96 | 92,504,097.22 |
| 5.期末基金份额净值 | 1.920 | 1.897 |
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用和信用减值损失后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、本报告所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
融通医疗保健行业混合A/B
| 阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①－③ | ②－④ |
| 过去三个月 | -18.05% | 1.57% | -12.78% | 1.15% | -5.27% | 0.42% |
| 过去六个月 | -19.93% | 1.56% | -15.33% | 1.24% | -4.60% | 0.32% |
| 过去一年 | -35.22% | 1.59% | -22.50% | 1.25% | -12.72% | 0.34% |
| 过去三年 | 37.14% | 1.86% | 9.47% | 1.30% | 27.67% | 0.56% |
| 过去五年 | 78.11% | 1.80% | 8.53% | 1.28% | 69.58% | 0.52% |
| 自基金合同 生效起至今 | 165.41% | 1.76% | 106.71% | 1.32% | 58.70% | 0.44% |
融通医疗保健行业混合C
| 阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①－③ | ②－④ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 过去三个月 | -18.13% | 1.58% | -12.78% | 1.15% | -5.35% | 0.43% |
| 过去六个月 | -20.13% | 1.57% | -15.33% | 1.24% | -4.80% | 0.33% |
| 过去一年 | -35.54% | 1.59% | -22.50% | 1.25% | -13.04% | 0.34% |
| 自基金合同 生效起至今 | 4.75% | 1.89% | -8.33% | 1.32% | 13.08% | 0.57% |
注：1、本基金业绩基准项目分段计算，其中2015年9月30日之前（含此日）采用“申万医药生物行业指数收益率×80% +中信标普全债指数收益率×20%”，自2015年10月1日起采用“申万医药生物行业指数收益率×80% +中债综合全价（总值）指数收益率×20%”。
2、本基金于2020年4月13日增设C类份额，该类份额首次确认日为2020年4月14日，故本基金C类份额的统计区间为2020年4月14日至本报告期末。
无。
| 姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 任职日期 | 离任日期 | ||||
| 蒋秀蕾 | 本基金的基金经理、权益投资部总经理 | 2018年1月19日 | - | 15年 | 蒋秀蕾先生，中国药科大学药物化学硕士，15年证券、基金行业从业经历，具有基金从业资格。2006年7月至2007年10月任朗生医药(深圳)有限公司职员，2007年10月至2008年8月就职于招商证券股份有限公司研发中心任研究员，2008年8月至2009年1月就职于深圳嘉联融丰投资有限公司任投资经理，2009年2月至2016年9月就职于融通基金管理有限公司任行业研究员、行业研究组组长、融通医疗保健行业混合型证券投资基金基金经理、融通健康产业灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2016年9月至2017年11月就职于新疆前海联合基金管理有限公司任投资经理。2017年12月再次加入融通基金管理有限公司，现任权益投资部总经理、融通医疗保健行业混合型证券投资基金基金经理、融通新蓝筹证券投资基金基金经理、融通创新动力混合型证券投资基金基金经理。 |
注：任免日期根据基金管理人对外披露的任免日期填写；证券从业年限以从事证券、基金业务相关工作的时间为计算标准。
无。
报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和本基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为，本基金投资组合符合有关法律法规的规定及基金合同的约定。
本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合的原则，并制定了相应的制度和流程，在授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个环节保证公平交易制度的严格执行。报告期内，本基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。
本基金报告期内未发生异常交易。
2022年三季度市场回调为主，国内经济受到了疫情反复的影响，外围市场受到了美联储持续加息的影响，成长行业赛道整体表现不好，市场风险偏好整体处于下降态势。医药板块三季度涨幅偏后，三季度申万医药指数下跌16%，跑输沪深300指数0.8个百分点，涨跌幅列28个申万一级行业第25位。
本基金按照基金合同的要求，根据市场形势及时调整持仓结构，重点看好医疗健康板块内部高景气度子行业龙头公司的投资机会，长期看好带量采购政策给行业带来的集中度提升以及创新药全球化方向的发展趋势，长期看好消费升级渗透率提升的疫苗、CXO、受政策鼓励的中药、医疗设备等高景气度子行业，阶段性参与医疗新基建的投资机会。骨科耗材集采结果和种植牙集采规则显示集采政策正在走向温和，动态清零防疫政策后继如果有改善的空间需要新冠疫苗和新冠药物的积极配合参与。本基金目标为布局医疗健康产业内顺应政策形势发展的高景气度赛道的核心资产，核心投资策略为“白马+成长”，聚焦2022年及未来能具备超越行业成长的板块和个股。
截至本报告期末融通医疗保健行业混合A/B基金份额净值为1.920元，本报告期基金份额净值增长率为-18.05%；截至本报告期末融通医疗保健行业混合C基金份额净值为1.897元，本报告期基金份额净值增长率为-18.13%；同期业绩比较基准收益率为-12.78%。
本报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万的情形。
