基金公告
信诚四国:2019年第一季度报告
2019年04月18日
信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 2019 年 03 月 31 日 基金管理人:中信保诚基金管理有限公司 基金托管人: 中国银行股份有限公司 报告送出日期:2019 年 04 月 18 日 -1- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内 容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2019 年 4 月 17 日复核了本报告中的财务 指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招 募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2019 年 1 月 1 日起至 3 月 31 日止。 §2 基金产品概况 基金简称 信诚四国配置(QDII-FOF-LOF) 场内简称 信诚四国 基金主代码 165510 基金运作方式 上市型开放式 基金合同生效日 2010 年 12 月 17 日 报告期末基金份额总额 13,048,070.29 份 通过对“金砖四国”各地区间的积极配置,以及对“金砖四国”相关 ETF 和 投资目标 股票的精选,在有效分散风险的基础上,追求基金资产的长期稳定增值。 资产配置策略包括大类资产配置和地区配置两个层面。 在大类资产配置层面,原则上,本基金将积极投资于 ETF 和股票等权益类资 产。当权益类市场整体系统性风险突出,无法通过地区配置降低组合风险的 市场情况下,本基金将降低权益类资产的配置比例,但权益类资产的比例不 投资策略 低于基金资产的 60%。同时,本基金将运用积极的地区配置策略,在追求超额 收益的同时,分散组合风险。地区配置通过定量和定性分析相结合的方式, 依据对全球和投资目标市场的经济和金融参数的分析,综合决定主要目标 市场国家地区的投资吸引力和投资风险,进而决定各个国家地区市场的投 资比例。 业绩比较基准 标准普尔金砖四国(含香港)市场指数(总回报) 本基金主要投资 于与“金砖 四国”相关 的权益类资 产。从所投 资市场 看,“金 砖四 国” 均属于 新兴 市场 ,其投 资风 险往 往高 于成熟 市场 ;同 时,“金砖四国”经济联动性和市场相关性存在日益加大的可能性,因此本 风险收益特征 基金国家配置的集中性风险也可能较其他分散化程度较高的新兴市场投资 基金更高。从投资工具看,权益类投资的风险高于固定收益类投资的风险。 因此,本基金是属于高预期风险和高预期收益的证券投资基金品种,其预期 风险和预期收益水平高于一般的投资于全球或成熟市场的偏股型基金。 基金管理人 中信保诚基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 境外投资顾问英文名称 - 境外投资顾问中文名称 - 境外资产托管人英文名称 BANK OF CHINA (HONG KONG) LIMITED 境外资产托管人中文名称 中国银行(香港)有限公司 注:本基金管理人法定名称于 2017 年 12 月 18 日起变更为“中信保诚基金管理有限公司”。 本基金管理人已于 2017 年 12 月 20 日在中国证监会指定媒介以及公司网站上刊登了公司法定名称变 -2- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 更的公告。 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 信诚四国配置(QDII-FOF-LOF) 报告期(2019 年 01 月 01 日-2019 年 03 月 31 日) 1.本期已实现收益 -175,232.06 2.本期利润 661,044.05 3.加权平均基金份额本期利润 0.0504 4.期末基金资产净值 9,764,829.77 5.期末基金份额净值 0.748 1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费 用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列 数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 业绩比较基 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 阶段 准收益率标 ①-③ ②-④ ① 标准差② 准收益率③ 准差④ 过去三个月 7.16% 0.99% 10.76% 0.76% -3.60% 0.23% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注:本基金建仓期自 2010 年 12 月 17 日至 2011 年 6 月 16 日,建仓期结束时资产配置比例符合本基金 基金合同规定。 §4 管理人报告 4.1 基金经理(或基金经理小组)简介 -3- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 任本基金的基金经理期限 证券从 姓名 职务 说明 任职日期 离任日期 业年限 工学硕士。曾任职于永昌证券投资信 托股份有限公司,担任基金经理;于富 邦证券投资信托股份有限公司,担任 基金经理;于金复华证券投资信托股 份有限公司,担任基金经理;于台湾工 银证券投资信托股份有限公司,担任 2010 年 12 2019 年 01 刘儒明 本基金基金经理 24 基金经理;于富国基金管理有限公司, 月 17 日 月 25 日 担任境外投资部经理;2009 年 6 月加 入中信保诚基金管理有限公司,担任 海外投资副总监,信诚金砖四国积极 配置证券投资基金(LOF)及信诚全球 商品主题证券投资基金(LOF)的基金 经理,于 2019 年 1 月离任上述职务。 商学硕士。曾任职于台湾证券投资信 托股份有限公司,历任宝来全球 ETF 本基金基金经 稳健组合证券投资信托基金经理、宝 理,兼任 信诚全 2019 年 01 来黄金期货信托基金经理。2011 年 3 李舒禾 球商品主题证券 - 14 月 22 日 月加入中信保诚基金管理有限公司。 投 资 基 金 (LOF) 现任信诚全球商品主题证券投资基金 基金经理。 (LOF)、信诚金砖四国积极配置证券 投资基金(LOF)基金经理。 注:1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。 2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 在本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚金 砖四国积极配置证券投资基金(LOF)基金合同》、《信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)招募说明书》 的约定,本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构 和内部控制制度,加强内部管理,规范基金运作。本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持 有人利益的行为。 4.4 公平交易专项说明 4.4.1 公平交易制度的执行情况 根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,以及公司拟定的《信诚基 金公平交易管理制度》,公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平交易 执行中各司其职,投资研究前端不断完善研究方法和投资决策流程,确保各投资组合享有公平的投资决策 机会,建立公平交易的制度环境;交易环节加强交易执行的内部控制,利用恒生交易系统公平交易相关程序, 及其它的流程控制,确保不同基金在一、二级市场对同一证券交易时的公平;公司同时不断完善和改进公平 交易分析系统,在事后加以了严格的行为监控,分析评估以及报告与信息披露。当期公司整体公平交易制度 执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。 4.4.2 异常交易行为的专项说明 -4- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 本报告期内,未发现本基金与其它投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。报告期内,未出现参与 交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的交易(完全复制的指数基金除外)。 4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 2019 年第一季度,基金基准金砖四国指数(人民币)上涨 10.76%,其中巴西指数(美金)上涨 8.84%, 中国指数(美金)上涨 16.74%,香港指数(美金)上涨 14.67%、印度指数(美金)上涨 6.74%,俄罗斯指 数(美金)上涨 12.69%,人民币兑美元贬值 0.14%,收在 6.8785 人民币兑美金,标普 500 指数(美金) 下涨 13.52%,美国十年期公债下滑 34.3bps,收在 2.7182%。基金上涨主要原因为超配了中国及香港,主 要超额负贡献来自于投组涨幅不如指数。 未来投资策略还是着重于中国及香港的投资。去年 10 月起,巴西社会自由党候选人博尔索纳罗在大 选中获胜,当选新一任巴西总统;市场预期重点改革公共养老金系统、削减财政赤字和减少政府冗杂部门 架构。养老金法案应该在 6 月获得下议院批准,市场已充分预期此利好,认为企业盈利和财政前景好转, 若改革不顺将对股市汇市造成极大的压力。 俄罗斯央行可能最早在六月开始降息;工业生产同比缓步回升,俄罗斯经济部预估,2018 年 GDP 增长 率在 2.3%,2019 年将减缓至 1.3%,若卢布维持稳定,年底通胀将降至 5%以下。 印度官方数据显示,上季 GDP 年比成长率为 6.6%,低于先前 2 期的 7%和 8%,为过去五季来最低,也 弱于市场预期 6.9%。印度成长减速大致可归咎于消费减弱和流动性吃紧;目前印度央行货币政策已从原先 的升息转为降息,在油价仍叫去年低的状况下,央行有空间进一步调降政策利率支撑成长。但需考虑另外 一个较大风险,与邻国巴基斯坦的政治紧张情势升高,印巴的紧张关系可能伤害外国投资与国内的企业信 心。 中国自节后股市随着美国风险偏好提升而上扬,不论在境内资金或是北上的境外资金都呈现流入的态 势,基本面来看去年商誉减记有利于资产价格重新调整,经历去年大幅度的下跌,今年在外盘稳定的状况 下应积极参与。 本报告期内,本基金份额净值增长率为 7.16%,同期业绩比较基准收益率为 10.76%,基金落后业绩比 较基准 3.60%。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本报告期内,本基金自 2015 年 7 月 1 日起至 2019 年 3 月 29 日止基金资产净值低于五千万元,已经连 续六十个工作日以上,本基金管理人已按规定向中国证监会进行了报告并提交了解决方案。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 占基金总资产的 序号 项目 金额(元) 比例(%) 1 权益投资 2,255,790.41 22.61 其中:普通股 2,255,790.41 22.61 存托凭证 - - 2 基金投资 6,462,386.19 64.76 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 金融衍生品投资 - - 其中:远期 - - 期货 - - 期权 - - 权证 - - 5 买入返售金融资产 - - -5- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 6 货币市场工具 - - 7 银行存款和结算备付金合计 925,800.62 9.28 8 其他资产 334,732.57 3.35 9 合计 9,978,709.79 100.00 5.2 报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布 国家(地区) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 中国香港 2,255,790.41 23.10 5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例 (%) 日常消费品 658,285.20 6.74 公用事业 510,325.01 5.23 工业 434,213.30 4.45 信息技术 232,838.52 2.38 医疗保健 216,317.48 2.22 非必需消费品 203,810.90 2.09 合计 2,255,790.41 23.10 本基金持有的股票及存托凭证采用全球行业分类标准(GICS)进行行业分类 5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资股票明 细 占基金资产 公司名称 公司名称 所在证券市 所属国家(地 公允价值 序号 证券代码 数量(股) 净值比例 (英文) (中文) 场 区) (元) (%) CHINA 中国光大绿 EVERBRIGH 色环保 香港证券交 400,802.3 1 T 1257 HK 中国香港 75,000 4.10 易所 8 GREENTECH L DALI 达利食品 FOODS 香港证券交 