| 序号 | 项目 | 金额（元） | 占基金总资产的比例（%） |
| 1 | 权益投资 | 1,222,674,286.33 | 88.51 |
| 其中：股票 | 1,222,674,286.33 | 88.51 | |
| 2 | 基金投资 | - | - |
| 3 | 固定收益投资 | - | - |
| 其中：债券 | - | - | |
| 资产支持证券 | - | - | |
| 4 | 贵金属投资 | - | - |
| 5 | 金融衍生品投资 | - | - |
| 6 | 买入返售金融资产 | - | - |
| 其中：买断式回购的买入返售金融资产 | - | - | |
| 7 | 银行存款和结算备付金合计 | 150,737,511.34 | 10.91 |
| 8 | 其他资产 | 8,013,634.20 | 0.58 |
| 9 | 合计 | 1,381,425,431.87 | 100.00 |
| 代码 | 行业类别 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（%） |
|---|---|---|---|
| A | 农、林、牧、渔业 | - | - |
| B | 采矿业 | - | - |
| C | 制造业 | 822,618,669.69 | 59.85 |
| D | 电力、热力、燃气及水生产和供应业 | - | - |
| E | 建筑业 | - | - |
| F | 批发和零售业 | 90,208,398.23 | 6.56 |
| G | 交通运输、仓储和邮政业 | - | - |
| H | 住宿和餐饮业 | - | - |
| I | 信息传输、软件和信息技术服务业 | 404,030.97 | 0.03 |
| J | 金融业 | - | - |
| K | 房地产业 | - | - |
| L | 租赁和商务服务业 | - | - |
| M | 科学研究和技术服务业 | 277,329,384.69 | 20.18 |
| N | 水利、环境和公共设施管理业 | 80,950.84 | 0.01 |
| O | 居民服务、修理和其他服务业 | - | - |
| P | 教育 | - | - |
| Q | 卫生和社会工作 | 32,027,384.91 | 2.33 |
| R | 文化、体育和娱乐业 | 5,467.00 | 0.00 |
| S | 综合 | - | - |
| 合计 | 1,222,674,286.33 | 88.96 |
无。
| 序号 | 股票代码 | 股票名称 | 数量（股） | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（%） |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 300122 | 智飞生物 | 1,280,063 | 110,635,845.09 | 8.05 |
| 2 | 603259 | 药明康德 | 1,200,098 | 86,035,025.62 | 6.26 |
| 3 | 603392 | 万泰生物 | 700,082 | 80,089,380.80 | 5.83 |
| 4 | 300760 | 迈瑞医疗 | 250,369 | 74,860,331.00 | 5.45 |
| 5 | 300529 | 健帆生物 | 1,500,087 | 72,724,217.76 | 5.29 |
| 6 | 300347 | 泰格医药 | 750,050 | 68,389,559.00 | 4.98 |
| 7 | 603456 | 九洲药业 | 1,599,728 | 62,677,343.04 | 4.56 |
| 8 | 688202 | 美迪西 | 235,011 | 52,524,958.50 | 3.82 |
| 9 | 600276 | 恒瑞医药 | 1,319,340 | 46,308,834.00 | 3.37 |
| 10 | 002821 | 凯莱英 | 300,000 | 41,610,000.00 | 3.03 |
无。
无。
无。
无。
无。
无。
无。
无。
无。
无。
| 序号 | 名称 | 金额（元） |
|---|---|---|
| 1 | 存出保证金 | 611,968.09 |
| 2 | 应收证券清算款 | 6,703,862.55 |
| 3 | 应收股利 | - |
| 4 | 应收利息 | - |
| 5 | 应收申购款 | 697,803.56 |
| 6 | 其他应收款 | - |
| 7 | 其他 | - |
| 8 | 合计 | 8,013,634.20 |
无。
无。
无。
单位：份
| 项目 | 融通医疗保健行业混合A/B | 融通医疗保健行业混合C |
|---|---|---|
| 报告期期初基金份额总额 | 652,884,402.80 | 47,950,630.65 |
| 报告期期间基金总申购份额 | 67,818,658.45 | 14,855,478.56 |
| 减:报告期期间基金总赎回份额 | 53,028,538.26 | 14,033,670.59 |
| 报告期期间基金拆分变动份额（份额减 少以“-”填列） | - | - |
| 报告期期末基金份额总额 | 667,674,522.99 | 48,772,438.62 |
无。
无。
无。
2022年7月，经本基金管理人股东会表决通过，股东诚通证券股份有限公司提名的罗林先生、罗小平先生任公司董事，股东日兴资产管理有限公司（Nikko Asset Management Co.,Ltd）提名的吕秋梅女士任公司董事；宗文龙先生、李曙光先生、席德应先生任公司独立董事。王利先生、律磊先生、大柳雄二（Yuji Ooyagi）先生不再担任公司董事；杜婕女士、施天涛先生、田利辉先生不再担任公司独立董事。
（一）中国证监会批准融通医疗保健行业股票型证券投资基金设立的文件
（二）《融通医疗保健行业混合型证券投资基金基金合同》
（三）《融通医疗保健行业混合型证券投资基金托管协议》
（四）《融通医疗保健行业混合型证券投资基金招募说明书》及其更新
（五）融通基金管理有限公司业务资格批件和营业执照
（六）报告期内在指定报刊上披露的各项公告
基金管理人、基金托管人处。
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件,或登陆本基金管理人网站http://www.rtfund.com查阅。
融通基金管理有限公司
2022年10月25日