332,325.0 2 3799 HK 中国香港 66,000 3.40 GROUP CO 易所 0 LTD VITASOY 维他奶国际 INTL 集团有限公 香港证券交 325,960.2 3 345 HK 中国香港 10,000 3.34 HOLDINGS 司 易所 0 LTD GREENTOWN 绿城服务 香港证券交 238,808.7 4 SERVICE 2869 HK 中国香港 40,000 2.45 易所 4 GROUP CO L 5 CHINA 中国中药 570 HK 香 港 证 券 交 中国香港 54,000 216,317.4 2.22 -6- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 TRADITION 易所 8 AL CHINESE ME BESTWAY 荣威国际 GLOBAL 香港证券交 203,810.9 6 3358 HK 中国香港 72,000 2.09 HOLDING 易所 0 INC ALIVING 雅生活服务 香港证券交 195,404.5 7 SERVICES 3319 HK 中国香港 17,000 2.00 易所 6 CO LTDH TENCENT 腾讯控股 香港证券交 123,864.8 8 HOLDINGS 700 HK 中国香港 400 1.27 易所 8 LTD CHINA 中国光大国 香港证券交 109,522.6 9 EVERBRIGH 际 257 HK 中国香港 16,000 1.12 易所 3 T INTL LTD SEMICONDU 中芯国际 CTOR 香港证券交 108,973.6 10 981 HK 中国香港 16,000 1.12 MANUFACTU 易所 4 RING 5.5 积极期末按债券信用等级分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.6 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细 本基金本报告期末未持有金融衍生品。 5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 序 基金名称 基金类型 运作方式 管理人 公允价值(元) 占基金资产净值比例 号 (%) 1 WISDOMTREE INDIA ETF 基金 契约型开放 - 1,589,432.24 16.28 EARNINGS 式 2 HANG SENG INDEX ETF 基金 契约型开放 - 1,239,935.45 12.70 ETFHKD 式 3 DRX DLY FTSE ETF 基金 契约型开放 - 732,672.14 7.50 CHINA BULL 3X 式 4 IPATH MSCI INDIA ETF 基金 契约型开放 - 624,249.32 6.39 INDEX ETN 式 5 VANECK VECTORS ETF 基金 契约型开放 - 582,582.42 5.97 RUSSIA ETF 式 -7- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 6 ISHARES 13 YEAR ETF 基金 契约型开放 - 566,422.02 5.80 TREASURY BO 式 7 TRACKER FUND OF ETF 基金 契约型开放 - 554,818.57 5.68 HONG KONG 式 8 ISHARES MSCI ETF 基金 契约型开放 - 325,687.27 3.34 BRAZIL ETF 式 9 CSOP HS CH ETF 基金 契约型开放 - 147,698.57 1.51 ENTERPRISES 2X LP 式 10 Direxion Daily ETF 基金 契约型开放 - 89,023.60 0.91 FTSE China Bear 式 3X Shares 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 本基金投资前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或编制日前一年内受到 公开谴责、处罚。 5.10.2 5.10.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 331,355.44 3 应收股利 3,362.54 4 应收利息 14.59 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 334,732.57 5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况. 5.10.6 因四舍五入原因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 13,178,667.36 报告期期间基金总申购份额 69,706.35 减:报告期期间基金总赎回份额 200,303.42 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以”-”填 - 列) 报告期期末基金份额总额 13,048,070.29 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 -8- 信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)2019 年第一季度报告 本报告期,基金管理人未运用固有资金投资本基金。 §8 报告期末发起式基金发起资金持有份额情况 无 §9 影响投资者决策的其他重要信息 9.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 9.2 影响投资者决策的其他重要信息 无 §10备查文件目录 10.1 备查文件目录 1、信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)相关批准文件 2、中信保诚基金管理公司营业执照 3、信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)基金合同 4、信诚金砖四国积极配置证券投资基金(LOF)招募说明书 5、本报告期内按照规定披露的各项公告 10.2 存放地点 中信保诚基金管理有限公司办公地--中国(上海)自由贸易试验区世纪大道 8 号上海国金中心汇丰银 行大楼 9 层 10.3 查阅方式 投资者可在营业时间至公司办公地点免费查阅,也可按工本费购买复印件。 亦可通过公司网站查阅,公司网址为 www.citicprufunds.com.cn。 中信保诚基金管理有限公司 2019 年 04 月 18 日 -9-
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